Сравнение INSP vs NVST

Тикер 1

Тикер 2

INSP23

17NVST

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: Inspire Medical Systems, Inc. (INSP) и Envista Holdings Corp (NVST). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации NVST крупнее в 3.0× (3,85 млрд $ vs 1,29 млрд $). INSP торгуется с P/E 9.66, тогда как NVST — с P/E 57.55. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. INSP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 17.98% против 2.18% у NVST. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: INSP — 14.33%, NVST — 2.41%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По технике ситуация паритетная: 23/100 и 26/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Счёт 23:17 — убедительное преимущество INSP. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Inspire Medical Systems, Inc.

INSPNYSE

44,74 $+0,60 $ (+1,36%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 1,29 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

9.5

Качество

8.5

Рост

8.8

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

3.0

Envista Holdings Corp

NVSTNYSE

23,63 $-0,14 $ (-0,59%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,85 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.7

Качество

5.3

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

INSPNVST

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу INSP — P/E 9.66 vs 57.55 у NVST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/B (цена/балансовая стоимость) NVST дешевле: 1.27 против 1.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA NVST оценён ниже: 12.79 vs 16.64. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала INSP составляет 17.98%, что превышает показатель NVST (2.18%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности INSP впереди: 14.33% против 2.41% у NVST. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INSP — 0.04, NVST — 0.52. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

INSPNVST

Показатель	INSP	NVST
Мультипликаторы оценки
P/E	9.66	57.55
P/B	1.60	1.27
P/S	1.39	1.38
PEG	0.09	0.32
EV/EBITDA	16.64	12.79
Рентабельность
ROE	17.98%	2.18%
ROA	14.39%	1.21%
Валовая маржа	85.78%	55.14%
Операц. маржа	5.61%	9.04%
Чистая маржа	14.33%	2.41%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	0.52
Текущая ликв.	6.34	2.44
Быстрая ликв.	4.48	2.06
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.57	$0.41
Балансовая стоим.	$27.61	$18.79

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 23/100 и 26/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у INSP составляет 39.5 (нейтральная зона), у NVST — 38.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: INSP на -15.4%, NVST на -7.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. NVST выше SMA 200 (+2.7%), INSP — ниже (-43.3%). Долгосрочный тренд в пользу NVST. Сила тренда по ADX: INSP — 32.7 (выраженный тренд), NVST — 26.2 (выраженный тренд). INSP менее волатилен — бета 1.15 против 1.63 у NVST. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) INSP составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INSPNVST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INSP	NVST
Осцилляторы
RSI (14)	39.50	38.48
Stochastic %K	24.75	18.91
CCI (20)	-62.04	-95.14
MFI	21.80	28.84
Williams %R	-75.25	-81.09
MACD гистограмма	-0.33	-0.20
Momentum (10)	-1.56	-3.30
Тренд
ADX	32.67	26.16
Цена vs EMA 9	+0.82%	-0.55%
Цена vs EMA 20	-5.88%	-3.89%
Цена vs SMA 50	-15.41%	-7.46%
Цена vs SMA 200	-43.26%	+2.69%
Объём
CMF	0.08	-0.24
Volume Ratio	51.01	146.85
Волатильность и статистика
Beta	1.15	1.63
ATR %	6.89%	4.26%
Sharpe (1г)	-1.33	0.80
RS Rating	1.00	71.00
52w от хая	-70.85	-21.86
BB ширина	49.84	22.22

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): INSP — 911,98 млн $, NVST — 2,72 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: INSP — 145,42 млн $, NVST — 47 млн $. INSP генерирует больше чистой прибыли. FCF: INSP генерирует 78,48 млн $, NVST — 230,40 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	INSP	NVST
Выручка	911,98 млн $	2,72 млрд $
Чистая прибыль	145,42 млн $	47 млн $
EPS (TTM)	$4.95	$0.28
Операц. Cash Flow	116,98 млн $	275,70 млн $
Free Cash Flow	78,48 млн $	230,40 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. INSP выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как NVST не имеет дивидендной истории.

Показатель	INSP	NVST
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$9.00	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	1.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность INSP приходится на ноябре (+18.07%), а NVST — на январе (+4.23%). Слабые месяцы: для INSP — март (-9.53%), для NVST — март (-7.29%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INSP: +24.17% против +5.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INSP

+3.8

+2.7

-9.5

+8.4

-2.4

+4.0

+3.8

+3.7

-6.4

-2.6

+18.1

+0.6

NVST

+4.2

+2.2

-7.3

+1.4

+2.4

-1.3

+1.1

+0.0

-2.1

-0.0

+1.5

+3.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Inspire Medical Systems, Inc. или Envista Holdings Corp?

По P/E Inspire Medical Systems, Inc. оценена ниже: 9.66 против 57.55. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — INSP или NVST?

ROE INSP — 17.98%, NVST — 2.18%. INSP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Inspire Medical Systems, Inc. и Envista Holdings Corp?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Inspire Medical Systems, Inc. или Envista Holdings Corp?

По объёму выручки: INSP — 911,98 млн $, NVST — 2,72 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — INSP или NVST?

Чистая маржа INSP — 14.33%, NVST — 2.41%. INSP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — INSP или NVST?

Технический скоринг: INSP — 23/100, NVST — 26/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INSP или NVST?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик INSP выигрывает 23, NVST — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией