Сравнение INSM vs SMMT

Тикер 1

Тикер 2

INSM13

25SMMT

Insmed Incorporated (INSM) и Summit Therapeutics Inc. (SMMT) представляют одну индустрию — «Биотехнологии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации INSM крупнее в 1.8× (23,74 млрд $ vs 13,55 млрд $). Обе компании убыточны: P/E INSM — -19.64, SMMT — -13.18. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа INSM (-144.44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. SMMT набирает 38 из 100 по техническому скорингу, INSM — 13 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 25:13 в пользу SMMT. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Insmed Incorporated

INSMNASDAQ

109,53 $+1,62 $ (+1,50%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 23,74 млрд $

ETP Rank2.5

Стоимость

2.0

Качество

4.2

Рост

5.2

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Summit Therapeutics Inc.

SMMTNASDAQ

17,47 $-0,42 $ (-2,35%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 13,55 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

4.7

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

INSMSMMT

Фундаментальный анализ

Ни INSM (P/E -19.64), ни SMMT (P/E -13.18) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INSM — 1.06, у SMMT — 0.04. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

INSMSMMT

Показатель	INSM	SMMT
Мультипликаторы оценки
P/E	-19.64	-13.18
P/B	32.99	33.51
P/S	28.54	0.00
PEG	-14.40	0.09
EV/EBITDA	-20.67	-13.02
Рентабельность
ROE	-130.11%	-340.55%
ROA	-57.02%	-214.23%
Валовая маржа	81.56%	0.00%
Операц. маржа	-137.74%	0.00%
Чистая маржа	-144.44%	0.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.06	0.04
Текущая ликв.	4.47	7.41
Быстрая ликв.	4.10	7.41
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-5.49	$-1.36
Балансовая стоим.	$3.27	$0.53

Технический анализ

Техническая картина в пользу SMMT: скоринг 38/100 vs 13/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: INSM — 33.6, SMMT — 46.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: INSM на -21.0%, SMMT на -5.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: INSM — 41.0 (выраженный тренд), SMMT — 21.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета INSM — 0.53, SMMT — 1.72. SMMT значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) SMMT составляет 8.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INSMSMMT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INSM	SMMT
Осцилляторы
RSI (14)	33.64	46.80
Stochastic %K	20.48	64.33
CCI (20)	-73.96	-51.74
MFI	47.16	47.48
Williams %R	-79.52	-35.67
MACD гистограмма	-0.96	-0.28
Momentum (10)	-29.18	0.04
Тренд
ADX	40.96	21.67
Цена vs EMA 9	-2.52%	+2.14%
Цена vs EMA 20	-9.61%	-2.80%
Цена vs SMA 50	-20.96%	-5.04%
Цена vs SMA 200	-29.34%	-7.17%
Объём
CMF	-0.19	0.02
Volume Ratio	77.18	100.55
Волатильность и статистика
Beta	0.53	1.72
ATR %	6.65%	7.97%
Sharpe (1г)	1.06	0.06
RS Rating	82.00	14.00
52w от хая	-48.52	-42.25
BB ширина	47.52	44.94

Финансовая отчётность

По объёму выручки: INSM генерирует 606,42 млн $, SMMT — 0 $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: INSM — -1,28 млрд $, SMMT — -1,08 млрд $. SMMT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): INSM — -967,58 млн $, SMMT — -240,15 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	INSM	SMMT
Выручка	606,42 млн $	0 $
Чистая прибыль	-1,28 млрд $	-1,08 млрд $
EPS (TTM)	$-6.41	$-1.44
Операц. Cash Flow	-935,01 млн $	-239,67 млн $
Free Cash Flow	-967,58 млн $	-240,15 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	INSM	SMMT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет INSM показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+17.64%), SMMT — в декабре (+47.22%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: INSM — март (-4.92%), SMMT — июнь (-9.17%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, сентябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SMMT: +73.12% против +37.65%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INSM

+2.3

-1.4

-4.9

+5.2

+4.4

+8.9

-0.2

+2.0

+17.6

-1.8

+9.1

-3.4

SMMT

+6.8

+1.3

+1.7

+6.3

+8.8

-9.2

+6.1

-0.7

+9.0

-1.9

-2.3

+47.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Insmed Incorporated или Summit Therapeutics Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — INSM или SMMT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): INSM — -130.11%, SMMT — -340.55%. Преимущество у INSM.

Какие дивиденды у Insmed Incorporated и Summit Therapeutics Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Insmed Incorporated или Summit Therapeutics Inc.?

Выручка INSM за TTM — 606,42 млн $, SMMT — 0 $. INSM генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — INSM или SMMT?

Технический скоринг: INSM — 13/100, SMMT — 38/100. SMMT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INSM или SMMT?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:25 в пользу SMMT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией