Сравнение KAZT vs NKNC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует NKNC с P/E 5.17 (у KAZT — 13.14). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу NKNC: 0.55 vs 0.89 у KAZT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B NKNC — 0.37, у KAZT — 0.77. NKNC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA KAZT — 4.56, у NKNC — 4.93. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NKNC — 7.12%, у KAZT — 5.77%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. NKNC удерживает чистую маржу на уровне 10.63%, опережая KAZT (6.74%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KAZT — 0.46, у NKNC — 0.94. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности NKNC ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KAZT | NKNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.14 | 5.17 | |
| P/B | 0.77 | 0.37 | |
| P/S | 0.89 | 0.55 | |
| PEG | 0.21 | 0.19 | |
| EV/EBITDA | 4.56 | 4.93 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.77% | 7.12% | |
| ROA | 3.96% | 3.68% | |
| Валовая маржа | 32.30% | — | |
| Операц. маржа | 7.82% | 8.30% | |
| Чистая маржа | 6.74% | 10.63% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.46 | 0.94 | |
| Текущая ликв. | 1.73 | 0.52 | |
| Быстрая ликв. | 1.07 | 0.42 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.40% | 3.43% | |
| Коэфф. выплат | 7.85% | 5.61% | |
| EPS | $31.84 | $14.80 | |
| Балансовая стоим. | $545.21 | $207.55 | |
Технический анализ
По техническому скорингу KAZT сильнее: 39/100 против 25/100 у NKNC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KAZT составляет 38.6 (нейтральная зона), у NKNC — 34.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: KAZT на -5.0%, NKNC на -7.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: KAZT — 26.9 (выраженный тренд), NKNC — 21.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KAZT менее волатилен — бета 0.25 против 0.59 у NKNC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) NKNC составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KAZT | NKNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.60 | 33.98 | |
| Stochastic %K | 45.45 | 14.84 | |
| CCI (20) | -47.83 | -119.60 | |
| MFI | 55.37 | 53.10 | |
| Williams %R | -54.55 | -85.16 | |
| MACD гистограмма | -0.45 | 0.03 | |
| Momentum (10) | -14.60 | -1.35 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.95 | 21.82 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.87% | -2.14% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.39% | -3.44% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.98% | -7.87% | |
| Цена vs SMA 200 | -6.68% | -12.77% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.09 | -0.27 | |
| Volume Ratio | 34.21 | 169.05 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.25 | 0.59 | |
| ATR % | 2.58% | 3.16% | |
| Sharpe (1г) | -0.65 | -0.89 | |
| RS Rating | 41.00 | 34.00 | |
| 52w от хая | -25.79 | -27.49 | |
| BB ширина | 9.36 | 7.28 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KAZT — 84,28 млрд ₽, NKNC — 254,75 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: KAZT — 5,68 млрд ₽, NKNC — 27,08 млрд ₽. NKNC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KAZT — 12,40 млрд ₽, NKNC — 3,69 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KAZT | NKNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 84,28 млрд ₽ | 254,75 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -4.94% | — | — |
| Чистая прибыль | 5,68 млрд ₽ | 27,08 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -47.18% | — | — |
| EPS (TTM) | $31.84 | $14.80 | |
| Операц. Cash Flow | 19,65 млрд ₽ | 117,48 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 12,40 млрд ₽ | 3,69 млрд ₽ |
Дивиденды
KAZT и NKNC — дивидендные акции. Доходность: KAZT — 1.40%, NKNC — 3.43%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: KAZT — 17 лет, NKNC — 17 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KAZT — 7.85%, NKNC — 5.61%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | KAZT | NKNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.40% | 3.43% | |
| Годовые дивиденды | $6.50 | $0.83 | |
| Коэфф. выплат | 7.85% | 5.61% | |
| Лет выплат | 17.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1.47% | -39.53% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KAZT приходится на июле (+11.56%), а NKNC — на октябре (+11.82%). Наименее удачные месяцы: KAZT — февраль (-3.92%), NKNC — апрель (-7.88%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у KAZT: +24.05% против +12.41%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — КуйбышевАзот или Нижнекамскнефтехим?
У кого выше рентабельность — KAZT или NKNC?
Какие дивиденды у КуйбышевАзот и Нижнекамскнефтехим?
Какая компания крупнее по выручке — КуйбышевАзот или Нижнекамскнефтехим?
У кого выше маржинальность — KAZT или NKNC?
Какая акция лучше по технике — KAZT или NKNC?
Что лучше купить — KAZT или NKNC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией