Сравнение INTC vs SMTC

Тикер 1

Тикер 2

INTC20

19SMTC

Инвесторы часто выбирают между INTC и SMTC — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Полупроводники». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации INTC крупнее в 43.7× (595,58 млрд $ vs 13,64 млрд $). Ни INTC (P/E -190.51), ни SMTC (P/E -325.28) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. INTC убыточен — чистая маржа -5.90%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу INTC сильнее: 88/100 против 81/100 у SMTC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между INTC и SMTC зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Intel Corporation

INTCNASDAQ

118,50 $-0,46 $ (-0,39%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 595,58 млрд $

ETP Rank4.3

Стоимость

6.8

Качество

5.1

Рост

2.8

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

4.0

Сезонность

5.0

Semtech Corporation

SMTCNASDAQ

146,53 $+4,68 $ (+3,30%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 13,64 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

3.9

Качество

6.0

Рост

6.4

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

INTCSMTC

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E INTC — -190.51, SMTC — -325.28. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/B (цена/балансовая стоимость) INTC дешевле: 5.43 против 23.89. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA INTC оценён ниже: 54.87 vs 78.52. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INTC — 0.40, SMTC — 0.89. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

INTCSMTC

Показатель	INTC	SMTC
Мультипликаторы оценки
P/E	-190.51	-325.28
P/B	5.43	23.89
P/S	11.12	12.58
PEG	-0.02	0.65
EV/EBITDA	54.87	78.52
Рентабельность
ROE	-2.95%	-7.22%
ROA	-1.55%	-2.86%
Валовая маржа	35.43%	51.55%
Операц. маржа	-9.45%	12.10%
Чистая маржа	-5.90%	-3.85%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.40	0.89
Текущая ликв.	2.31	2.37
Быстрая ликв.	2.31	1.67
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.62	$-0.44
Балансовая стоим.	$24.59	$5.94

Технический анализ

INTC набирает 88 из 100 по техническому скорингу, SMTC — 81 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INTC — 69.5 (нейтральная зона), SMTC — 72.8 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: INTC на 61.9%, SMTC на 45.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: INTC — 56.7 (выраженный тренд), SMTC — 40.3 (выраженный тренд). По бете INTC стабильнее (2.37 vs 2.78). Дневная волатильность (ATR%) INTC составляет 7.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INTCSMTC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INTC	SMTC
Осцилляторы
RSI (14)	69.48	72.79
Stochastic %K	65.64	93.14
CCI (20)	73.03	114.55
MFI	60.63	66.74
Williams %R	-34.36	-6.86
MACD гистограмма	-1.24	1.23
Momentum (10)	5.95	25.03
Тренд
ADX	56.74	40.26
Цена vs EMA 9	+5.37%	+7.79%
Цена vs EMA 20	+15.04%	+17.04%
Цена vs SMA 50	+61.92%	+45.78%
Цена vs SMA 200	+157.69%	+86.34%
Объём
CMF	0.19	0.27
Volume Ratio	105.75	108.30
Волатильность и статистика
Beta	2.37	2.78
ATR %	6.95%	6.04%
Sharpe (1г)	2.71	2.41
RS Rating	98.00	97.00
52w от хая	-10.39	-2.00
BB ширина	59.82	52.87

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): INTC — 52,85 млрд $, SMTC — 1,05 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: INTC — -267 млн $, SMTC — -40,40 млн $. SMTC генерирует больше чистой прибыли. FCF: INTC генерирует -4,95 млрд $, SMTC — 159,73 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	INTC	SMTC
Выручка	52,85 млрд $	1,05 млрд $
Чистая прибыль	-267 млн $	-40,40 млн $
EPS (TTM)	$-0.06	$-0.46
Операц. Cash Flow	9,70 млрд $	169,51 млн $
Free Cash Flow	-4,95 млрд $	159,73 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. INTC платит дивиденды 13 лет подряд, SMTC — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	INTC	SMTC
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.38	$0.05
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	13.00%	1.00%
CAGR дивидендов (5л)	-21.52%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INTC — сентябре (+5.64%), для SMTC — ноябре (+11.46%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для INTC — июль (-1.68%), для SMTC — октябрь (-6.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SMTC: +31.93% против +16.11%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INTC

+1.2

-0.2

+4.0

+3.5

+0.4

-0.2

-1.7

-1.3

+5.6

+1.2

+4.2

-0.6

SMTC

+0.5

-6.1

-1.5

+4.8

+7.0

+1.8

+7.5

+5.0

+3.2

-6.2

+11.5

+4.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Intel Corporation или Semtech Corporation?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — INTC или SMTC?

ROE INTC — -2.95%, SMTC — -7.22%. INTC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Intel Corporation и Semtech Corporation?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Intel Corporation или Semtech Corporation?

По объёму выручки: INTC — 52,85 млрд $, SMTC — 1,05 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — INTC или SMTC?

Технический скоринг: INTC — 88/100, SMTC — 81/100. INTC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INTC или SMTC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик INTC выигрывает 20, SMTC — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией