Сравнение INSM vs VRTX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность INSM (P/E -19.64) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. VRTX показывает P/E 25.21. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу VRTX: 8.91 vs 28.54 у INSM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) VRTX дешевле: 5.65 против 32.99. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE INSM отрицательный (-130.11%), что говорит об убыточности. VRTX генерирует прибыль с ROE 23.93%. По этому критерию преимущество однозначно. INSM убыточен — чистая маржа -144.44%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INSM — 1.06, VRTX — 0.10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | INSM | VRTX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -19.64 | 25.21 | |
| P/B | 32.99 | 5.65 | |
| P/S | 28.54 | 8.91 | |
| PEG | -14.40 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | -20.67 | 20.39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -130.11% | 23.93% | |
| ROA | -57.02% | 16.38% | |
| Валовая маржа | 81.56% | 86.28% | |
| Операц. маржа | -137.74% | 38.97% | |
| Чистая маржа | -144.44% | 35.40% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.10 | |
| Текущая ликв. | 4.47 | 3.02 | |
| Быстрая ликв. | 4.10 | 2.57 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-5.49 | $17.07 | |
| Балансовая стоим. | $3.27 | $76.20 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VRTX сильнее: 38/100 против 13/100 у INSM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у INSM составляет 33.6 (нейтральная зона), у VRTX — 44.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: INSM на -21.0%, VRTX на -2.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: INSM — 41.0 (выраженный тренд), VRTX — 20.8 (слабый тренд). INSM менее волатилен — бета 0.53 против 0.74 у VRTX. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | INSM | VRTX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 33.64 | 44.72 | |
| Stochastic %K | 20.48 | 40.91 | |
| CCI (20) | -73.96 | -6.78 | |
| MFI | 47.16 | 51.89 | |
| Williams %R | -79.52 | -59.09 | |
| MACD гистограмма | -0.96 | 0.82 | |
| Momentum (10) | -29.18 | 2.79 | |
| Тренд | |||
| ADX | 40.96 | 20.78 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.52% | -1.40% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.61% | -1.37% | |
| Цена vs SMA 50 | -20.96% | -2.70% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.34% | -0.84% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.19 | -0.07 | |
| Volume Ratio | 77.18 | 166.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.53 | 0.74 | |
| ATR % | 6.65% | 2.57% | |
| Sharpe (1г) | 1.06 | 0.00 | |
| RS Rating | 82.00 | 44.00 | |
| 52w от хая | -48.52 | -15.25 | |
| BB ширина | 47.52 | 8.13 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): INSM — 606,42 млн $, VRTX — 12,07 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: VRTX зарабатывает 3,95 млрд $, а INSM фиксирует убыток (-1,28 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: INSM генерирует -967,58 млн $, VRTX — 3,19 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | INSM | VRTX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 606,42 млн $ | 12,07 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -1,28 млрд $ | 3,95 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-6.41 | $15.46 | |
| Операц. Cash Flow | -935,01 млн $ | 3,63 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -967,58 млн $ | 3,19 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | INSM | VRTX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность INSM приходится на сентябре (+17.64%), а VRTX — на январе (+5.70%). Слабые месяцы: для INSM — март (-4.92%), для VRTX — сентябрь (-2.93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INSM: +37.65% против +10.82%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Insmed Incorporated или Vertex Pharmaceuticals Incorporated?
У кого выше рентабельность — INSM или VRTX?
Какие дивиденды у Insmed Incorporated и Vertex Pharmaceuticals Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Insmed Incorporated или Vertex Pharmaceuticals Incorporated?
Какая акция лучше по технике — INSM или VRTX?
Что лучше купить — INSM или VRTX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией