Сравнение INSM vs LGND
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у INSM отрицательный (-19.64) — компания генерирует убытки. LGND прибылен, P/E составляет 28.19. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) LGND дешевле: 15.90 против 28.54. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B LGND — 4.34, у INSM — 32.99. INSM работает в убыток — ROE -130.11%, тогда как LGND показывает рентабельность 16.19%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа INSM (-144.44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INSM — 1.06, у LGND — 0.45. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | INSM | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -19.64 | 28.19 | |
| P/B | 32.99 | 4.34 | |
| P/S | 28.54 | 15.90 | |
| PEG | -14.40 | 0.03 | |
| EV/EBITDA | -20.67 | 18.51 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -130.11% | 16.19% | |
| ROA | -57.02% | 10.02% | |
| Валовая маржа | 81.56% | 98.61% | |
| Операц. маржа | -137.74% | 36.72% | |
| Чистая маржа | -144.44% | 55.95% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.45 | |
| Текущая ликв. | 4.47 | 21.28 | |
| Быстрая ликв. | 4.10 | 20.95 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-5.49 | $7.72 | |
| Балансовая стоим. | $3.27 | $50.16 | |
Технический анализ
LGND набирает 55 из 100 по техническому скорингу, INSM — 13 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INSM — 33.6 (нейтральная зона), LGND — 52.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: LGND выше на 3.0%, INSM — ниже на -21.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. LGND выше SMA 200 (+15.1%), INSM — ниже (-29.3%). Долгосрочный тренд в пользу LGND. ADX: INSM — 41.0 (выраженный тренд), LGND — 19.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете INSM стабильнее (0.53 vs 1.09). Значение ниже 0.8 делает INSM защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | INSM | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 33.64 | 52.42 | |
| Stochastic %K | 20.48 | 61.06 | |
| CCI (20) | -73.96 | -25.90 | |
| MFI | 47.16 | 45.79 | |
| Williams %R | -79.52 | -38.94 | |
| MACD гистограмма | -0.96 | -1.41 | |
| Momentum (10) | -29.18 | 11.85 | |
| Тренд | |||
| ADX | 40.96 | 18.98 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.52% | +2.15% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.61% | +1.26% | |
| Цена vs SMA 50 | -20.96% | +3.00% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.34% | +15.12% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.19 | -0.03 | |
| Volume Ratio | 77.18 | 70.58 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.53 | 1.09 | |
| ATR % | 6.65% | 4.24% | |
| Sharpe (1г) | 1.06 | 2.17 | |
| RS Rating | 82.00 | 90.00 | |
| 52w от хая | -48.52 | -10.19 | |
| BB ширина | 47.52 | 15.79 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): INSM — 606,42 млн $, LGND — 268,09 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. INSM убыточен (чистая прибыль -1,28 млрд $), тогда как LGND генерирует прибыль (124,45 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): INSM — -967,58 млн $, LGND — 48,91 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | INSM | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 606,42 млн $ | 268,09 млн $ | |
| Чистая прибыль | -1,28 млрд $ | 124,45 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-6.41 | $6.44 | |
| Операц. Cash Flow | -935,01 млн $ | 49,36 млн $ | |
| Free Cash Flow | -967,58 млн $ | 48,91 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. LGND выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как INSM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | INSM | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.12 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INSM — сентябре (+17.64%), для LGND — ноябре (+6.56%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: INSM — март (-4.92%), LGND — октябрь (-3.44%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у INSM: +37.65% против +19.55%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Insmed Incorporated или Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
У кого выше рентабельность — INSM или LGND?
Какие дивиденды у Insmed Incorporated и Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Insmed Incorporated или Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
Какая акция лучше по технике — INSM или LGND?
Что лучше купить — INSM или LGND?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией