Сравнение IBKR vs SNEX

Тикер 1

Тикер 2

IBKR26

14SNEX

Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) и StoneX Group Inc. (SNEX) представляют одну индустрию — «Брокеры и инвестбанки». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации IBKR крупнее в 16.2× (144,18 млрд $ vs 8,91 млрд $). Если ориентироваться на P/E, SNEX выглядит привлекательнее: 18.68 против 35.96. Премия к оценке IBKR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует SNEX (19.31% vs 19.89%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа IBKR — 9.77%, у SNEX — 0.30%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. IBKR выплачивает дивиденды с доходностью 0.38% годовых, тогда как SNEX дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. IBKR набирает 71 из 100 по техническому скорингу, SNEX — 44 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте IBKR уверенно лидирует со счётом 26:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Interactive Brokers Group, Inc.

IBKRNASDAQ

83,83 $+0,04 $ (+0,05%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 144,18 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

4.1

Качество

6.6

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

StoneX Group Inc.

SNEXNASDAQ

112,42 $-0,50 $ (-0,44%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 8,91 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

6.7

Качество

5.8

Рост

8.5

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

IBKRSNEX

Фундаментальный анализ

SNEX торгуется с P/E 18.68, тогда как IBKR — с P/E 35.96. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) SNEX оценён ниже: 0.06 против 13.57. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B SNEX — 3.20, у IBKR — 6.68. EV/EBITDA SNEX — 10.49, у IBKR — 12.49. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SNEX — 19.31%, у IBKR — 19.89%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. IBKR удерживает чистую маржу на уровне 9.77%, опережая SNEX (0.30%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IBKR — 5.73, у SNEX — 7.16. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SNEX ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

IBKRSNEX

Показатель	IBKR	SNEX
Мультипликаторы оценки
P/E	35.96	18.68
P/B	6.68	3.20
P/S	13.57	0.06
PEG	1.29	1.09
EV/EBITDA	12.49	10.49
Рентабельность
ROE	19.89%	19.31%
ROA	0.47%	0.86%
Валовая маржа	91.74%	2.33%
Операц. маржа	86.76%	1.59%
Чистая маржа	9.77%	0.30%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	5.73	7.16
Текущая ликв.	16927.92	0.88
Быстрая ликв.	16927.92	0.82
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.38%	0.00%
Коэфф. выплат	10.31%	0.00%
EPS	$2.33	$6.04
Балансовая стоим.	$47.73	$35.29

Технический анализ

Техническая картина в пользу IBKR: скоринг 71/100 vs 44/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: IBKR — 56.7, SNEX — 55.6. Обе акции находятся в одной зоне. IBKR и SNEX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.7% и +11.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: IBKR — 25.7 (выраженный тренд), SNEX — 20.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SNEX — 1.03, IBKR — 1.92. IBKR значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) SNEX составляет 4.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IBKRSNEX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IBKR	SNEX
Осцилляторы
RSI (14)	56.68	55.58
Stochastic %K	42.27	39.02
CCI (20)	22.84	16.17
MFI	45.72	59.13
Williams %R	-57.73	-60.98
MACD гистограмма	-0.45	-0.67
Momentum (10)	0.12	-8.48
Тренд
ADX	25.71	20.24
Цена vs EMA 9	-0.79%	-0.07%
Цена vs EMA 20	+1.27%	+1.74%
Цена vs SMA 50	+10.68%	+11.53%
Цена vs SMA 200	+20.42%	+11.19%
Объём
CMF	0.18	-0.07
Volume Ratio	99.38	61.95
Волатильность и статистика
Beta	1.92	1.03
ATR %	3.11%	4.08%
Sharpe (1г)	1.42	0.70
RS Rating	85.00	67.00
52w от хая	-5.21	-15.20
BB ширина	16.86	20.91

Финансовая отчётность

По объёму выручки: IBKR генерирует 10,23 млрд $, SNEX — 132,38 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: IBKR — 984 млн $, SNEX — 305,90 млн $. IBKR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): IBKR — 15,74 млрд $, SNEX — 4,32 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	IBKR	SNEX
Выручка	10,23 млрд $	132,38 млрд $
Чистая прибыль	984 млн $	305,90 млн $
EPS (TTM)	$2.23	$4.15
Операц. Cash Flow	15,81 млрд $	4,39 млрд $
Free Cash Flow	15,74 млрд $	4,32 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: IBKR обеспечивает 0.38% годовой доходности, SNEX реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. IBKR выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как SNEX не имеет дивидендной истории.

Показатель	IBKR	SNEX
Див. доходность	0.38%	—
Годовые дивиденды	$0.17	—
Коэфф. выплат	10.31%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-15.98%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет IBKR показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.50%), SNEX — в апреле (+5.55%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: IBKR — март (-4.80%), SNEX — март (-5.85%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у SNEX: +22.24% против +16.08%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IBKR

+1.1

+2.8

-4.8

+0.7

+2.2

-1.3

+2.3

+2.7

+0.6

+3.6

+5.5

+0.8

SNEX

-1.3

+4.4

-5.8

+5.5

+1.9

+4.3

+5.2

+4.3

-1.1

+1.3

+2.5

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Interactive Brokers Group, Inc. или StoneX Group Inc.?

Мультипликатор P/E у StoneX Group Inc. ниже (18.68 vs 35.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — IBKR или SNEX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): IBKR — 19.89%, SNEX — 19.31%. По рентабельности компании сопоставимы.

Какие дивиденды у Interactive Brokers Group, Inc. и StoneX Group Inc.?

Interactive Brokers Group, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.38%. StoneX Group Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Interactive Brokers Group, Inc. или StoneX Group Inc.?

Выручка IBKR за TTM — 10,23 млрд $, SNEX — 132,38 млрд $. SNEX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — IBKR или SNEX?

Чистая маржа IBKR — 9.77%, SNEX — 0.30%. IBKR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — IBKR или SNEX?

Технический скоринг: IBKR — 71/100, SNEX — 44/100. IBKR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IBKR или SNEX?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:14 в пользу IBKR по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией