Сравнение IMVT vs VCYT

Тикер 1

Тикер 2

IMVT21

19VCYT

Immunovant, Inc. (IMVT) и Veracyte, Inc. (VCYT) — прямые конкуренты в индустрии «Биотехнологии», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации IMVT крупнее в 1.9× (6,95 млрд $ vs 3,61 млрд $). IMVT имеет отрицательный P/E (-13.90), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — VCYT прибылен с P/E 40.84. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. IMVT работает в убыток — ROE -65.80%, тогда как VCYT показывает рентабельность 6.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По техническому скорингу IMVT сильнее: 75/100 против 66/100 у VCYT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 21:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между IMVT и VCYT зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Immunovant, Inc.

IMVTNASDAQ

34,13 $-1,43 $ (-4,02%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 6,95 млрд $

ETP Rank4.2

Стоимость

4.7

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Veracyte, Inc.

VCYTNASDAQ

45,19 $

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,61 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

6.7

Качество

6.7

Рост

9.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

IMVTVCYT

Фундаментальный анализ

P/E у IMVT отрицательный (-13.90) — компания генерирует убытки. VCYT прибылен, P/E составляет 40.84. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. Балансовая оценка: P/B VCYT — 2.67, у IMVT — 6.55. IMVT работает в убыток — ROE -65.80%, тогда как VCYT показывает рентабельность 6.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IMVT — 0.00, у VCYT — 0.03. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

IMVTVCYT

Показатель	IMVT	VCYT
Мультипликаторы оценки
P/E	-13.90	40.84
P/B	6.55	2.67
P/S	0.00	6.66
PEG	4.30	0.26
EV/EBITDA	-12.97	31.88
Рентабельность
ROE	-65.80%	6.86%
ROA	-44.11%	6.13%
Валовая маржа	0.00%	71.31%
Операц. маржа	0.00%	12.45%
Чистая маржа	0.00%	16.25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.03
Текущая ликв.	15.74	9.31
Быстрая ликв.	15.74	9.31
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-2.56	$1.11
Балансовая стоим.	$5.43	$16.90

Технический анализ

IMVT набирает 75 из 100 по техническому скорингу, VCYT — 66 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): IMVT — 72.1 (зона перекупленности), VCYT — 74.5 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. IMVT и VCYT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+33.8% и +31.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: IMVT — 16.4 (нет тренда), VCYT — 22.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете IMVT стабильнее (1.46 vs 1.74). Дневная волатильность (ATR%) IMVT составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IMVTVCYT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IMVT	VCYT
Осцилляторы
RSI (14)	72.06	74.54
Stochastic %K	93.21	98.57
CCI (20)	357.56	133.82
MFI	80.93	63.60
Williams %R	-6.79	-1.43
MACD гистограмма	0.25	0.65
Momentum (10)	6.89	4.00
Тренд
ADX	16.36	22.17
Цена vs EMA 9	+21.72%	+11.37%
Цена vs EMA 20	+25.15%	+18.17%
Цена vs SMA 50	+33.83%	+31.24%
Цена vs SMA 200	+54.89%	+23.73%
Объём
CMF	0.33	0.16
Volume Ratio	1468.21	117.07
Волатильность и статистика
Beta	1.46	1.74
ATR %	5.59%	4.74%
Sharpe (1г)	1.60	0.95
RS Rating	88.00	77.00
52w от хая	-1.97	-10.89
BB ширина	26.79	41.99

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): IMVT — 0 $, VCYT — 517,14 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. IMVT убыточен (чистая прибыль -505,61 млн $), тогда как VCYT генерирует прибыль (66,35 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): IMVT — -407,32 млн $, VCYT — 126,63 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	IMVT	VCYT
Выручка	0 $	517,14 млн $
Чистая прибыль	-505,61 млн $	66,35 млн $
EPS (TTM)	$-2.77	$0.84
Операц. Cash Flow	-407,31 млн $	136,31 млн $
Free Cash Flow	-407,32 млн $	126,63 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	IMVT	VCYT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для IMVT — октябре (+18.23%), для VCYT — ноябре (+15.08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: IMVT — февраль (-12.26%), VCYT — февраль (-4.05%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у IMVT: +40.16% против +31.37%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IMVT

-9.1

-12.3

-4.6

+1.4

+4.1

-0.0

+2.7

+12.6

+9.7

+18.2

+4.8

+12.7

VCYT

+2.5

-4.0

-3.9

+0.0

-2.6

+6.6

+8.4

+7.3

-0.3

+6.3

+15.1

-4.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Immunovant, Inc. или Veracyte, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — IMVT или VCYT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): IMVT — -65.80%, VCYT — 6.86%. Преимущество у VCYT.

Какие дивиденды у Immunovant, Inc. и Veracyte, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Immunovant, Inc. или Veracyte, Inc.?

Выручка IMVT за TTM — 0 $, VCYT — 517,14 млн $. VCYT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — IMVT или VCYT?

Технический скоринг: IMVT — 75/100, VCYT — 66/100. IMVT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IMVT или VCYT?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:19 в пользу IMVT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией