Сравнение INSM vs UTHR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у INSM отрицательный (-19.64) — компания генерирует убытки. UTHR прибылен, P/E составляет 19.05. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) UTHR дешевле: 7.55 против 28.54. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B UTHR — 4.16, у INSM — 32.99. INSM работает в убыток — ROE -130.11%, тогда как UTHR показывает рентабельность 19.24%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа INSM (-144.44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INSM — 1.06, у UTHR — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | INSM | UTHR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -19.64 | 19.05 | |
| P/B | 32.99 | 4.16 | |
| P/S | 28.54 | 7.55 | |
| PEG | -14.40 | 2.39 | |
| EV/EBITDA | -20.67 | 13.31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -130.11% | 19.24% | |
| ROA | -57.02% | 19.17% | |
| Валовая маржа | 81.56% | 86.58% | |
| Операц. маржа | -137.74% | 45.34% | |
| Чистая маржа | -144.44% | 40.61% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.00 | |
| Текущая ликв. | 4.47 | 4.79 | |
| Быстрая ликв. | 4.10 | 4.50 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-5.49 | $29.60 | |
| Балансовая стоим. | $3.27 | $135.66 | |
Технический анализ
UTHR набирает 53 из 100 по техническому скорингу, INSM — 13 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INSM — 33.6 (нейтральная зона), UTHR — 48.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: UTHR выше на 0.4%, INSM — ниже на -21.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. UTHR выше SMA 200 (+19.2%), INSM — ниже (-29.3%). Долгосрочный тренд в пользу UTHR. ADX: INSM — 41.0 (выраженный тренд), UTHR — 25.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете UTHR стабильнее (0.16 vs 0.53). Значение ниже 0.8 делает UTHR защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | INSM | UTHR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 33.64 | 48.16 | |
| Stochastic %K | 20.48 | 19.62 | |
| CCI (20) | -73.96 | -125.13 | |
| MFI | 47.16 | 51.12 | |
| Williams %R | -79.52 | -80.38 | |
| MACD гистограмма | -0.96 | -2.37 | |
| Momentum (10) | -29.18 | -3.31 | |
| Тренд | |||
| ADX | 40.96 | 25.60 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.52% | -0.59% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.61% | -0.80% | |
| Цена vs SMA 50 | -20.96% | +0.40% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.34% | +19.21% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.19 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 77.18 | 105.81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.53 | 0.16 | |
| ATR % | 6.65% | 2.64% | |
| Sharpe (1г) | 1.06 | 1.35 | |
| RS Rating | 82.00 | 89.00 | |
| 52w от хая | -48.52 | -7.14 | |
| BB ширина | 47.52 | 5.31 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): INSM — 606,42 млн $, UTHR — 3,18 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. INSM убыточен (чистая прибыль -1,28 млрд $), тогда как UTHR генерирует прибыль (1,33 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): INSM — -967,58 млн $, UTHR — 1,04 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | INSM | UTHR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 606,42 млн $ | 3,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -1,28 млрд $ | 1,33 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-6.41 | $30.13 | |
| Операц. Cash Flow | -935,01 млн $ | 1,56 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -967,58 млн $ | 1,04 млрд $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | INSM | UTHR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INSM — сентябре (+17.64%), для UTHR — ноябре (+5.44%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: INSM — март (-4.92%), UTHR — февраль (-3.14%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у INSM: +37.65% против +8.11%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Insmed Incorporated или United Therapeutics Corporation?
У кого выше рентабельность — INSM или UTHR?
Какие дивиденды у Insmed Incorporated и United Therapeutics Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Insmed Incorporated или United Therapeutics Corporation?
Какая акция лучше по технике — INSM или UTHR?
Что лучше купить — INSM или UTHR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией