Сравнение JEF vs MSCI

Тикер 1

Тикер 2

JEF18

23MSCI

JEF против MSCI — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MSCI крупнее в 4.0× (42,39 млрд $ vs 10,72 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует JEF с P/E 14.97 (у MSCI — 32.32). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. MSCI работает в убыток — ROE -64.13%, тогда как JEF показывает рентабельность 7.08%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности MSCI впереди: 40.74% против 6.61% у JEF. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность JEF составляет 3.10%, у MSCI — 1.32%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. По технике ситуация паритетная: 63/100 и 61/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Сравнение заканчивается со счётом 18:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Jefferies Financial Group Inc.

JEFNYSE

52,45 $+0,85 $ (+1,65%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 10,72 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.1

Качество

4.6

Рост

3.9

Техника

7.0

Дивиденды

8.3

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

MSCI Inc.

MSCINYSE

582,34 $+0,37 $ (+0,06%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 42,39 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

3.7

Качество

5.6

Рост

6.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

JEFMSCI

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, JEF выглядит привлекательнее: 14.97 против 32.32. Премия к оценке MSCI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) JEF оценён ниже: 0.94 против 13.08. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA MSCI оценён ниже: 24.41 vs 27.52. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MSCI работает в убыток — ROE -64.13%, тогда как JEF показывает рентабельность 7.08%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: MSCI — 40.74%, JEF — 6.61%. У MSCI маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. JEF несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.04, тогда как MSCI практически без долга (D/E -2.36). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности MSCI ниже 1 (0.86), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

JEFMSCI

Показатель	JEF	MSCI
Мультипликаторы оценки
P/E	14.97	32.32
P/B	1.05	-15.38
P/S	0.94	13.08
PEG	7.49	1.66
EV/EBITDA	27.52	24.41
Рентабельность
ROE	7.08%	-64.13%
ROA	1.00%	23.80%
Валовая маржа	58.81%	82.86%
Операц. маржа	6.75%	55.36%
Чистая маржа	6.61%	40.74%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.04	-2.36
Текущая ликв.	2.48	0.86
Быстрая ликв.	2.48	0.86
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.10%	1.32%
Коэфф. выплат	50.44%	42.68%
EPS	$3.45	$18.00
Балансовая стоим.	$49.52	$-37.85

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 63/100 и 61/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: JEF — 60.2, MSCI — 53.1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: JEF на 13.8%, MSCI на 3.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. MSCI выше SMA 200 (+2.9%), JEF — ниже (-6.8%). Долгосрочный тренд в пользу MSCI. Сила тренда по ADX: JEF — 25.8 (выраженный тренд), MSCI — 12.9 (нет тренда). JEF имеет чётко выраженный тренд, в отличие от MSCI. Волатильность: бета MSCI — 0.63, JEF — 1.95. JEF значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) JEF составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

JEFMSCI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	JEF	MSCI
Осцилляторы
RSI (14)	60.18	53.12
Stochastic %K	58.51	57.76
CCI (20)	40.70	-36.66
MFI	63.51	40.83
Williams %R	-41.49	-42.24
MACD гистограмма	-0.16	-1.86
Momentum (10)	-0.15	-0.17
Тренд
ADX	25.77	12.88
Цена vs EMA 9	-0.16%	+0.60%
Цена vs EMA 20	+2.36%	+0.65%
Цена vs SMA 50	+13.83%	+3.11%
Цена vs SMA 200	-6.79%	+2.90%
Объём
CMF	-0.07	0.00
Volume Ratio	85.58	71.35
Волатильность и статистика
Beta	1.95	0.63
ATR %	3.09%	2.66%
Sharpe (1г)	0.13	0.07
RS Rating	42.00	42.00
52w от хая	-27.36	-7.08
BB ширина	17.84	6.27

Финансовая отчётность

По объёму выручки: JEF генерирует 10,82 млрд $, MSCI — 3,13 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: JEF — 710,48 млн $, MSCI — 1,20 млрд $. MSCI генерирует больше чистой прибыли. FCF: JEF генерирует -1,71 млрд $, MSCI — 1,55 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	JEF	MSCI
Выручка	10,82 млрд $	3,13 млрд $
Чистая прибыль	710,48 млн $	1,20 млрд $
EPS (TTM)	$2.93	$15.58
Операц. Cash Flow	-1,50 млрд $	1,59 млрд $
Free Cash Flow	-1,71 млрд $	1,55 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: JEF платит 3.10%, MSCI — 1.32%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. JEF платит дивиденды 13 лет подряд, MSCI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): JEF — 50.44%, MSCI — 42.68%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	JEF	MSCI
Див. доходность	3.10%	1.32%
Годовые дивиденды	$0.80	$4.10
Коэфф. выплат	50.44%	42.68%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-2.33%	2.41%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет JEF показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+8.73%), MSCI — в июле (+7.42%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для JEF — март (-7.49%), для MSCI — сентябрь (-3.47%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MSCI: +21.21% против +16.60%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

JEF

+1.7

-4.3

-7.5

+2.8

-0.2

+3.9

+7.0

+2.1

+1.1

+0.9

+8.7

+0.4

MSCI

+4.2

-0.6

+0.3

+1.1

+2.2

+2.0

+7.4

+2.9

-3.5

+0.2

+5.2

-0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Jefferies Financial Group Inc. или MSCI Inc.?

Мультипликатор P/E у Jefferies Financial Group Inc. ниже (14.97 vs 32.32), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — JEF или MSCI?

ROE JEF — 7.08%, MSCI — -64.13%. JEF демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Jefferies Financial Group Inc. и MSCI Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность JEF — 3.10%, MSCI — 1.32%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Jefferies Financial Group Inc. или MSCI Inc.?

По объёму выручки: JEF — 10,82 млрд $, MSCI — 3,13 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — JEF или MSCI?

Чистая маржа JEF — 6.61%, MSCI — 40.74%. MSCI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — JEF или MSCI?

Технический скоринг: JEF — 63/100, MSCI — 61/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — JEF или MSCI?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик JEF выигрывает 18, MSCI — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией