Сравнение KBSB vs MRKK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKK имеет отрицательный P/E (-3.09), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — KBSB прибылен с P/E 2.59. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу KBSB: 0.16 vs 0.46 у MRKK. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) KBSB дешевле: 1.06 против 35.62. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. MRKK работает в убыток — ROE -1153.24%, тогда как KBSB показывает рентабельность 41.11%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MRKK (-14.87%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. MRKK несёт высокую долговую нагрузку — D/E 37.27, тогда как KBSB практически без долга (D/E 0.99). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности MRKK ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KBSB | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.59 | -3.09 | |
| P/B | 1.06 | 35.62 | |
| P/S | 0.16 | 0.46 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 0.73 | -2.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 41.11% | -1153.24% | |
| ROA | 20.61% | -30.13% | |
| Валовая маржа | 44.02% | — | |
| Операц. маржа | 6.45% | -16.49% | |
| Чистая маржа | 6.33% | -14.87% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.99 | 37.27 | |
| Текущая ликв. | 1.33 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 1.33 | 0.61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.52% | — | |
| Коэфф. выплат | 20.73% | — | |
| EPS | $300.40 | $-5.22 | |
| Балансовая стоим. | $730.75 | $0.45 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MRKK сильнее: 56/100 против 25/100 у KBSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KBSB составляет 43.0 (нейтральная зона), у MRKK — 51.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MRKK торгуется выше SMA 50 (2.5%), тогда как KBSB ниже этой средней (-7.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: KBSB — 23.1 (слабый тренд), MRKK — 17.0 (нет тренда). MRKK менее волатилен — бета 0.38 против 0.41 у KBSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KBSB составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KBSB | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.98 | 51.72 | |
| Stochastic %K | 18.61 | 36.50 | |
| CCI (20) | -57.73 | -25.35 | |
| MFI | 33.01 | 53.90 | |
| Williams %R | -81.39 | -63.50 | |
| MACD гистограмма | -6.31 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -13.00 | 0.18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.13 | 16.99 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.31% | -0.84% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.95% | +0.05% | |
| Цена vs SMA 50 | -7.31% | +2.51% | |
| Цена vs SMA 200 | +2.20% | +9.07% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.42 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 115.76 | 73.26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | 0.38 | |
| ATR % | 4.47% | 4.31% | |
| Sharpe (1г) | 1.05 | 0.69 | |
| RS Rating | 96.00 | 89.00 | |
| 52w от хая | -19.60 | -11.55 | |
| BB ширина | 29.93 | 9.18 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KBSB — 84,82 млрд ₽, MRKK — 73,57 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKK: +21.22% г/г vs +11.77%. Обе компании растут, но с разной скоростью. MRKK убыточен (чистая прибыль -10,94 млрд ₽), тогда как KBSB генерирует прибыль (5,37 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: KBSB генерирует 3,24 млрд ₽, MRKK — -15,74 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KBSB | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 84,82 млрд ₽ | 73,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.77% | +21.22% | |
| Чистая прибыль | 5,37 млрд ₽ | -10,94 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +62.02% | — | — |
| EPS (TTM) | $300.40 | $-5.22 | |
| Операц. Cash Flow | 3,73 млрд ₽ | -8,96 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,24 млрд ₽ | -15,74 млрд ₽ |
Дивиденды
KBSB выплачивает дивиденды с доходностью 8.52% годовых, тогда как MRKK дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. KBSB платит дивиденды 7 лет подряд, MRKK — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | KBSB | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.52% | — | |
| Годовые дивиденды | $62.28 | $0.87 | |
| Коэфф. выплат | 20.73% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 71.95% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KBSB приходится на январе (+8.65%), а MRKK — на апреле (+11.40%). Слабые месяцы: для KBSB — ноябрь (-5.03%), для MRKK — май (-5.29%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у KBSB: +33.13% против +31.22%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Кубань или Россети Северный Кавказ?
У кого выше рентабельность — KBSB или MRKK?
Какие дивиденды у ТНС энерго Кубань и Россети Северный Кавказ?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Кубань или Россети Северный Кавказ?
Какая акция лучше по технике — KBSB или MRKK?
Что лучше купить — KBSB или MRKK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией