Сравнение ILMN vs ISRG

Тикер 1

Тикер 2

ILMN18

20ISRG

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: Illumina, Inc. (ILMN) и Intuitive Surgical, Inc. (ISRG). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации ISRG крупнее в 7.1× (155,76 млрд $ vs 21,91 млрд $). По мультипликатору P/E ILMN оценён рынком дешевле: 25.46 против 53.49 у ISRG (разница составляет 52.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ILMN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.99% против 17.01% у ISRG. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ISRG — 28.15%, ILMN — 19.43%. У ISRG маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Техническая картина в пользу ILMN: скоринг 75/100 vs 31/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 18:20 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Illumina, Inc.

ILMNNASDAQ

144,83 $+2,91 $ (+2,05%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 21,91 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

7.0

Качество

8.0

Рост

6.4

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Intuitive Surgical, Inc.

ISRGNASDAQ

439,80 $-9,23 $ (-2,06%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 155,76 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

3.1

Качество

9.7

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

ILMNISRG

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ILMN с P/E 25.46 (у ISRG — 53.49). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу ILMN: 4.89 vs 15.03 у ISRG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA ILMN оценён ниже: 18.84 vs 41.77. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ILMN составляет 33.99%, что превышает показатель ISRG (17.01%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ISRG впереди: 28.15% против 19.43% у ILMN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ILMN — 0.92, ISRG — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ILMNISRG

Показатель	ILMN	ISRG
Мультипликаторы оценки
P/E	25.46	53.49
P/B	8.11	9.12
P/S	4.89	15.03
PEG	0.19	2.60
EV/EBITDA	18.84	41.77
Рентабельность
ROE	33.99%	17.01%
ROA	13.01%	14.81%
Валовая маржа	67.66%	66.29%
Операц. маржа	21.45%	30.45%
Чистая маржа	19.43%	28.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.92	0.00
Текущая ликв.	1.75	6.03
Быстрая ликв.	1.36	5.01
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$5.58	$8.39
Балансовая стоим.	$17.49	$49.58

Технический анализ

По техническому скорингу ILMN сильнее: 75/100 против 31/100 у ISRG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ILMN составляет 58.8 (нейтральная зона), у ISRG — 49.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ILMN выше на 9.2%, ISRG — ниже на -4.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ILMN выше SMA 200 (+17.7%), ISRG — ниже (-11.4%). Долгосрочный тренд в пользу ILMN. Сила тренда по ADX: ILMN — 13.2 (нет тренда), ISRG — 23.5 (слабый тренд). ISRG менее волатилен — бета 0.91 против 1.07 у ILMN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ILMN составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ILMNISRG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ILMN	ISRG
Осцилляторы
RSI (14)	58.83	49.55
Stochastic %K	62.60	68.92
CCI (20)	45.14	-27.94
MFI	76.41	50.30
Williams %R	-37.40	-31.08
MACD гистограмма	-0.03	0.49
Momentum (10)	-0.66	-2.70
Тренд
ADX	13.24	23.50
Цена vs EMA 9	+0.41%	-0.04%
Цена vs EMA 20	+2.65%	-1.41%
Цена vs SMA 50	+9.15%	-4.41%
Цена vs SMA 200	+17.68%	-11.39%
Объём
CMF	0.20	-0.09
Volume Ratio	88.79	75.07
Волатильность и статистика
Beta	1.07	0.91
ATR %	3.81%	3.14%
Sharpe (1г)	1.24	-0.78
RS Rating	86.00	19.00
52w от хая	-8.75	-27.17
BB ширина	22.04	15.11

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ILMN — 4,34 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ILMN — 850 млн $, ISRG — 2,86 млрд $. ISRG генерирует больше чистой прибыли. FCF: ILMN генерирует 931 млн $, ISRG — 2,49 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ILMN	ISRG
Выручка	4,34 млрд $	10,06 млрд $
Чистая прибыль	850 млн $	2,86 млрд $
EPS (TTM)	$5.48	$8.00
Операц. Cash Flow	1,08 млрд $	3,03 млрд $
Free Cash Flow	931 млн $	2,49 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ILMN	ISRG
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ILMN приходится на июле (+6.05%), а ISRG — на ноябре (+4.64%). Слабые месяцы: для ILMN — февраль (-5.46%), для ISRG — сентябрь (-0.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ISRG: +23.16% против +3.57%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ILMN

+2.2

-5.5

-0.3

-1.7

+0.4

+2.6

+6.0

-0.3

-3.0

-0.5

+1.9

+1.6

ISRG

+0.5

+0.0

-0.6

+2.9

+3.0

+4.0

+3.4

+1.8

-0.7

+3.9

+4.6

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Illumina, Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

По P/E Illumina, Inc. оценена ниже: 25.46 против 53.49. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ILMN или ISRG?

ROE ILMN — 33.99%, ISRG — 17.01%. ILMN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Illumina, Inc. и Intuitive Surgical, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Illumina, Inc. или Intuitive Surgical, Inc.?

По объёму выручки: ILMN — 4,34 млрд $, ISRG — 10,06 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ILMN или ISRG?

Чистая маржа ILMN — 19.43%, ISRG — 28.15%. ISRG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ILMN или ISRG?

Технический скоринг: ILMN — 75/100, ISRG — 31/100. ILMN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ILMN или ISRG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ILMN выигрывает 18, ISRG — 20. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией