Сравнение KCHE vs KLSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у KCHE отрицательный (-842.29) — компания генерирует убытки. KLSB прибылен, P/E составляет 22.91. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) KLSB дешевле: 0.05 против 1.13. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) KLSB дешевле: 1.34 против 1.73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA KLSB оценён ниже: 3.94 vs 9.56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE KCHE отрицательный (-0.21%), что говорит об убыточности. KLSB генерирует прибыль с ROE 5.85%. По этому критерию преимущество однозначно. KCHE убыточен — чистая маржа -0.13%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KCHE — 2.40, KLSB — 3.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности KLSB ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KCHE | KLSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -842.29 | 22.91 | |
| P/B | 1.73 | 1.34 | |
| P/S | 1.13 | 0.05 | |
| PEG | — | 14.26 | |
| EV/EBITDA | 9.56 | 3.94 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.21% | 5.85% | |
| ROA | -0.06% | 1.23% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.67% | 1.46% | |
| Чистая маржа | -0.13% | 0.24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.40 | 3.75 | |
| Текущая ликв. | 1.28 | 0.76 | |
| Быстрая ликв. | 0.80 | 0.76 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | — | $0.91 | |
| Балансовая стоим. | $0.25 | $15.63 | |
Технический анализ
KLSB набирает 34 из 100 по техническому скорингу, KCHE — 23 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KCHE — 44.2 (нейтральная зона), KLSB — 42.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: KCHE на -3.2%, KLSB на -2.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: KCHE — 16.2 (нет тренда), KLSB — 33.6 (выраженный тренд). KLSB демонстрирует выраженный тренд, а KCHE — нет. По бете KLSB стабильнее (0.27 vs 0.38). Значение ниже 0.8 делает KLSB защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) KCHE составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KCHE | KLSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.18 | 42.64 | |
| Stochastic %K | 45.16 | 17.34 | |
| CCI (20) | -49.49 | -71.30 | |
| MFI | 38.86 | 32.57 | |
| Williams %R | -54.84 | -82.66 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.02 | |
| Momentum (10) | 0.01 | 0.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.23 | 33.59 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.54% | -0.83% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.29% | -1.73% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.21% | -2.93% | |
| Цена vs SMA 200 | -16.49% | -5.10% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.20 | -0.24 | |
| Volume Ratio | 27.56 | 22.27 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.38 | 0.27 | |
| ATR % | 3.27% | 3.24% | |
| Sharpe (1г) | 0.41 | -0.07 | |
| RS Rating | 45.00 | 36.00 | |
| 52w от хая | -35.54 | -20.83 | |
| BB ширина | 12.60 | 10.88 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): KCHE — 22,32 млрд ₽, KLSB — 35,02 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. KCHE растёт быстрее по выручке: +14.07% год к году против +11.38% у KLSB. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: KLSB зарабатывает 83,67 млн ₽, а KCHE фиксирует убыток (-30 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: KCHE генерирует 2,30 млрд ₽, KLSB — 764,42 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KCHE | KLSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 22,32 млрд ₽ | 35,02 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.07% | +11.38% | |
| Чистая прибыль | -30 млн ₽ | 83,67 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -4.74% | — |
| EPS (TTM) | $-0.00 | $0.91 | |
| Операц. Cash Flow | 7,32 млрд ₽ | 1,08 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,30 млрд ₽ | 764,42 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | KCHE | KLSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KCHE — августе (+26.15%), для KLSB — декабре (+9.24%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для KCHE — май (-6.39%), для KLSB — февраль (-10.96%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у KCHE: +59.90% против +18.84%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Камчатскэнерго или Калужская сбытовая компания?
У кого выше рентабельность — KCHE или KLSB?
Какие дивиденды у Камчатскэнерго и Калужская сбытовая компания?
Какая компания крупнее по выручке — Камчатскэнерго или Калужская сбытовая компания?
Какая акция лучше по технике — KCHE или KLSB?
Что лучше купить — KCHE или KLSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией