Сравнение KAZTP vs UNKL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, UNKL выглядит привлекательнее: 6.92 против 13.14. Премия к оценке KAZTP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу KAZTP: 0.89 vs 16.60 у UNKL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA KAZTP — 4.56, у UNKL — 231.39. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE UNKL — 9.45%, у KAZTP — 5.77%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. UNKL удерживает чистую маржу на уровне 239.71%, опережая KAZTP (6.74%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KAZTP — 0.46, у UNKL — 0.36. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности UNKL ниже 1 (0.14), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KAZTP | UNKL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.14 | 6.92 | |
| P/B | 0.77 | 0.65 | |
| P/S | 0.89 | 16.60 | |
| PEG | 0.21 | 0.59 | |
| EV/EBITDA | 4.56 | 231.39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.77% | 9.45% | |
| ROA | 3.96% | 6.95% | |
| Валовая маржа | 32.30% | 65.36% | |
| Операц. маржа | 7.82% | 4.78% | |
| Чистая маржа | 6.74% | 239.71% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.46 | 0.36 | |
| Текущая ликв. | 1.73 | 0.14 | |
| Быстрая ликв. | 1.07 | 0.07 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.36% | — | |
| Коэфф. выплат | 7.85% | — | |
| EPS | $31.84 | $634.03 | |
| Балансовая стоим. | $545.21 | $6709.78 | |
Технический анализ
По техническому скорингу KAZTP сильнее: 36/100 против 30/100 у UNKL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KAZTP составляет 33.7 (нейтральная зона), у UNKL — 40.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: KAZTP на -7.7%, UNKL на -5.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: KAZTP — 26.0 (выраженный тренд), UNKL — 21.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KAZTP менее волатилен — бета 0.41 против 0.64 у UNKL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) UNKL составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KAZTP | UNKL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 33.73 | 40.66 | |
| Stochastic %K | 15.38 | 28.57 | |
| CCI (20) | -112.01 | -48.44 | |
| MFI | 60.16 | 78.27 | |
| Williams %R | -84.62 | -71.43 | |
| MACD гистограмма | -0.48 | 13.34 | |
| Momentum (10) | -12.50 | 60.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.01 | 21.40 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.25% | -0.70% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.73% | -1.58% | |
| Цена vs SMA 50 | -7.68% | -4.96% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.17% | -7.89% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | -0.14 | |
| Volume Ratio | 65.52 | 26.76 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | 0.64 | |
| ATR % | 2.71% | 3.24% | |
| Sharpe (1г) | -0.70 | -0.38 | |
| RS Rating | 38.00 | 32.00 | |
| 52w от хая | -27.64 | -27.19 | |
| BB ширина | 10.40 | 9.32 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KAZTP — 84,28 млн ₽, UNKL — 158,63 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу UNKL: +41.06% г/г vs -4.94%. KAZTP показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: KAZTP — 5,68 млн ₽, UNKL — 380,25 млн ₽. UNKL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KAZTP — 12,40 млн ₽, UNKL — -154,15 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KAZTP | UNKL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 84,28 млн ₽ | 158,63 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -4.94% | +41.06% | |
| Чистая прибыль | 5,68 млн ₽ | 380,25 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -47.18% | +40.28% | |
| EPS (TTM) | $31.84 | $634.03 | |
| Операц. Cash Flow | 19,65 млн ₽ | -145,42 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 12,40 млн ₽ | -154,15 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: KAZTP обеспечивает 1.36% годовой доходности, UNKL реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. KAZTP выплачивает дивиденды 17 лет подряд, тогда как UNKL не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KAZTP | UNKL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.36% | — | |
| Годовые дивиденды | $6.50 | — | |
| Коэфф. выплат | 7.85% | — | |
| Лет выплат | 17.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1.47% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KAZTP приходится на июне (+5.59%), а UNKL — на декабре (+19.01%). Наименее удачные месяцы: KAZTP — апрель (-3.64%), UNKL — апрель (-5.54%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у UNKL: +21.93% против +20.59%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — КуйбышевАзот - Акции привилегированные или ЮУНК?
У кого выше рентабельность — KAZTP или UNKL?
Какие дивиденды у КуйбышевАзот - Акции привилегированные и ЮУНК?
Какая компания крупнее по выручке — КуйбышевАзот - Акции привилегированные или ЮУНК?
У кого выше маржинальность — KAZTP или UNKL?
Какая акция лучше по технике — KAZTP или UNKL?
Что лучше купить — KAZTP или UNKL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией