Сравнение IQV vs ISRG

Тикер 1

Тикер 2

IQV15

22ISRG

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: IQVIA Holdings Inc. (IQV) и Intuitive Surgical, Inc. (ISRG). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации ISRG крупнее в 5.6× (155,76 млрд $ vs 28,04 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует IQV с P/E 20.85 (у ISRG — 53.49). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала IQV составляет 22.46%, что превышает показатель ISRG (17.01%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ISRG впереди: 28.15% против 8.33% у IQV. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Техническая картина в пользу IQV: скоринг 63/100 vs 31/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. ISRG побеждает по числу метрик: 22 против 15 у IQV. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

IQVIA Holdings Inc.

IQVNYSE

168,02 $-3,48 $ (-2,03%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 28,04 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

8.4

Качество

7.2

Рост

5.4

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

6.0

Intuitive Surgical, Inc.

ISRGNASDAQ

439,80 $-9,23 $ (-2,06%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 155,76 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

3.1

Качество

9.7

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

IQVISRG

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, IQV выглядит привлекательнее: 20.85 против 53.49. Премия к оценке ISRG может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу IQV: 1.72 vs 15.03 у ISRG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) IQV дешевле: 4.64 против 9.12. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA IQV оценён ниже: 8.18 vs 41.77. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. IQV демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22.46% против 17.01% у ISRG. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ISRG — 28.15%, IQV — 8.33%. У ISRG маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: IQV — 0.33, ISRG — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности IQV ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

IQVISRG

Показатель	IQV	ISRG
Мультипликаторы оценки
P/E	20.85	53.49
P/B	4.64	9.12
P/S	1.72	15.03
PEG	2.15	2.60
EV/EBITDA	8.18	41.77
Рентабельность
ROE	22.46%	17.01%
ROA	4.67%	14.81%
Валовая маржа	26.11%	66.29%
Операц. маржа	13.86%	30.45%
Чистая маржа	8.33%	28.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.33	0.00
Текущая ликв.	0.75	6.03
Быстрая ликв.	0.75	5.01
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$8.22	$8.39
Балансовая стоим.	$37.70	$49.58

Технический анализ

По техническому скорингу IQV сильнее: 63/100 против 31/100 у ISRG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у IQV составляет 50.6 (нейтральная зона), у ISRG — 49.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: IQV выше на 1.3%, ISRG — ниже на -4.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: IQV — 13.2 (нет тренда), ISRG — 23.5 (слабый тренд). ISRG менее волатилен — бета 0.91 против 1.32 у IQV. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) IQV составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IQVISRG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IQV	ISRG
Осцилляторы
RSI (14)	50.65	49.55
Stochastic %K	57.67	68.92
CCI (20)	13.41	-27.94
MFI	65.18	50.30
Williams %R	-42.33	-31.08
MACD гистограмма	0.35	0.49
Momentum (10)	-4.97	-2.70
Тренд
ADX	13.22	23.50
Цена vs EMA 9	-0.25%	-0.04%
Цена vs EMA 20	+0.27%	-1.41%
Цена vs SMA 50	+1.29%	-4.41%
Цена vs SMA 200	-12.70%	-11.39%
Объём
CMF	0.02	-0.09
Volume Ratio	126.93	75.07
Волатильность и статистика
Beta	1.32	0.91
ATR %	3.90%	3.14%
Sharpe (1г)	0.40	-0.78
RS Rating	52.00	19.00
52w от хая	-30.58	-27.17
BB ширина	17.60	15.11

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): IQV — 16,31 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: IQV — 1,36 млрд $, ISRG — 2,86 млрд $. ISRG генерирует больше чистой прибыли. FCF: IQV генерирует 2,05 млрд $, ISRG — 2,49 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	IQV	ISRG
Выручка	16,31 млрд $	10,06 млрд $
Чистая прибыль	1,36 млрд $	2,86 млрд $
EPS (TTM)	$7.91	$8.00
Операц. Cash Flow	2,65 млрд $	3,03 млрд $
Free Cash Flow	2,05 млрд $	2,49 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	IQV	ISRG
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность IQV приходится на июле (+9.81%), а ISRG — на ноябре (+4.64%). Слабые месяцы: для IQV — сентябрь (-3.88%), для ISRG — сентябрь (-0.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ISRG: +23.16% против +13.86%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IQV

+0.5

-2.6

-3.0

+2.3

+0.4

+4.4

+9.8

+0.9

-3.9

+0.4

+3.9

+0.8

ISRG

+0.5

+0.0

-0.6

+2.9

+3.0

+4.0

+3.4

+1.8

-0.7

+3.9

+4.6

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — IQVIA Holdings Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

По P/E IQVIA Holdings Inc. оценена ниже: 20.85 против 53.49. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — IQV или ISRG?

ROE IQV — 22.46%, ISRG — 17.01%. IQV демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у IQVIA Holdings Inc. и Intuitive Surgical, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — IQVIA Holdings Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

По объёму выручки: IQV — 16,31 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — IQV или ISRG?

Чистая маржа IQV — 8.33%, ISRG — 28.15%. ISRG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — IQV или ISRG?

Технический скоринг: IQV — 63/100, ISRG — 31/100. IQV имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IQV или ISRG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик IQV выигрывает 15, ISRG — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией