Сравнение INCY vs KRYS

Тикер 1

Тикер 2

INCY15

23KRYS

Incyte Corporation (INCY) и Krystal Biotech, Inc. (KRYS) — прямые конкуренты в индустрии «Биотехнологии», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации INCY крупнее в 2.2× (19,46 млрд $ vs 8,97 млрд $). По мультипликатору P/E INCY оценён рынком дешевле: 13.52 против 39.31 у KRYS (разница составляет 65.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует INCY (29.31% vs 19.25%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа KRYS — 53.92%, у INCY — 26.71%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По техническому скорингу KRYS сильнее: 83/100 против 57/100 у INCY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 23:15 в пользу KRYS. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Incyte Corporation

INCYNASDAQ

97,41 $+0,33 $ (+0,34%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 19,46 млрд $

ETP Rank8.0

Стоимость

9.8

Качество

9.7

Рост

9.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Krystal Biotech, Inc.

KRYSNASDAQ

304,23 $+2,18 $ (+0,72%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 8,97 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

4.3

Качество

8.8

Рост

10.0

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

INCYKRYS

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует INCY с P/E 13.52 (у KRYS — 39.31). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) INCY дешевле: 3.62 против 21.34. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B INCY — 3.49, у KRYS — 6.93. EV/EBITDA INCY — 8.54, у KRYS — 45.32. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE INCY — 29.31%, у KRYS — 19.25%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. KRYS удерживает чистую маржу на уровне 53.92%, опережая INCY (26.71%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INCY — 0.01, у KRYS — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

INCYKRYS

Показатель	INCY	KRYS
Мультипликаторы оценки
P/E	13.52	39.31
P/B	3.49	6.93
P/S	3.62	21.34
PEG	0.01	0.49
EV/EBITDA	8.54	45.32
Рентабельность
ROE	29.31%	19.25%
ROA	19.51%	16.11%
Валовая маржа	91.86%	92.79%
Операц. маржа	26.85%	42.85%
Чистая маржа	26.71%	53.92%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.01	0.00
Текущая ликв.	3.68	9.46
Быстрая ликв.	3.60	9.06
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$7.18	$7.68
Балансовая стоим.	$27.85	$43.59

Технический анализ

KRYS набирает 83 из 100 по техническому скорингу, INCY — 57 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INCY — 51.5 (нейтральная зона), KRYS — 59.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. INCY и KRYS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2.1% и +11.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: INCY — 11.3 (нет тренда), KRYS — 23.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете INCY стабильнее (0.94 vs 1.00). Дневная волатильность (ATR%) KRYS составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INCYKRYS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INCY	KRYS
Осцилляторы
RSI (14)	51.51	59.14
Stochastic %K	37.15	74.18
CCI (20)	-27.03	51.19
MFI	40.01	66.04
Williams %R	-62.85	-25.82
MACD гистограмма	-0.23	-0.27
Momentum (10)	-0.36	13.06
Тренд
ADX	11.30	23.66
Цена vs EMA 9	+0.40%	+0.76%
Цена vs EMA 20	+0.36%	+3.45%
Цена vs SMA 50	+2.08%	+11.45%
Цена vs SMA 200	+2.95%	+32.76%
Объём
CMF	-0.06	0.26
Volume Ratio	53.73	62.51
Волатильность и статистика
Beta	0.94	1.00
ATR %	2.84%	3.94%
Sharpe (1г)	1.46	2.21
RS Rating	82.00	92.00
52w от хая	-13.25	-5.46
BB ширина	6.62	25.21

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): INCY — 5,14 млрд $, KRYS — 389,13 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: INCY — 1,29 млрд $, KRYS — 204,83 млн $. INCY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): INCY — 1,35 млрд $, KRYS — 188,91 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	INCY	KRYS
Выручка	5,14 млрд $	389,13 млн $
Чистая прибыль	1,29 млрд $	204,83 млн $
EPS (TTM)	$6.59	$7.08
Операц. Cash Flow	1,41 млрд $	200,87 млн $
Free Cash Flow	1,35 млрд $	188,91 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	INCY	KRYS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INCY — мае (+2.79%), для KRYS — ноябре (+16.38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: INCY — сентябрь (-4.56%), KRYS — сентябрь (-4.02%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INCY

-0.5

-2.3

-1.7

+2.8

+1.0

+2.0

+0.4

-4.6

+0.7

+1.4

+0.4

KRYS

+1.1

+8.1

+2.4

+0.1

+0.8

+11.9

+4.7

-0.2

-4.0

+6.2

+16.4

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Incyte Corporation или Krystal Biotech, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Incyte Corporation: P/E 13.52 против 39.31. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — INCY или KRYS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): INCY — 29.31%, KRYS — 19.25%. Преимущество у INCY.

Какие дивиденды у Incyte Corporation и Krystal Biotech, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Incyte Corporation или Krystal Biotech, Inc.?

Выручка INCY за TTM — 5,14 млрд $, KRYS — 389,13 млн $. INCY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — INCY или KRYS?

Чистая маржа INCY — 26.71%, KRYS — 53.92%. KRYS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — INCY или KRYS?

Технический скоринг: INCY — 57/100, KRYS — 83/100. KRYS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INCY или KRYS?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:23 в пользу KRYS по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией