Сравнение IBKR vs PIPR

Тикер 1

Тикер 2

IBKR20

23PIPR

IBKR против PIPR — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации IBKR крупнее в 25.1× (144,18 млрд $ vs 5,74 млрд $). По мультипликатору P/E PIPR оценён рынком дешевле: 19.28 против 35.96 у IBKR (разница составляет 46.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала PIPR составляет 21.56%, что превышает показатель IBKR (19.89%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PIPR впереди: 14.09% против 9.77% у IBKR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность PIPR составляет 2.42%, у IBKR — 0.38%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. IBKR набирает 71 из 100 по техническому скорингу, PIPR — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Interactive Brokers Group, Inc.

IBKRNASDAQ

83,83 $+0,04 $ (+0,05%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 144,18 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

4.1

Качество

6.6

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Piper Sandler Companies

PIPRNYSE

80,76 $+0,72 $ (+0,90%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 5,74 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

6.3

Качество

10.0

Рост

9.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

IBKRPIPR

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PIPR с P/E 19.28 (у IBKR — 35.96). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) PIPR оценён ниже: 2.85 против 13.57. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) PIPR дешевле: 4.05 против 6.68. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PIPR оценён ниже: 11.97 vs 12.49. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PIPR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 21.56% против 19.89% у IBKR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PIPR — 14.09%, IBKR — 9.77%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. IBKR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 5.73, тогда как PIPR практически без долга (D/E 0.08). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

IBKRPIPR

Показатель	IBKR	PIPR
Мультипликаторы оценки
P/E	35.96	19.28
P/B	6.68	4.05
P/S	13.57	2.85
PEG	1.29	0.60
EV/EBITDA	12.49	11.97
Рентабельность
ROE	19.89%	21.56%
ROA	0.47%	13.22%
Валовая маржа	91.74%	97.34%
Операц. маржа	86.76%	21.76%
Чистая маржа	9.77%	14.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	5.73	0.08
Текущая ликв.	16927.92	6.82
Быстрая ликв.	16927.92	3.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.38%	2.42%
Коэфф. выплат	10.31%	51.34%
EPS	$2.33	$4.15
Балансовая стоим.	$47.73	$22.96

Технический анализ

Техническая картина в пользу IBKR: скоринг 71/100 vs 34/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: IBKR — 56.7, PIPR — 18.5. IBKR в зоне нейтральная зона, а PIPR — зона перепроданности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: IBKR выше на 10.7%, PIPR — ниже на -58.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. IBKR выше SMA 200 (+20.4%), PIPR — ниже (-73.3%). Долгосрочный тренд в пользу IBKR. Сила тренда по ADX: IBKR — 25.7 (выраженный тренд), PIPR — 64.0 (выраженный тренд). Волатильность: бета PIPR — -1.62, IBKR — 1.92. IBKR значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) PIPR составляет 8.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IBKRPIPR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	IBKR	PIPR
Осцилляторы
RSI (14)	56.68	18.52
Stochastic %K	42.27	69.10
CCI (20)	22.84	-31.41
MFI	45.72	52.73
Williams %R	-57.73	-30.90
MACD гистограмма	-0.45	8.18
Momentum (10)	0.12	0.30
Тренд
ADX	25.71	63.97
Цена vs EMA 9	-0.79%	-0.09%
Цена vs EMA 20	+1.27%	-18.49%
Цена vs SMA 50	+10.68%	-58.07%
Цена vs SMA 200	+20.42%	-73.29%
Объём
CMF	0.18	-0.08
Volume Ratio	99.38	68.15
Волатильность и статистика
Beta	1.92	-1.62
ATR %	3.11%	8.09%
Sharpe (1г)	1.42	-0.75
RS Rating	85.00	1.00
52w от хая	-5.21	-78.76
BB ширина	16.86	16.43

Финансовая отчётность

По объёму выручки: IBKR генерирует 10,23 млрд $, PIPR — 1,90 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: IBKR — 984 млн $, PIPR — 281,33 млн $. IBKR генерирует больше чистой прибыли. FCF: IBKR генерирует 15,74 млрд $, PIPR — 697,53 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	IBKR	PIPR
Выручка	10,23 млрд $	1,90 млрд $
Чистая прибыль	984 млн $	281,33 млн $
EPS (TTM)	$2.23	$4.22
Операц. Cash Flow	15,81 млрд $	732,19 млн $
Free Cash Flow	15,74 млрд $	697,53 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: IBKR платит 0.38%, PIPR — 2.42%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. IBKR платит дивиденды 13 лет подряд, PIPR — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): IBKR — 10.31%, PIPR — 51.34%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	IBKR	PIPR
Див. доходность	0.38%	2.42%
Годовые дивиденды	$0.17	$5.90
Коэфф. выплат	10.31%	51.34%
Лет выплат	13.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	-15.98%	-2.80%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет IBKR показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.50%), PIPR — в ноябре (+10.00%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для IBKR — март (-4.80%), для PIPR — март (-5.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, август, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PIPR: +22.85% против +16.08%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

IBKR

+1.1

+2.8

-4.8

+0.7

+2.2

-1.3

+2.3

+2.7

+0.6

+3.6

+5.5

+0.8

PIPR

-1.4

-1.0

-5.2

-2.3

+3.5

+0.4

+6.7

+2.1

+1.2

+7.7

+10.0

+1.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Interactive Brokers Group, Inc. или Piper Sandler Companies?

Мультипликатор P/E у Piper Sandler Companies ниже (19.28 vs 35.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — IBKR или PIPR?

ROE IBKR — 19.89%, PIPR — 21.56%. PIPR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Interactive Brokers Group, Inc. и Piper Sandler Companies?

Обе компании платят дивиденды. Доходность IBKR — 0.38%, PIPR — 2.42%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Interactive Brokers Group, Inc. или Piper Sandler Companies?

По объёму выручки: IBKR — 10,23 млрд $, PIPR — 1,90 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — IBKR или PIPR?

Чистая маржа IBKR — 9.77%, PIPR — 14.09%. PIPR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — IBKR или PIPR?

Технический скоринг: IBKR — 71/100, PIPR — 34/100. IBKR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — IBKR или PIPR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик IBKR выигрывает 20, PIPR — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией