Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение IRAO vs SAGO

Тикер 1

Тикер 2

IRAO27

16SAGO

IRAO против SAGO — два эмитента индустрии «Электросети», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. IRAO торгуется с P/E 2,13, тогда как SAGO — с P/E 5,56. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. SAGO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 19,12% против 11,21% у IRAO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: IRAO — 7,23%, SAGO — 3,59%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность IRAO составляет 10,49%, у SAGO — 7,46%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. IRAO набирает 68 из 100 по техническому скорингу, SAGO — 62 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 27:16 — убедительное преимущество IRAO. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Интер РАО

IRAORU

₽2,54

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank7.5

Стоимость

10.0

Качество

6.4

Рост

4.6

Техника

7.0

Дивиденды

8.7

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Самараэнерго

SAGORU

₽2,42

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank7.2

Стоимость

8.4

Качество

7.6

Рост

4.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

—

Сезонность

8.0

Динамика цен

IRAOSAGO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу IRAO — P/E 2,13 vs 5,56 у SAGO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) IRAO оценён ниже: 0,15 против 0,20. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) IRAO дешевле: 0,24 против 1,06. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. Рентабельность капитала SAGO составляет 19,12%, что превышает показатель IRAO (11,21%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности IRAO впереди: 7,23% против 3,59% у SAGO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: IRAO — 0,33, SAGO — 0,54. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

IRAOSAGO

Показатель	IRAO	SAGO
Мультипликаторы оценки
P/E	2,13	5,56
P/B	0,24	1,06
P/S	0,15	0,20
PEG	0,37	0,18
EV/EBITDA	-0,29	2,74
Рентабельность
ROE	11,21%	19,12%
ROA	8,41%	12,43%
Валовая маржа	—	43,85%
Операц. маржа	5,89%	2,92%
Чистая маржа	7,23%	3,59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,33	0,54
Текущая ликв.	2,58	2,27
Быстрая ликв.	2,08	2,27
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	10,49%	7,46%
Коэфф. выплат	25,71%	47,76%
EPS	$1,25	$0,49
Балансовая стоим.	$10,76	$2,57

Технический анализ

Техническая картина в пользу IRAO: скоринг 68/100 vs 62/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: IRAO — 53,8, SAGO — 64,1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: IRAO на 1,3%, SAGO на 9,6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: IRAO — 26,0 (выраженный тренд), SAGO — 32,2 (выраженный тренд). Волатильность: бета IRAO — 0,74, SAGO — 0,75. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SAGO составляет 5,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IRAOSAGO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IRAO	SAGO
Осцилляторы
RSI (14)	53,75	64,10
Stochastic %K	71,14	70,97
CCI (20)	61,23	130,68
MFI	69,64	57,91
Williams %R	-28,86	-29,03
MACD гистограмма	0,02	0,05
Momentum (10)	0,02	0,38
Тренд
ADX	26,01	32,18
Цена vs EMA 9	-0,26%	+4,32%
Цена vs EMA 20	+1,72%	+8,64%
Цена vs SMA 50	+1,26%	+9,62%
Цена vs SMA 200	-13,81%	-7,52%
Объём
CMF	0,11	-0,29
Volume Ratio	48,90	413,37
Волатильность и статистика
Beta	0,74	0,75
ATR %	3,50%	5,86%
Sharpe (1г)	-0,86	-0,64
RS Rating	52,00	48,00
52w от хая	-28,81	-30,32
BB ширина	28,20	35,42

Финансовая отчётность

По объёму выручки: IRAO генерирует 1,76 трлн ₽, SAGO — 52,58 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: IRAO — +13,00%, SAGO — +10,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: IRAO — 133,83 млрд ₽, SAGO — 1,89 млрд ₽. IRAO генерирует больше чистой прибыли. FCF: IRAO генерирует -90,52 млрд ₽, SAGO — -46,60 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	IRAO	SAGO
Выручка	1,76 трлн ₽	52,58 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+13.00%	+10.60%
Чистая прибыль	133,83 млрд ₽	1,89 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	-9.20%	-11.60%
EPS (TTM)	$1,26	$0,49
Операц. Cash Flow	99,42 млрд ₽	525,59 млн ₽
Free Cash Flow	-90,52 млрд ₽	-46,60 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: IRAO платит 10,49%, SAGO — 7,46%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. IRAO платит дивиденды 13 лет подряд, SAGO — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): IRAO — +12,21%, SAGO — +80,24%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): IRAO — 25,71%, SAGO — 47,76%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	IRAO	SAGO
Див. доходность	10,49%	7,46%
Годовые дивиденды	$0,32	$0,23
Коэфф. выплат	25,71%	47,76%
Лет выплат	13	6
CAGR дивидендов (5л)	12,21%	80,24%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет IRAO показывает лучшую среднюю доходность в январе (+3,44%), SAGO — в январе (+7,89%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для IRAO — февраль (-3,68%), для SAGO — февраль (-4,52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SAGO: +24,02% против +6,99%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IRAO

+3,4

-3,7

+2,5

+0,4

+2,6

+0,8

+0,1

-0,2

+0,1

-0,6

+1,6

+0,2

SAGO

+7,9

-4,5

+4,3

+6,2

-3,0

-1,2

+1,7

+4,1

+0,4

+4,1

+6,8

-2,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Интер РАО или Самараэнерго?

Мультипликатор P/E у Интер РАО ниже (2,13 vs 5,56), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — IRAO или SAGO?

ROE IRAO — 11,21%, SAGO — 19,12%. SAGO демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Интер РАО и Самараэнерго?

Обе компании платят дивиденды. Доходность IRAO — 10,49%, SAGO — 7,46%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Интер РАО или Самараэнерго?

По объёму выручки: IRAO — 1,76 трлн ₽, SAGO — 52,58 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — IRAO или SAGO?

Чистая маржа IRAO — 7,23%, SAGO — 3,59%. IRAO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — IRAO или SAGO?

Технический скоринг: IRAO — 68/100, SAGO — 62/100. IRAO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IRAO или SAGO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 48 метрик IRAO выигрывает 27, SAGO — 16. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией