Сравнение IPGP vs QCOM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, QCOM выглядит привлекательнее: 21.76 против 176.61. Премия к оценке IPGP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B IPGP — 2.41, у QCOM — 7.91. EV/EBITDA QCOM — 16.74, у IPGP — 63.77. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует QCOM (40.19% vs 1.37%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа QCOM — 22.31%, у IPGP — 2.78%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IPGP — 0.01, у QCOM — 0.56. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | IPGP | QCOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 176.61 | 21.76 | |
| P/B | 2.41 | 7.91 | |
| P/S | 4.93 | 4.80 | |
| PEG | 1.37 | -3.55 | |
| EV/EBITDA | 63.77 | 16.74 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 1.37% | 40.19% | |
| ROA | 1.19% | 17.37% | |
| Валовая маржа | 37.56% | 54.80% | |
| Операц. маржа | 0.34% | 25.52% | |
| Чистая маржа | 2.78% | 22.31% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | 0.56 | |
| Текущая ликв. | 5.80 | 2.37 | |
| Быстрая ликв. | 4.51 | 1.61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.76% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 38.50% | |
| EPS | $0.68 | $9.31 | |
| Балансовая стоим. | $50.08 | $25.59 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 77/100 и 79/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): IPGP — 57.1 (нейтральная зона), QCOM — 64.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. IPGP и QCOM находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.1% и +38.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: IPGP — 15.8 (нет тренда), QCOM — 39.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете IPGP стабильнее (1.62 vs 1.63). Дневная волатильность (ATR%) QCOM составляет 6.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | IPGP | QCOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57.11 | 64.90 | |
| Stochastic %K | 84.42 | 58.50 | |
| CCI (20) | 86.82 | 56.87 | |
| MFI | 60.29 | 58.45 | |
| Williams %R | -15.58 | -41.50 | |
| MACD гистограмма | 1.84 | -0.80 | |
| Momentum (10) | 18.99 | 10.86 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.79 | 39.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +7.50% | +4.92% | |
| Цена vs EMA 20 | +7.70% | +12.10% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.13% | +38.22% | |
| Цена vs SMA 200 | +26.03% | +33.21% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.12 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 84.49 | 89.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.62 | 1.63 | |
| ATR % | 6.23% | 6.57% | |
| Sharpe (1г) | 1.19 | 0.89 | |
| RS Rating | 86.00 | 69.00 | |
| 52w от хая | -22.65 | -13.91 | |
| BB ширина | 32.72 | 51.79 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): IPGP — 1 млрд $, QCOM — 44,28 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: IPGP — 31,10 млн $, QCOM — 5,54 млрд $. QCOM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): IPGP — -3,45 млн $, QCOM — 12,82 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | IPGP | QCOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1 млрд $ | 44,28 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 31,10 млн $ | 5,54 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.73 | $5.06 | |
| Операц. Cash Flow | 75,34 млн $ | 14,01 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -3,45 млн $ | 12,82 млрд $ |
Дивиденды
QCOM выплачивает дивиденды с доходностью 1.76% годовых, тогда как IPGP дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: IPGP — 1 лет, QCOM — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | IPGP | QCOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.76% | |
| Годовые дивиденды | $0.65 | $1.81 | |
| Коэфф. выплат | — | 38.50% | |
| Лет выплат | 1.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -7.62% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для IPGP — январе (+4.60%), для QCOM — ноябре (+8.10%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: IPGP — август (-3.76%), QCOM — март (-3.65%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у QCOM: +22.08% против +9.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — IPG Photonics Corporation или QUALCOMM Incorporated?
У кого выше рентабельность — IPGP или QCOM?
Какие дивиденды у IPG Photonics Corporation и QUALCOMM Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — IPG Photonics Corporation или QUALCOMM Incorporated?
У кого выше маржинальность — IPGP или QCOM?
Какая акция лучше по технике — IPGP или QCOM?
Что лучше купить — IPGP или QCOM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией