ETPINVEST
ВойтиРегистрация
Инструменты
Рынки
Акции
Облигации
Криптовалюты
Калькуляторы

Сравнение IBKR vs MS

Тикер 1
Тикер 2
IBKR9
33MS
Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) и Morgan Stanley (MS) — прямые конкуренты в индустрии «Брокеры и инвестбанки», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации MS крупнее в 2,1× (338,14 млрд $ vs 157,89 млрд $). Если ориентироваться на P/E, MS выглядит привлекательнее: 17,23 против 36,11. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По ROE лидирует IBKR (20,51% vs 18,13%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MS — 15,99%, у IBKR — 10,14%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. MS предлагает более высокую дивидендную доходность (1,94% vs 0,37%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 40/100 и 39/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 33:9 в пользу MS. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
IBKR
Interactive Brokers Group, Inc.
IBKRNASDAQ
$91,37+$1,95 (+2,18%)
Финансы · Брокеры и инвестбанки
Капитализация: 157,89 млрд $
ETP Rank5.3
Стоимость
3.8
Качество
6.6
Рост
7.3
Техника
7.0
Дивиденды
6.4
Прогнозы
7.5
Сезонность
6.0
MS
Morgan Stanley
MSNYSE
$214,38+$1,65 (+0,78%)
Финансы · Брокеры и инвестбанки
Капитализация: 338,14 млрд $
ETP Rank6.8
Стоимость
6.4
Качество
5.5
Рост
8.2
Техника
7.0
Дивиденды
7.8
Прогнозы
7.0
Сезонность
4.0

Динамика цен

IBKRMS

Фундаментальный анализ

MS торгуется с P/E 17,23, тогда как IBKR — с P/E 36,11. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) MS дешевле: 2,67 против 14,22. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MS — 3,05, у IBKR — 6,93. EV/EBITDA IBKR — 14,13, у MS — 23,94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE IBKR — 20,51%, у MS — 18,13%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MS удерживает чистую маржу на уровне 15,99%, опережая IBKR (10,14%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у IBKR — 7,69, у MS — 4,75. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

IBKRMS
ПоказательIBKRMSЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E36,1117,23
P/B6,933,05
P/S14,222,67
PEG1,140,44
EV/EBITDA14,1323,94
Рентабельность
ROE20,51%18,13%
ROA0,46%1,21%
Валовая маржа93,34%59,72%
Операц. маржа87,09%20,70%
Чистая маржа10,14%15,99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал7,694,75
Текущая ликв.17 791,621,24
Быстрая ликв.17 791,621,24
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,37%1,94%
Коэфф. выплат13,06%33,51%
EPS$2,51$12,87
Балансовая стоим.$49,68$70,99

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 40/100 и 39/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): IBKR — 48,7 (нейтральная зона), MS — 49,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: IBKR на -0,8%, MS на -0,7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: IBKR — 9,7 (нет тренда), MS — 18,5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MS стабильнее (1,37 vs 1,96). Дневная волатильность (ATR%) IBKR составляет 3,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

IBKRMS
Общая оценка
40
39
Осцилляторы
36
45
Тренд
54
51
Объём
50
31
Волатильность
40
50
ИндикаторIBKRMSЛидер
Осцилляторы
RSI (14)48,7249,36
Stochastic %K27,7956,93
CCI (20)-54,95-16,00
MFI56,4155,22
Williams %R-72,21-43,07
MACD гистограмма-0,480,01
Momentum (10)-5,18-0,48
Тренд
ADX9,6618,48
Цена vs EMA 9-0,21%-0,12%
Цена vs EMA 20-0,71%-0,16%
Цена vs SMA 50-0,77%-0,69%
Цена vs SMA 200+15,48%+11,87%
Объём
CMF0,04-0,16
Volume Ratio86,40109,29
Волатильность и статистика
Beta1,961,37
ATR %3,31%2,28%
Sharpe (1г)0,961,23
RS Rating75,0076,00
52w от хая-7,47-7,69
BB ширина12,034,77

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): IBKR — 10,23 млрд $, MS — 114,98 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. MS растёт быстрее по выручке: +11,50% год к году против +9,80% у IBKR. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: IBKR — 984 млн $, MS — 16,86 млрд $. MS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): IBKR — 15,74 млрд $, MS — 46,10 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательIBKRMSЛидер
Выручка10,23 млрд $114,98 млрд $
Рост выручки (г/г)+9.80%+11.50%
Чистая прибыль984 млн $16,86 млрд $
Рост прибыли (г/г)+30.30%+25.90%
EPS (TTM)$2,23$10,34
Операц. Cash Flow15,81 млрд $49 млрд $
Free Cash Flow15,74 млрд $46,10 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность IBKR — 0,37%, MS — 1,94%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: IBKR — 13 лет, MS — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): IBKR — 13,06%, MS — 33,51%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательIBKRMSЛидер
Див. доходность0,37%1,94%
Годовые дивиденды$0,26$3,15
Коэфф. выплат13,06%33,51%
Лет выплат1313
CAGR дивидендов (5л)-8,61%8,45%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для IBKR — ноябре (+5,50%), для MS — ноябре (+8,49%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: IBKR — март (-4,80%), MS — март (-4,93%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у MS: +19,65% против +16,59%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
IBKR
+1,1
+2,8
-4,8
+0,7
+2,7
-1,4
+1,6
+3,4
+0,6
+3,6
+5,5
+0,8
MS
+1,2
-2,6
-4,9
+4,9
+2,5
+0,8
+4,4
+2,1
-1,2
+2,8
+8,5
+1,2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Interactive Brokers Group, Inc. или Morgan Stanley?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Morgan Stanley: P/E 17,23 против 36,11. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — IBKR или MS?
Рентабельность собственного капитала (ROE): IBKR — 20,51%, MS — 18,13%. Преимущество у IBKR.
Какие дивиденды у Interactive Brokers Group, Inc. и Morgan Stanley?
Обе компании платят дивиденды. Доходность IBKR — 0,37%, MS — 1,94%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Interactive Brokers Group, Inc. или Morgan Stanley?
Выручка IBKR за TTM — 10,23 млрд $, MS — 114,98 млрд $. MS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — IBKR или MS?
Чистая маржа IBKR — 10,14%, MS — 15,99%. MS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — IBKR или MS?
Технический скоринг: IBKR — 40/100, MS — 39/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — IBKR или MS?
Однозначного ответа нет. Счёт 9:33 в пользу MS по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией