Сравнение HYDR vs SLEN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, SLEN выглядит привлекательнее: 1.32 против 1.62. Премия к оценке HYDR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу HYDR: 0.28 vs 0.40 у SLEN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) HYDR дешевле: 0.27 против 0.53. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA SLEN оценён ниже: 3.00 vs 4.06. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SLEN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 37.34% против 16.75% у HYDR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SLEN — 30.16%, HYDR — 17.75%. У SLEN маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HYDR — 1.50, SLEN — 1.79. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HYDR ниже 1 (0.62), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HYDR | SLEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.62 | 1.32 | |
| P/B | 0.27 | 0.53 | |
| P/S | 0.28 | 0.40 | |
| PEG | 0.08 | — | |
| EV/EBITDA | 4.06 | 3.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16.75% | 37.34% | |
| ROA | 6.71% | 13.36% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 32.63% | 34.38% | |
| Чистая маржа | 17.75% | 30.16% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.50 | 1.79 | |
| Текущая ликв. | 0.62 | 0.67 | |
| Быстрая ликв. | 0.44 | 0.43 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 19.33% | — | |
| EPS | $0.26 | $2.41 | |
| Балансовая стоим. | $1.56 | $6.05 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SLEN сильнее: 74/100 против 30/100 у HYDR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HYDR составляет 31.3 (нейтральная зона), у SLEN — 58.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. SLEN торгуется выше SMA 50 (4.2%), тогда как HYDR ниже этой средней (-8.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. SLEN выше SMA 200 (+4.9%), HYDR — ниже (-7.7%). Долгосрочный тренд в пользу SLEN. Сила тренда по ADX: HYDR — 27.8 (выраженный тренд), SLEN — 34.9 (выраженный тренд). SLEN менее волатилен — бета 0.47 против 0.69 у HYDR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SLEN составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HYDR | SLEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 31.28 | 58.07 | |
| Stochastic %K | 8.19 | 51.81 | |
| CCI (20) | -77.04 | 71.02 | |
| MFI | 43.64 | 64.05 | |
| Williams %R | -91.81 | -48.19 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.01 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 0.19 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.82 | 34.87 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.56% | +0.61% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.45% | +1.84% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.89% | +4.21% | |
| Цена vs SMA 200 | -7.65% | +4.93% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.20 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 85.10 | 22.00 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.69 | 0.47 | |
| ATR % | 2.36% | 3.67% | |
| Sharpe (1г) | -0.41 | 0.28 | |
| RS Rating | 41.00 | 74.00 | |
| 52w от хая | -23.58 | -10.49 | |
| BB ширина | 11.34 | 10.32 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HYDR — 663,77 млрд ₽, SLEN — 17,97 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HYDR: +16.62% г/г vs +12.94%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HYDR — 117,84 млрд ₽, SLEN — 5,42 млрд ₽. HYDR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HYDR генерирует -113,64 млрд ₽, SLEN — 2,34 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HYDR | SLEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 663,77 млрд ₽ | 17,97 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.62% | +12.94% | |
| Чистая прибыль | 117,84 млрд ₽ | 5,42 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +82.69% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.26 | $2.41 | |
| Операц. Cash Flow | 157,26 млрд ₽ | 8,39 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -113,64 млрд ₽ | 2,34 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. HYDR выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как SLEN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | HYDR | SLEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.05 | — | |
| Коэфф. выплат | 19.33% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 13.80% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HYDR приходится на январе (+5.51%), а SLEN — на январе (+6.09%). Слабые месяцы: для HYDR — октябрь (-3.38%), для SLEN — февраль (-10.70%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, май, июнь, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — РусГидро или Сахалинэнерго?
У кого выше рентабельность — HYDR или SLEN?
Какие дивиденды у РусГидро и Сахалинэнерго?
Какая компания крупнее по выручке — РусГидро или Сахалинэнерго?
У кого выше маржинальность — HYDR или SLEN?
Какая акция лучше по технике — HYDR или SLEN?
Что лучше купить — HYDR или SLEN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией