Сравнение IBP vs MTH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу MTH — P/E 11.13 vs 22.71 у IBP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу MTH: 0.76 vs 1.97 у IBP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MTH — 0.84, у IBP — 8.67. MTH торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA IBP — 9.36, у MTH — 10.51. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует IBP (37.46% vs 7.40%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа IBP — 8.65%, у MTH — 6.86%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IBP — 1.77, у MTH — 0.35. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | IBP | MTH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.71 | 11.13 | |
| P/B | 8.67 | 0.84 | |
| P/S | 1.97 | 0.76 | |
| PEG | 3.28 | -0.25 | |
| EV/EBITDA | 9.36 | 10.51 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 37.46% | 7.40% | |
| ROA | 11.43% | 5.10% | |
| Валовая маржа | 33.51% | 18.68% | |
| Операц. маржа | 12.73% | 8.08% | |
| Чистая маржа | 8.65% | 6.86% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.77 | 0.35 | |
| Текущая ликв. | 3.35 | 5.24 | |
| Быстрая ликв. | 2.76 | -25.41 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.53% | 2.78% | |
| Коэфф. выплат | 35.13% | 31.70% | |
| EPS | $9.51 | $5.72 | |
| Балансовая стоим. | $24.91 | $75.61 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MTH сильнее: 30/100 против 23/100 у IBP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у IBP составляет 37.0 (нейтральная зона), у MTH — 48.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: IBP на -18.8%, MTH на -0.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: IBP — 29.9 (выраженный тренд), MTH — 25.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MTH менее волатилен — бета 1.14 против 1.37 у IBP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) IBP составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | IBP | MTH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.01 | 48.46 | |
| Stochastic %K | 17.70 | 52.68 | |
| CCI (20) | -58.00 | -53.88 | |
| MFI | 32.35 | 41.29 | |
| Williams %R | -82.30 | -47.32 | |
| MACD гистограмма | -2.41 | -0.30 | |
| Momentum (10) | -0.07 | -1.18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29.87 | 25.86 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.48% | +1.96% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.13% | -0.03% | |
| Цена vs SMA 50 | -18.83% | -0.68% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.55% | -9.48% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.12 | |
| Volume Ratio | 75.68 | 64.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.37 | 1.14 | |
| ATR % | 6.45% | 3.63% | |
| Sharpe (1г) | 0.82 | -0.05 | |
| RS Rating | 71.00 | 33.00 | |
| 52w от хая | -37.87 | -24.85 | |
| BB ширина | 63.85 | 19.16 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): IBP — 2,97 млрд $, MTH — 5,86 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: IBP — 265,40 млн $, MTH — 453,01 млн $. MTH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): IBP — 300,80 млн $, MTH — 92,57 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | IBP | MTH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,97 млрд $ | 5,86 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 265,40 млн $ | 453,01 млн $ | |
| EPS (TTM) | $9.76 | $6.40 | |
| Операц. Cash Flow | 371,40 млн $ | 118,29 млн $ | |
| Free Cash Flow | 300,80 млн $ | 92,57 млн $ |
Дивиденды
IBP и MTH — дивидендные акции. Доходность: IBP — 1.53%, MTH — 2.78%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: IBP — 6 лет, MTH — 4 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): IBP — 35.13%, MTH — 31.70%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | IBP | MTH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.53% | 2.78% | |
| Годовые дивиденды | $2.58 | $0.48 | |
| Коэфф. выплат | 35.13% | 31.70% | |
| Лет выплат | 6.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 16.54% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность IBP приходится на ноябре (+9.32%), а MTH — на июле (+10.39%). Наименее удачные месяцы: IBP — март (-3.11%), MTH — октябрь (-3.74%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у IBP: +29.47% против +19.32%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Installed Building Products, Inc. или Meritage Homes Corporation?
У кого выше рентабельность — IBP или MTH?
Какие дивиденды у Installed Building Products, Inc. и Meritage Homes Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Installed Building Products, Inc. или Meritage Homes Corporation?
У кого выше маржинальность — IBP или MTH?
Какая акция лучше по технике — IBP или MTH?
Что лучше купить — IBP или MTH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией