Сравнение IDA vs PNW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
PNW торгуется с P/E 18,99, тогда как IDA — с P/E 22,95. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) PNW оценён ниже: 2,20 против 4,55. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA PNW оценён ниже: 10,80 vs 14,80. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PNW составляет 9,04%, что превышает показатель IDA (9,36%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности IDA впереди: 18,80% против 11,52% у PNW. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: IDA — 1,06, PNW — 1,62. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности PNW ниже 1 (0,59), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | IDA | PNW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22,95 | 18,99 | |
| P/B | 2,10 | 1,74 | |
| P/S | 4,55 | 2,20 | |
| PEG | 2,73 | 2,78 | |
| EV/EBITDA | 14,80 | 10,80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9,36% | 9,04% | |
| ROA | 3,12% | 1,96% | |
| Валовая маржа | 21,69% | 55,50% | |
| Операц. маржа | 21,39% | 27,03% | |
| Чистая маржа | 18,80% | 11,52% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,06 | 1,62 | |
| Текущая ликв. | 0,99 | 0,59 | |
| Быстрая ликв. | 0,75 | 0,41 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,48% | 3,60% | |
| Коэфф. выплат | 57,02% | 67,39% | |
| EPS | $6,07 | $5,28 | |
| Балансовая стоим. | $67,80 | $58,32 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 29/100 и 25/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: IDA — 40,3, PNW — 37,3. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: IDA на -2,5%, PNW на -3,1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: IDA — 16,0 (нет тренда), PNW — 21,7 (слабый тренд). Волатильность: бета PNW — -0,15, IDA — 0,05. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | IDA | PNW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40,34 | 37,25 | |
| Stochastic %K | 23,39 | 26,09 | |
| CCI (20) | -123,70 | -86,62 | |
| MFI | 39,81 | 41,45 | |
| Williams %R | -76,61 | -73,91 | |
| MACD гистограмма | -0,77 | -0,56 | |
| Momentum (10) | -6,73 | -5,03 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16,02 | 21,68 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,25% | -0,96% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,43% | -2,39% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,47% | -3,10% | |
| Цена vs SMA 200 | +2,32% | +3,59% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,23 | -0,19 | |
| Volume Ratio | 102,41 | 73,96 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,05 | -0,15 | |
| ATR % | 2,38% | 2,18% | |
| Sharpe (1г) | 0,53 | 0,43 | |
| RS Rating | 49,00 | 47,00 | |
| 52w от хая | -8,44 | -9,05 | |
| BB ширина | 9,01 | 11,29 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: IDA генерирует 1,81 млрд $, PNW — 5,34 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: PNW — +4,20%, IDA — -0,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: IDA — 323,47 млн $, PNW — 616,53 млн $. PNW генерирует больше чистой прибыли. FCF: IDA генерирует -577,49 млн $, PNW — -819,52 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | IDA | PNW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,81 млрд $ | 5,34 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -0.70% | +4.20% | |
| Чистая прибыль | 323,47 млн $ | 616,53 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +11.90% | +1.30% | |
| EPS (TTM) | $5,96 | $5,15 | |
| Операц. Cash Flow | 601,84 млн $ | 1,81 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -577,49 млн $ | -819,52 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: IDA платит 2,48%, PNW — 3,60%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. IDA платит дивиденды 13 лет подряд, PNW — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): IDA — 57,02%, PNW — 67,39%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | IDA | PNW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,48% | 3,60% | |
| Годовые дивиденды | $2,64 | $2,73 | |
| Коэфф. выплат | 57,02% | 67,39% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1,73% | -3,95% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет IDA показывает лучшую среднюю доходность в марте (+3,42%), PNW — в марте (+3,75%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для IDA — сентябрь (-1,49%), для PNW — август (-2,42%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у IDA: +9,14% против +8,01%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — IDACORP, Inc. или Pinnacle West Capital Corporation?
У кого выше рентабельность — IDA или PNW?
Какие дивиденды у IDACORP, Inc. и Pinnacle West Capital Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — IDACORP, Inc. или Pinnacle West Capital Corporation?
У кого выше маржинальность — IDA или PNW?
Какая акция лучше по технике — IDA или PNW?
Что лучше купить — IDA или PNW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией