ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение HYDR vs MISBP

Тикер 1
Тикер 2
HYDR15
29MISBP
Хотя HYDR и MISBP принадлежат к одному сектору — «Коммунальные услуги», их бизнес-модели отличаются: РусГидро специализируется в «Электрогенерация», а ТНСэнМарЭл привилегированные — в «Электросети». По капитализации HYDR крупнее в 272.2× (169,91 млрд ₽ vs 624,22 млн ₽). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует HYDR с P/E 1.62 (у MISBP — 7.56). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE MISBP — 18.66%, у HYDR — 16.75%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. HYDR удерживает чистую маржу на уровне 17.75%, опережая MISBP (9.39%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: MISBP обеспечивает 6.50% годовой доходности, HYDR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу MISBP: скоринг 86/100 vs 30/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 29:15 — убедительное преимущество MISBP. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
HYDR
РусГидро
HYDRRU
0,38 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 169,91 млрд ₽
ETP Rank5.2
Стоимость
8.5
Качество
6.8
Рост
7.6
Техника
3.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
7.5
Сезонность
3.0
MISBP
ТНСэнМарЭл привилегированные
MISBPRU
58,60 ₽
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 624,22 млн ₽
ETP Rank6.5
Стоимость
3.6
Качество
8.5
Рост
4.6
Техника
10.0
Дивиденды
7.3
Прогнозы
—
Сезонность
5.0

Динамика цен

HYDRMISBP

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, HYDR выглядит привлекательнее: 1.62 против 7.56. Премия к оценке MISBP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу HYDR: 0.28 vs 0.71 у MISBP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B HYDR — 0.27, у MISBP — 1.41. HYDR торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA HYDR — 4.06, у MISBP — 6.14. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MISBP (18.66% vs 16.75%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HYDR — 17.75%, у MISBP — 9.39%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HYDR — 1.50, у MISBP — 0.32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности HYDR ниже 1 (0.62), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HYDRMISBP
ПоказательHYDRMISBPЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E1.627.56
P/B0.271.41
P/S0.280.71
PEG0.080.22
EV/EBITDA4.066.14
Рентабельность
ROE16.75%18.66%
ROA6.71%14.11%
Валовая маржа——
Операц. маржа32.63%7.96%
Чистая маржа17.75%9.39%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1.500.32
Текущая ликв.0.622.23
Быстрая ликв.0.442.23
Дивиденды и прибыль
Див. доходность—6.50%
Коэфф. выплат19.33%82.85%
EPS$0.26$7.49
Балансовая стоим.$1.56$40.14

Технический анализ

По техническому скорингу MISBP сильнее: 86/100 против 30/100 у HYDR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HYDR составляет 31.3 (нейтральная зона), у MISBP — 58.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MISBP выше на 5.2%, HYDR — ниже на -8.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MISBP выше SMA 200 (+13.3%), HYDR — ниже (-7.7%). Долгосрочный тренд в пользу MISBP. ADX: HYDR — 27.8 (выраженный тренд), MISBP — 32.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MISBP менее волатилен — бета 0.23 против 0.69 у HYDR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MISBP составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HYDRMISBP
Общая оценка
30
86
Осцилляторы
42
66
Тренд
32
72
Объём
31
75
Волатильность
60
58
ИндикаторHYDRMISBPЛидер
Осцилляторы
RSI (14)31.2858.63
Stochastic %K8.1960.61
CCI (20)-77.0468.01
MFI43.6471.60
Williams %R-91.81-39.39
MACD гистограмма0.000.19
Momentum (10)0.003.90
Тренд
ADX27.8232.12
Цена vs EMA 9-1.56%+0.64%
Цена vs EMA 20-3.45%+2.64%
Цена vs SMA 50-8.89%+5.24%
Цена vs SMA 200-7.65%+13.30%
Объём
CMF-0.200.28
Volume Ratio85.1046.59
Волатильность и статистика
Beta0.690.23
ATR %2.36%3.53%
Sharpe (1г)-0.410.69
RS Rating41.0087.00
52w от хая-23.58-6.84
BB ширина11.3412.46

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HYDR — 663,77 млрд ₽, MISBP — 10,57 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HYDR: +16.62% г/г vs +9.33%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HYDR — 117,84 млрд ₽, MISBP — 992251 ₽. HYDR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HYDR — -113,64 млрд ₽, MISBP — 406998 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательHYDRMISBPЛидер
Выручка663,77 млрд ₽10,57 млн ₽
Рост выручки (г/г)+16.62%+9.33%
Чистая прибыль117,84 млрд ₽992251 ₽
Рост прибыли (г/г)+82.69%+15.16%
EPS (TTM)$0.26$7.49
Операц. Cash Flow157,26 млрд ₽496840 ₽
Free Cash Flow-113,64 млрд ₽406998 ₽

Дивиденды

MISBP выплачивает дивиденды с доходностью 6.50% годовых, тогда как HYDR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: HYDR — 13 лет, MISBP — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: HYDR — +13.80%, MISBP — +52.40%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HYDR — 19.33%, MISBP — 82.85%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательHYDRMISBPЛидер
Див. доходность—6.50%
Годовые дивиденды$0.05$6.21
Коэфф. выплат19.33%82.85%
Лет выплат13.00%14.00%
CAGR дивидендов (5л)13.80%52.40%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HYDR приходится на январе (+5.51%), а MISBP — на августе (+13.47%). Наименее удачные месяцы: HYDR — октябрь (-3.38%), MISBP — ноябрь (-8.15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
HYDR
+5.5
-0.1
-1.8
+1.0
-3.2
-0.0
-2.3
+2.3
-2.5
-3.4
+0.8
-1.7
MISBP
+13.3
+0.4
+4.0
+10.2
+2.0
-2.9
+5.8
+13.5
+6.5
-0.3
-8.2
+11.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — РусГидро или ТНСэнМарЭл привилегированные?
По P/E РусГидро оценена ниже: 1.62 против 7.56. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — HYDR или MISBP?
Рентабельность собственного капитала (ROE): HYDR — 16.75%, MISBP — 18.66%. Преимущество у MISBP.
Какие дивиденды у РусГидро и ТНСэнМарЭл привилегированные?
ТНСэнМарЭл привилегированные выплачивает дивиденды с доходностью 6.50%. РусГидро дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — РусГидро или ТНСэнМарЭл привилегированные?
Выручка HYDR за TTM — 663,77 млрд ₽, MISBP — 10,57 млн ₽. HYDR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — HYDR или MISBP?
Чистая маржа HYDR — 17.75%, MISBP — 9.39%. HYDR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — HYDR или MISBP?
Технический скоринг: HYDR — 30/100, MISBP — 86/100. MISBP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — HYDR или MISBP?
Однозначного ответа нет. Счёт 15:29 в пользу MISBP по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией