Сравнение KBSB vs KGKC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KGKC имеет отрицательный P/E (-60.26), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — KBSB прибылен с P/E 2.59. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу KBSB: 0.16 vs 0.56 у KGKC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B KGKC — 0.72, у KBSB — 1.06. KGKC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA KBSB — 0.73, у KGKC — 6.00. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE KGKC отрицательный (-1.18%), что говорит об убыточности. KBSB генерирует прибыль с ROE 41.11%. По этому критерию преимущество однозначно. KGKC убыточен — чистая маржа -0.91%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KBSB — 0.99, у KGKC — 0.67. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | KBSB | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.59 | -60.26 | |
| P/B | 1.06 | 0.72 | |
| P/S | 0.16 | 0.56 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 0.73 | 6.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 41.11% | -1.18% | |
| ROA | 20.61% | -0.71% | |
| Валовая маржа | 44.02% | — | |
| Операц. маржа | 6.45% | 4.90% | |
| Чистая маржа | 6.33% | -0.91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.99 | 0.67 | |
| Текущая ликв. | 1.33 | 1.25 | |
| Быстрая ликв. | 1.33 | 0.77 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.52% | 3.21% | |
| Коэфф. выплат | 20.73% | — | |
| EPS | $300.40 | $-0.73 | |
| Балансовая стоим. | $730.75 | $57.74 | |
Технический анализ
По техническому скорингу KGKC сильнее: 51/100 против 25/100 у KBSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KBSB составляет 43.0 (нейтральная зона), у KGKC — 53.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: KGKC выше на 4.1%, KBSB — ниже на -7.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: KBSB — 23.1 (слабый тренд), KGKC — 49.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KGKC менее волатилен — бета 0.39 против 0.41 у KBSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KBSB составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KBSB | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.98 | 53.26 | |
| Stochastic %K | 18.61 | 40.00 | |
| CCI (20) | -57.73 | 19.13 | |
| MFI | 33.01 | 57.08 | |
| Williams %R | -81.39 | -60.00 | |
| MACD гистограмма | -6.31 | -0.09 | |
| Momentum (10) | -13.00 | 0.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.13 | 49.94 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.31% | -0.84% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.95% | +0.02% | |
| Цена vs SMA 50 | -7.31% | +4.08% | |
| Цена vs SMA 200 | +2.20% | +0.19% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.42 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 115.76 | 499.24 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | 0.39 | |
| ATR % | 4.47% | 2.36% | |
| Sharpe (1г) | 1.05 | -0.35 | |
| RS Rating | 96.00 | 48.00 | |
| 52w от хая | -19.60 | -16.28 | |
| BB ширина | 29.93 | 4.65 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KBSB — 84,82 млрд ₽, KGKC — 10,57 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KBSB: +11.77% г/г vs +7.28%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: KBSB — 5,37 млрд ₽, KGKC — 153,63 млн ₽. KBSB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KBSB — 3,24 млрд ₽, KGKC — 528,95 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KBSB | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 84,82 млрд ₽ | 10,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.77% | +7.28% | |
| Чистая прибыль | 5,37 млрд ₽ | 153,63 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +62.02% | — | — |
| EPS (TTM) | $300.40 | $0.91 | |
| Операц. Cash Flow | 3,73 млрд ₽ | 1,33 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,24 млрд ₽ | 528,95 млн ₽ |
Дивиденды
KBSB и KGKC — дивидендные акции. Доходность: KBSB — 8.52%, KGKC — 3.21%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: KBSB — 7 лет, KGKC — 11 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | KBSB | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.52% | 3.21% | |
| Годовые дивиденды | $62.28 | $1.30 | |
| Коэфф. выплат | 20.73% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 11.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 71.95% | -10.44% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KBSB приходится на январе (+8.65%), а KGKC — на сентябре (+10.64%). Наименее удачные месяцы: KBSB — ноябрь (-5.03%), KGKC — ноябрь (-5.51%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, август, сентябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у KBSB: +33.13% против +9.46%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Кубань или Курганская ГК?
У кого выше рентабельность — KBSB или KGKC?
Какие дивиденды у ТНС энерго Кубань и Курганская ГК?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Кубань или Курганская ГК?
Какая акция лучше по технике — KBSB или KGKC?
Что лучше купить — KBSB или KGKC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией