Сравнение KBSB vs SARE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KBSB торгуется с P/E 2,59, тогда как SARE — с P/E 3,46. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) SARE оценён ниже: 0,11 против 0,16. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA KBSB оценён ниже: 0,73 vs 1,01. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KBSB составляет 41,11%, что превышает показатель SARE (36,89%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KBSB впереди: 6,33% против 3,29% у SARE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KBSB — 0,99, SARE — 1,24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KBSB | SARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2,59 | 3,46 | |
| P/B | 1,06 | 1,28 | |
| P/S | 0,16 | 0,11 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 0,73 | 1,01 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 41,11% | 36,89% | |
| ROA | 20,61% | 16,44% | |
| Валовая маржа | 44,02% | — | |
| Операц. маржа | 6,45% | 3,36% | |
| Чистая маржа | 6,33% | 3,29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,99 | 1,24 | |
| Текущая ликв. | 1,33 | 1,52 | |
| Быстрая ликв. | 1,33 | 1,51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7,66% | — | |
| Коэфф. выплат | 20,73% | — | |
| EPS | $300,40 | $0,15 | |
| Балансовая стоим. | $730,75 | $0,39 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 71/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: KBSB — 72,7, SARE — 52,5. KBSB в зоне зона перекупленности, а SARE — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: KBSB на 10,7%, SARE на 2,1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: KBSB — 22,6 (слабый тренд), SARE — 12,4 (нет тренда). Волатильность: бета KBSB — 0,46, SARE — 0,56. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SARE составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KBSB | SARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 72,72 | 52,45 | |
| Stochastic %K | 93,98 | 58,57 | |
| CCI (20) | 130,07 | 49,89 | |
| MFI | 72,03 | 32,04 | |
| Williams %R | -6,02 | -41,43 | |
| MACD гистограмма | 13,86 | 0,00 | |
| Momentum (10) | 96,00 | 0,01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,65 | 12,42 | |
| Цена vs EMA 9 | +3,92% | -0,29% | |
| Цена vs EMA 20 | +8,07% | +0,80% | |
| Цена vs SMA 50 | +10,68% | +2,09% | |
| Цена vs SMA 200 | +4,03% | +13,93% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,32 | 0,05 | |
| Volume Ratio | 26,21 | 13,76 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,46 | 0,56 | |
| ATR % | 3,03% | 4,80% | |
| Sharpe (1г) | 0,72 | 0,96 | |
| RS Rating | 93,00 | 98,00 | |
| 52w от хая | -16,51 | -38,67 | |
| BB ширина | 29,12 | 12,63 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KBSB генерирует 84,82 млрд ₽, SARE — 28,12 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SARE — +12,90%, KBSB — +13,10%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KBSB — 5,37 млрд ₽, SARE — 926,13 млн ₽. KBSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: KBSB генерирует 3,24 млрд ₽, SARE — 642,88 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KBSB | SARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 84,82 млрд ₽ | 28,12 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +13.10% | +12.90% | |
| Чистая прибыль | 5,37 млрд ₽ | 926,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +112.60% | -2.40% | |
| EPS (TTM) | $300,40 | $0,15 | |
| Операц. Cash Flow | 3,73 млрд ₽ | 1,01 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,24 млрд ₽ | 642,88 млн ₽ |
Дивиденды
KBSB выплачивает дивиденды с доходностью 7,66% годовых, тогда как SARE дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. KBSB платит дивиденды 7 лет подряд, SARE — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | KBSB | SARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7,66% | — | |
| Годовые дивиденды | $62,28 | $0,00 | |
| Коэфф. выплат | 20,73% | — | |
| Лет выплат | 7 | 1 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 71,95% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет SARE показывает лучшую доходность в августе (+18,26%). Для KBSB сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Кубань или Саратовэнерго?
У кого выше рентабельность — KBSB или SARE?
Какие дивиденды у ТНС энерго Кубань и Саратовэнерго?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Кубань или Саратовэнерго?
У кого выше маржинальность — KBSB или SARE?
Какая акция лучше по технике — KBSB или SARE?
Что лучше купить — KBSB или SARE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией