Сравнение HYDR vs VGSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, HYDR выглядит привлекательнее: 1,15 против 2,43. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу VGSB: 0,14 vs 0,22 у HYDR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) HYDR дешевле: 0,21 против 6,72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 1,48 vs 3,62. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VGSB составляет 276,87%, что превышает показатель HYDR (18,38%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HYDR впереди: 19,52% против 5,96% у VGSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HYDR — 1,44, VGSB — 10,14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HYDR ниже 1 (0,69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HYDR | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1,15 | 2,43 | |
| P/B | 0,21 | 6,72 | |
| P/S | 0,22 | 0,14 | |
| PEG | 0,04 | 0,03 | |
| EV/EBITDA | 3,62 | 1,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18,38% | 276,87% | |
| ROA | 7,52% | 24,85% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 34,35% | 6,72% | |
| Чистая маржа | 19,52% | 5,96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,44 | 10,14 | |
| Текущая ликв. | 0,69 | 1,13 | |
| Быстрая ликв. | 0,44 | 1,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 16,75% | 6,46% | |
| EPS | $0,30 | $5,34 | |
| Балансовая стоим. | $1,56 | $1,93 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VGSB сильнее: 73/100 против 67/100 у HYDR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HYDR составляет 62,0 (нейтральная зона), у VGSB — 64,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HYDR на 8,4%, VGSB на 5,0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: HYDR — 35,0 (выраженный тренд), VGSB — 20,1 (слабый тренд). VGSB менее волатилен — бета 0,46 против 0,90 у HYDR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 5,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HYDR | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 62,04 | 64,47 | |
| Stochastic %K | 82,19 | 73,02 | |
| CCI (20) | 112,68 | 207,04 | |
| MFI | 89,87 | 71,54 | |
| Williams %R | -17,81 | -26,98 | |
| MACD гистограмма | 0,01 | 0,28 | |
| Momentum (10) | 0,05 | 1,95 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34,95 | 20,07 | |
| Цена vs EMA 9 | +4,93% | +6,48% | |
| Цена vs EMA 20 | +9,79% | +8,84% | |
| Цена vs SMA 50 | +8,43% | +5,02% | |
| Цена vs SMA 200 | -10,89% | -8,99% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,20 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 56,82 | 73,84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,90 | 0,46 | |
| ATR % | 4,80% | 5,15% | |
| Sharpe (1г) | -0,92 | 0,26 | |
| RS Rating | 45,00 | 87,00 | |
| 52w от хая | -30,10 | -31,48 | |
| BB ширина | 45,12 | 21,12 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HYDR — 663,77 млрд ₽, VGSB — 35,80 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HYDR: +14,50% г/г vs +12,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HYDR — 117,84 млрд ₽, VGSB — 2,13 млрд ₽. HYDR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HYDR генерирует -113,64 млрд ₽, VGSB — 244,26 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HYDR | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 663,77 млрд ₽ | 35,80 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.50% | +12.00% | |
| Чистая прибыль | 117,84 млрд ₽ | 2,13 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -4.30% | — |
| EPS (TTM) | $0,26 | $5,34 | |
| Операц. Cash Flow | 157,26 млрд ₽ | 271,93 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -113,64 млрд ₽ | 244,26 млн ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. HYDR платит дивиденды 13 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HYDR — 16,75%, VGSB — 6,46%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | HYDR | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0,05 | $0,34 | |
| Коэфф. выплат | 16,75% | 6,46% | |
| Лет выплат | 13 | 2 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 13,80% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет VGSB показывает лучшую доходность в августе (+31,80%). Для HYDR сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — РусГидро или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — HYDR или VGSB?
Какие дивиденды у РусГидро и Волгоградэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — РусГидро или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — HYDR или VGSB?
Какая акция лучше по технике — HYDR или VGSB?
Что лучше купить — HYDR или VGSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией