Сравнение IQV vs ZBH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ZBH оценён рынком дешевле: 21.87 против 20.85 у IQV. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B ZBH — 1.13, у IQV — 4.64. EV/EBITDA IQV — 8.18, у ZBH — 10.68. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE IQV — 22.46%, у ZBH — 5.78%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ZBH удерживает чистую маржу на уровне 9.05%, опережая IQV (8.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IQV — 0.33, у ZBH — 0.51. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности IQV ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | IQV | ZBH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.85 | 21.87 | |
| P/B | 4.64 | 1.13 | |
| P/S | 1.72 | 1.96 | |
| PEG | 2.15 | -1.50 | |
| EV/EBITDA | 8.18 | 10.68 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 22.46% | 5.78% | |
| ROA | 4.67% | 3.35% | |
| Валовая маржа | 26.11% | 70.03% | |
| Операц. маржа | 13.86% | 15.61% | |
| Чистая маржа | 8.33% | 9.05% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.33 | 0.51 | |
| Текущая ликв. | 0.75 | 2.94 | |
| Быстрая ликв. | 0.75 | 1.61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.12% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 24.88% | |
| EPS | $8.22 | $3.90 | |
| Балансовая стоим. | $37.70 | $75.58 | |
Технический анализ
IQV набирает 63 из 100 по техническому скорингу, ZBH — 41 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): IQV — 50.6 (нейтральная зона), ZBH — 48.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. IQV торгуется выше SMA 50 (1.3%), тогда как ZBH ниже этой средней (-3.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: IQV — 13.2 (нет тренда), ZBH — 22.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ZBH стабильнее (0.42 vs 1.32). Значение ниже 0.8 делает ZBH защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) IQV составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | IQV | ZBH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.65 | 48.15 | |
| Stochastic %K | 57.67 | 77.28 | |
| CCI (20) | 13.41 | 33.20 | |
| MFI | 65.18 | 75.32 | |
| Williams %R | -42.33 | -22.72 | |
| MACD гистограмма | 0.35 | 0.56 | |
| Momentum (10) | -4.97 | 2.55 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.22 | 22.72 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.25% | +1.26% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.27% | +0.21% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.29% | -3.81% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.70% | -9.32% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.02 | -0.24 | |
| Volume Ratio | 126.93 | 76.81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.32 | 0.42 | |
| ATR % | 3.90% | 2.96% | |
| Sharpe (1г) | 0.40 | -0.43 | |
| RS Rating | 52.00 | 28.00 | |
| 52w от хая | -30.58 | -21.16 | |
| BB ширина | 17.60 | 16.89 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): IQV — 16,31 млрд $, ZBH — 8,23 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: IQV — 1,36 млрд $, ZBH — 705,20 млн $. IQV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): IQV — 2,05 млрд $, ZBH — 1,47 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | IQV | ZBH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,31 млрд $ | 8,23 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,36 млрд $ | 705,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.91 | $3.56 | |
| Операц. Cash Flow | 2,65 млрд $ | 1,70 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,05 млрд $ | 1,47 млрд $ |
Дивиденды
ZBH выплачивает дивиденды с доходностью 1.12% годовых, тогда как IQV дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ZBH выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как IQV не имеет дивидендной истории.
| Показатель | IQV | ZBH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.12% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.24 | |
| Коэфф. выплат | — | 24.88% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -24.21% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для IQV — июле (+9.81%), для ZBH — июле (+4.62%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: IQV — сентябрь (-3.88%), ZBH — октябрь (-3.25%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у IQV: +13.86% против +3.53%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — IQVIA Holdings Inc. или Zimmer Biomet Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — IQV или ZBH?
Какие дивиденды у IQVIA Holdings Inc. и Zimmer Biomet Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — IQVIA Holdings Inc. или Zimmer Biomet Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — IQV или ZBH?
Какая акция лучше по технике — IQV или ZBH?
Что лучше купить — IQV или ZBH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией