Сравнение IQV vs SYK

Тикер 1

Тикер 2

IQV12

27SYK

IQV против SYK — два эмитента индустрии «Медицинское оборудование», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации SYK крупнее в 4.3× (120,18 млрд $ vs 28,04 млрд $). IQV торгуется с P/E 20.85, тогда как SYK — с P/E 36.89. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. IQV демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22.46% против 15.22% у SYK. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SYK — 13.21%, IQV — 8.33%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. SYK выплачивает дивиденды с доходностью 1.07% годовых, тогда как IQV дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По технике ситуация паритетная: 63/100 и 58/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте SYK уверенно лидирует со счётом 27:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

IQVIA Holdings Inc.

IQVNYSE

168,02 $-3,48 $ (-2,03%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 28,04 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

8.4

Качество

7.2

Рост

5.4

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

6.0

Stryker Corporation

SYKNYSE

313,50 $-7,99 $ (-2,49%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 120,18 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

5.4

Качество

8.0

Рост

5.9

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

IQVSYK

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу IQV — P/E 20.85 vs 36.89 у SYK. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) IQV оценён ниже: 1.72 против 4.88. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA IQV оценён ниже: 8.18 vs 23.27. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала IQV составляет 22.46%, что превышает показатель SYK (15.22%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности SYK впереди: 13.21% против 8.33% у IQV. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: IQV — 0.33, SYK — 0.64. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности IQV ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

IQVSYK

Показатель	IQV	SYK
Мультипликаторы оценки
P/E	20.85	36.89
P/B	4.64	5.52
P/S	1.72	4.88
PEG	2.15	2.25
EV/EBITDA	8.18	23.27
Рентабельность
ROE	22.46%	15.22%
ROA	4.67%	7.21%
Валовая маржа	26.11%	63.67%
Операц. маржа	13.86%	21.34%
Чистая маржа	8.33%	13.21%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.33	0.64
Текущая ликв.	0.75	2.11
Быстрая ликв.	0.75	1.25
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.07%
Коэфф. выплат	0.00%	38.99%
EPS	$8.22	$8.72
Балансовая стоим.	$37.70	$58.23

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 63/100 и 58/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: IQV — 50.6, SYK — 56.1. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: IQV выше на 1.3%, SYK — ниже на -1.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: IQV — 13.2 (нет тренда), SYK — 29.6 (выраженный тренд). SYK демонстрирует выраженный тренд, а IQV — нет. Волатильность: бета SYK — 0.44, IQV — 1.32. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) IQV составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IQVSYK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IQV	SYK
Осцилляторы
RSI (14)	50.65	56.11
Stochastic %K	57.67	96.70
CCI (20)	13.41	65.76
MFI	65.18	66.99
Williams %R	-42.33	-3.30
MACD гистограмма	0.35	3.98
Momentum (10)	-4.97	29.16
Тренд
ADX	13.22	29.60
Цена vs EMA 9	-0.25%	+3.98%
Цена vs EMA 20	+0.27%	+3.53%
Цена vs SMA 50	+1.29%	-1.03%
Цена vs SMA 200	-12.70%	-10.51%
Объём
CMF	0.02	-0.04
Volume Ratio	126.93	118.95
Волатильность и статистика
Beta	1.32	0.44
ATR %	3.90%	2.72%
Sharpe (1г)	0.40	-0.97
RS Rating	52.00	22.00
52w от хая	-30.58	-20.59
BB ширина	17.60	19.05

Финансовая отчётность

По объёму выручки: IQV генерирует 16,31 млрд $, SYK — 25,12 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: IQV — 1,36 млрд $, SYK — 3,25 млрд $. SYK генерирует больше чистой прибыли. FCF: IQV генерирует 2,05 млрд $, SYK — 4,28 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	IQV	SYK
Выручка	16,31 млрд $	25,12 млрд $
Чистая прибыль	1,36 млрд $	3,25 млрд $
EPS (TTM)	$7.91	$8.49
Операц. Cash Flow	2,65 млрд $	5,04 млрд $
Free Cash Flow	2,05 млрд $	4,28 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: SYK обеспечивает 1.07% годовой доходности, IQV реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SYK выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как IQV не имеет дивидендной истории.

Показатель	IQV	SYK
Див. доходность	—	1.07%
Годовые дивиденды	—	$1.76
Коэфф. выплат	—	38.99%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-7.40%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет IQV показывает лучшую среднюю доходность в июле (+9.81%), SYK — в январе (+4.48%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для IQV — сентябрь (-3.88%), для SYK — март (-1.23%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SYK: +14.46% против +13.86%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IQV

+0.5

-2.6

-3.0

+2.3

+0.4

+4.4

+9.8

+0.9

-3.9

+0.4

+3.9

+0.8

SYK

+4.5

+1.2

-1.2

+2.7

+1.0

+0.6

+1.6

-0.4

+0.1

+3.1

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — IQVIA Holdings Inc. или Stryker Corporation?

Мультипликатор P/E у IQVIA Holdings Inc. ниже (20.85 vs 36.89), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — IQV или SYK?

ROE IQV — 22.46%, SYK — 15.22%. IQV демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у IQVIA Holdings Inc. и Stryker Corporation?

Stryker Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 1.07%. IQVIA Holdings Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — IQVIA Holdings Inc. или Stryker Corporation?

По объёму выручки: IQV — 16,31 млрд $, SYK — 25,12 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — IQV или SYK?

Чистая маржа IQV — 8.33%, SYK — 13.21%. SYK оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — IQV или SYK?

Технический скоринг: IQV — 63/100, SYK — 58/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IQV или SYK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик IQV выигрывает 12, SYK — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией