Сравнение HYDR vs KGKC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KGKC имеет отрицательный P/E (-60.26), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — HYDR прибылен с P/E 1.62. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу HYDR: 0.28 vs 0.56 у KGKC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) HYDR дешевле: 0.27 против 0.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HYDR оценён ниже: 4.06 vs 6.00. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. KGKC работает в убыток — ROE -1.18%, тогда как HYDR показывает рентабельность 16.75%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа KGKC (-0.91%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HYDR — 1.50, KGKC — 0.67. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HYDR ниже 1 (0.62), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HYDR | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.62 | -60.26 | |
| P/B | 0.27 | 0.72 | |
| P/S | 0.28 | 0.56 | |
| PEG | 0.08 | — | |
| EV/EBITDA | 4.06 | 6.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16.75% | -1.18% | |
| ROA | 6.71% | -0.71% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 32.63% | 4.90% | |
| Чистая маржа | 17.75% | -0.91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.50 | 0.67 | |
| Текущая ликв. | 0.62 | 1.25 | |
| Быстрая ликв. | 0.44 | 0.77 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 3.21% | |
| Коэфф. выплат | 19.33% | — | |
| EPS | $0.26 | $-0.73 | |
| Балансовая стоим. | $1.56 | $57.74 | |
Технический анализ
По техническому скорингу KGKC сильнее: 51/100 против 30/100 у HYDR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HYDR составляет 31.3 (нейтральная зона), у KGKC — 53.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. KGKC торгуется выше SMA 50 (4.1%), тогда как HYDR ниже этой средней (-8.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. KGKC выше SMA 200 (+0.2%), HYDR — ниже (-7.7%). Долгосрочный тренд в пользу KGKC. Сила тренда по ADX: HYDR — 27.8 (выраженный тренд), KGKC — 49.9 (выраженный тренд). KGKC менее волатилен — бета 0.39 против 0.69 у HYDR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | HYDR | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 31.28 | 53.26 | |
| Stochastic %K | 8.19 | 40.00 | |
| CCI (20) | -77.04 | 19.13 | |
| MFI | 43.64 | 57.08 | |
| Williams %R | -91.81 | -60.00 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.09 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 0.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.82 | 49.94 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.56% | -0.84% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.45% | +0.02% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.89% | +4.08% | |
| Цена vs SMA 200 | -7.65% | +0.19% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.20 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 85.10 | 499.24 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.69 | 0.39 | |
| ATR % | 2.36% | 2.36% | |
| Sharpe (1г) | -0.41 | -0.35 | |
| RS Rating | 41.00 | 48.00 | |
| 52w от хая | -23.58 | -16.28 | |
| BB ширина | 11.34 | 4.65 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HYDR — 663,77 млрд ₽, KGKC — 10,57 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HYDR: +16.62% г/г vs +7.28%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HYDR — 117,84 млрд ₽, KGKC — 153,63 млн ₽. HYDR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HYDR генерирует -113,64 млрд ₽, KGKC — 528,95 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HYDR | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 663,77 млрд ₽ | 10,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.62% | +7.28% | |
| Чистая прибыль | 117,84 млрд ₽ | 153,63 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +82.69% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.26 | $0.91 | |
| Операц. Cash Flow | 157,26 млрд ₽ | 1,33 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -113,64 млрд ₽ | 528,95 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: KGKC обеспечивает 3.21% годовой доходности, HYDR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. HYDR платит дивиденды 13 лет подряд, KGKC — 11. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | HYDR | KGKC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 3.21% | |
| Годовые дивиденды | $0.05 | $1.30 | |
| Коэфф. выплат | 19.33% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 11.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 13.80% | -10.44% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HYDR приходится на январе (+5.51%), а KGKC — на сентябре (+10.64%). Слабые месяцы: для HYDR — октябрь (-3.38%), для KGKC — ноябрь (-5.51%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, май, июль, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — РусГидро или Курганская ГК?
У кого выше рентабельность — HYDR или KGKC?
Какие дивиденды у РусГидро и Курганская ГК?
Какая компания крупнее по выручке — РусГидро или Курганская ГК?
Какая акция лучше по технике — HYDR или KGKC?
Что лучше купить — HYDR или KGKC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией