Сравнение ISRG vs MDLN

Тикер 1

Тикер 2

ISRG27

9MDLN

Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) и Medline Inc. (MDLN) — прямые конкуренты в индустрии «Медицинское оборудование», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации ISRG крупнее в 5.0× (155,76 млрд $ vs 31,37 млрд $). MDLN торгуется с P/E 30.80, тогда как ISRG — с P/E 53.49. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует ISRG (17.01% vs 6.87%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ISRG — 28.15%, у MDLN — 3.31%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 31/100 и 28/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. В общем зачёте ISRG уверенно лидирует со счётом 27:9. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Intuitive Surgical, Inc.

ISRGNASDAQ

439,80 $-9,23 $ (-2,06%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 155,76 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

3.1

Качество

9.7

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Medline Inc.

MDLNNASDAQ

37,10 $+0,85 $ (+2,34%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 31,37 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

8.2

Качество

6.0

Рост

4.9

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

ISRGMDLN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу MDLN — P/E 30.80 vs 53.49 у ISRG. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) MDLN дешевле: 1.05 против 15.03. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MDLN — 2.63, у ISRG — 9.12. EV/EBITDA MDLN — 13.92, у ISRG — 41.77. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ISRG — 17.01%, у MDLN — 6.87%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ISRG удерживает чистую маржу на уровне 28.15%, опережая MDLN (3.31%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ISRG — 0.00, у MDLN — 1.12. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ISRGMDLN

Показатель	ISRG	MDLN
Мультипликаторы оценки
P/E	53.49	30.80
P/B	9.12	2.63
P/S	15.03	1.05
PEG	2.60	12.11
EV/EBITDA	41.77	13.92
Рентабельность
ROE	17.01%	6.87%
ROA	14.81%	2.47%
Валовая маржа	66.29%	24.04%
Операц. маржа	30.45%	7.04%
Чистая маржа	28.15%	3.31%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	1.12
Текущая ликв.	6.03	4.41
Быстрая ликв.	5.01	2.51
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$8.39	$1.18
Балансовая стоим.	$49.58	$23.63

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 31/100 и 28/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): ISRG — 49.5 (нейтральная зона), MDLN — 35.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ISRG на -4.4%, MDLN на -13.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ISRG — 23.5 (слабый тренд), MDLN — 33.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MDLN стабильнее (0.18 vs 0.91). Значение ниже 0.8 делает MDLN защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) MDLN составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ISRGMDLN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ISRG	MDLN
Осцилляторы
RSI (14)	49.55	34.95
Stochastic %K	68.92	15.73
CCI (20)	-27.94	-88.44
MFI	50.30	25.67
Williams %R	-31.08	-84.27
MACD гистограмма	0.49	-0.47
Momentum (10)	-2.70	-4.76
Тренд
ADX	23.50	33.51
Цена vs EMA 9	-0.04%	-2.33%
Цена vs EMA 20	-1.41%	-7.55%
Цена vs SMA 50	-4.41%	-13.67%
Цена vs SMA 200	-11.39%	—
Объём
CMF	-0.09	0.03
Volume Ratio	75.07	230.93
Волатильность и статистика
Beta	0.91	0.18
ATR %	3.14%	4.97%
Sharpe (1г)	-0.78	—
RS Rating	19.00	—
52w от хая	-27.17	-27.08
BB ширина	15.11	32.59

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ISRG — 10,06 млрд $, MDLN — 28,43 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ISRG — 2,86 млрд $, MDLN — 1,16 млрд $. ISRG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ISRG — 2,49 млрд $, MDLN — 1,74 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ISRG	MDLN
Выручка	10,06 млрд $	28,43 млрд $
Чистая прибыль	2,86 млрд $	1,16 млрд $
EPS (TTM)	$8.00	$1.43
Операц. Cash Flow	3,03 млрд $	1,74 млрд $
Free Cash Flow	2,49 млрд $	1,74 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ISRG	MDLN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ISRG — ноябре (+4.64%), для MDLN — январе (+8.81%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ISRG — сентябрь (-0.72%), MDLN — март (-2.94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ISRG: +23.16% против +14.91%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ISRG

+0.5

+0.0

-0.6

+2.9

+3.0

+4.0

+3.4

+1.8

-0.7

+3.9

+4.6

+0.4

MDLN

+8.8

+5.5

-2.9

+1.1

+0.0

+2.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Intuitive Surgical, Inc. или Medline Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Medline Inc.: P/E 30.80 против 53.49. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ISRG или MDLN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ISRG — 17.01%, MDLN — 6.87%. Преимущество у ISRG.

Какие дивиденды у Intuitive Surgical, Inc. и Medline Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Intuitive Surgical, Inc. или Medline Inc.?

Выручка ISRG за TTM — 10,06 млрд $, MDLN — 28,43 млрд $. MDLN генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ISRG или MDLN?

Чистая маржа ISRG — 28.15%, MDLN — 3.31%. ISRG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ISRG или MDLN?

Технический скоринг: ISRG — 31/100, MDLN — 28/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ISRG или MDLN?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:9 в пользу ISRG по 40 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией