Сравнение INSM vs VKTX

Тикер 1

Тикер 2

INSM12

27VKTX

Insmed Incorporated (INSM) и Viking Therapeutics, Inc. (VKTX) представляют одну индустрию — «Биотехнологии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации INSM крупнее в 6.7× (23,74 млрд $ vs 3,56 млрд $). Обе компании убыточны: P/E INSM — -19.64, VKTX — -7.20. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа INSM (-144.44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. VKTX набирает 27 из 100 по техническому скорингу, INSM — 13 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 27:12 в пользу VKTX. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Insmed Incorporated

INSMNASDAQ

109,53 $+1,62 $ (+1,50%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 23,74 млрд $

ETP Rank2.5

Стоимость

2.0

Качество

4.2

Рост

5.2

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Viking Therapeutics, Inc.

VKTXNASDAQ

30,68 $+1,24 $ (+4,21%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,56 млрд $

ETP Rank3.9

Стоимость

7.3

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

INSMVKTX

Фундаментальный анализ

Ни INSM (P/E -19.64), ни VKTX (P/E -7.20) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Балансовая оценка: P/B VKTX — 6.78, у INSM — 32.99. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INSM — 1.06, у VKTX — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

INSMVKTX

Показатель	INSM	VKTX
Мультипликаторы оценки
P/E	-19.64	-7.20
P/B	32.99	6.78
P/S	28.54	0.00
PEG	-14.40	0.08
EV/EBITDA	-20.67	-6.58
Рентабельность
ROE	-130.11%	-71.31%
ROA	-57.02%	-77.66%
Валовая маржа	81.56%	0.00%
Операц. маржа	-137.74%	0.00%
Чистая маржа	-144.44%	0.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.06	0.00
Текущая ликв.	4.47	5.72
Быстрая ликв.	4.10	5.72
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-5.49	$-4.09
Балансовая стоим.	$3.27	$4.34

Технический анализ

Техническая картина в пользу VKTX: скоринг 27/100 vs 13/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: INSM — 33.6, VKTX — 39.0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: INSM на -21.0%, VKTX на -10.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: INSM — 41.0 (выраженный тренд), VKTX — 20.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета INSM — 0.53, VKTX — 1.61. VKTX значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INSMVKTX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INSM	VKTX
Осцилляторы
RSI (14)	33.64	38.97
Stochastic %K	20.48	28.38
CCI (20)	-73.96	-151.25
MFI	47.16	55.54
Williams %R	-79.52	-71.62
MACD гистограмма	-0.96	-0.26
Momentum (10)	-29.18	-2.84
Тренд
ADX	40.96	20.67
Цена vs EMA 9	-2.52%	-2.47%
Цена vs EMA 20	-9.61%	-5.62%
Цена vs SMA 50	-20.96%	-10.72%
Цена vs SMA 200	-29.34%	-9.77%
Объём
CMF	-0.19	-0.04
Volume Ratio	77.18	72.11
Волатильность и статистика
Beta	0.53	1.61
ATR %	6.65%	5.11%
Sharpe (1г)	1.06	0.38
RS Rating	82.00	46.00
52w от хая	-48.52	-31.77
BB ширина	47.52	16.07

Финансовая отчётность

По объёму выручки: INSM генерирует 606,42 млн $, VKTX — 0 $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: INSM — -1,28 млрд $, VKTX — -359,64 млн $. VKTX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): INSM — -967,58 млн $, VKTX — -278,69 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	INSM	VKTX
Выручка	606,42 млн $	0 $
Чистая прибыль	-1,28 млрд $	-359,64 млн $
EPS (TTM)	$-6.41	$-3.19
Операц. Cash Flow	-935,01 млн $	-278,69 млн $
Free Cash Flow	-967,58 млн $	-278,69 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	INSM	VKTX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет INSM показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+17.64%), VKTX — в феврале (+22.00%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: INSM — март (-4.92%), VKTX — март (-4.82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, август, сентябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VKTX: +60.27% против +37.65%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INSM

+2.3

-1.4

-4.9

+5.2

+4.4

+8.9

-0.2

+2.0

+17.6

-1.8

+9.1

-3.4

VKTX

-2.3

+22.0

-4.8

+1.7

+11.3

-2.0

+2.1

+2.0

+6.2

+7.0

+0.6

+16.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Insmed Incorporated или Viking Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — INSM или VKTX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): INSM — -130.11%, VKTX — -71.31%. Преимущество у VKTX.

Какие дивиденды у Insmed Incorporated и Viking Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Insmed Incorporated или Viking Therapeutics, Inc.?

Выручка INSM за TTM — 606,42 млн $, VKTX — 0 $. INSM генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — INSM или VKTX?

Технический скоринг: INSM — 13/100, VKTX — 27/100. VKTX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INSM или VKTX?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:27 в пользу VKTX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией