ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение HYDR vs IRAO

Тикер 1
Тикер 2
HYDR11
31IRAO
РусГидро (HYDR) из индустрии «Электрогенерация» и Интер (IRAO) из индустрии «Электросети» — обе компании относятся к сектору «Коммунальные услуги», но работают в разных нишах. По капитализации IRAO крупнее в 2.0× (337,63 млрд ₽ vs 169,91 млрд ₽). HYDR торгуется с P/E 1.62, тогда как IRAO — с P/E 2.48. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE HYDR — 16.75%, у IRAO — 11.75%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. HYDR удерживает чистую маржу на уровне 17.75%, опережая IRAO (7.60%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: IRAO обеспечивает 9.63% годовой доходности, HYDR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу IRAO сильнее: 64/100 против 30/100 у HYDR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 31:11 — убедительное преимущество IRAO. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
HYDR
РусГидро
HYDRRU
0,38 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 169,91 млрд ₽
ETP Rank5.2
Стоимость
8.5
Качество
6.8
Рост
7.6
Техника
3.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
7.5
Сезонность
3.0
IRAO
Интер
IRAORU
3,23 ₽
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 337,63 млрд ₽
ETP Rank7.7
Стоимость
9.9
Качество
6.5
Рост
4.6
Техника
7.0
Дивиденды
8.3
Прогнозы
9.0
Сезонность
8.0

Динамика цен

HYDRIRAO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу HYDR — P/E 1.62 vs 2.48 у IRAO. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) IRAO дешевле: 0.18 против 0.28. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA IRAO — 0.80, у HYDR — 4.06. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует HYDR (16.75% vs 11.75%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HYDR — 17.75%, у IRAO — 7.60%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HYDR — 1.50, у IRAO — 0.38. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности HYDR ниже 1 (0.62), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HYDRIRAO
ПоказательHYDRIRAOЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E1.622.48
P/B0.270.29
P/S0.280.18
PEG0.080.22
EV/EBITDA4.060.80
Рентабельность
ROE16.75%11.75%
ROA6.71%8.49%
Валовая маржа——
Операц. маржа32.63%6.07%
Чистая маржа17.75%7.60%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1.500.38
Текущая ликв.0.622.35
Быстрая ликв.0.442.08
Дивиденды и прибыль
Див. доходность—9.63%
Коэфф. выплат19.33%25.51%
EPS$0.26$1.26
Балансовая стоим.$1.56$10.76

Технический анализ

IRAO набирает 64 из 100 по техническому скорингу, HYDR — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): HYDR — 31.3 (нейтральная зона), IRAO — 56.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: IRAO выше на 1.2%, HYDR — ниже на -8.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. IRAO выше SMA 200 (+3.5%), HYDR — ниже (-7.7%). Долгосрочный тренд в пользу IRAO. ADX: HYDR — 27.8 (выраженный тренд), IRAO — 16.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете IRAO стабильнее (0.53 vs 0.69). Значение ниже 0.8 делает IRAO защитной акцией.

HYDRIRAO
Общая оценка
30
64
Осцилляторы
42
55
Тренд
32
60
Объём
31
56
Волатильность
60
58
ИндикаторHYDRIRAOЛидер
Осцилляторы
RSI (14)31.2856.30
Stochastic %K8.1981.40
CCI (20)-77.0463.52
MFI43.6469.89
Williams %R-91.81-18.60
MACD гистограмма0.000.01
Momentum (10)0.000.10
Тренд
ADX27.8216.36
Цена vs EMA 9-1.56%+0.57%
Цена vs EMA 20-3.45%+0.90%
Цена vs SMA 50-8.89%+1.16%
Цена vs SMA 200-7.65%+3.46%
Объём
CMF-0.200.05
Volume Ratio85.1084.35
Волатильность и статистика
Beta0.690.53
ATR %2.36%1.55%
Sharpe (1г)-0.410.13
RS Rating41.0053.00
52w от хая-23.58-11.49
BB ширина11.345.25

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): HYDR — 663,77 млрд ₽, IRAO — 1,76 трлн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. HYDR растёт быстрее по выручке: +16.62% год к году против +11.65% у IRAO. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: HYDR — 117,84 млрд ₽, IRAO — 133,83 млрд ₽. IRAO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HYDR — -113,64 млрд ₽, IRAO — -90,52 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательHYDRIRAOЛидер
Выручка663,77 млрд ₽1,76 трлн ₽
Рост выручки (г/г)+16.62%+11.65%
Чистая прибыль117,84 млрд ₽133,83 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+82.69%+4.45%
EPS (TTM)$0.26$1.26
Операц. Cash Flow157,26 млрд ₽99,42 млрд ₽
Free Cash Flow-113,64 млрд ₽-90,52 млрд ₽

Дивиденды

IRAO выплачивает дивиденды с доходностью 9.63% годовых, тогда как HYDR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: HYDR — 13 лет, IRAO — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: HYDR — +13.80%, IRAO — +12.21%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HYDR — 19.33%, IRAO — 25.51%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательHYDRIRAOЛидер
Див. доходность—9.63%
Годовые дивиденды$0.05$0.32
Коэфф. выплат19.33%25.51%
Лет выплат13.00%13.00%
CAGR дивидендов (5л)13.80%12.21%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для HYDR — январе (+5.51%), для IRAO — январе (+3.77%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: HYDR — октябрь (-3.38%), IRAO — февраль (-4.03%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июль, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
HYDR
+5.5
-0.1
-1.8
+1.0
-3.2
-0.0
-2.3
+2.3
-2.5
-3.4
+0.8
-1.7
IRAO
+3.8
-4.0
+2.2
+1.7
+3.0
+2.7
-0.7
-0.6
+0.6
-0.9
+1.4
+0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — РусГидро или Интер?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит РусГидро: P/E 1.62 против 2.48. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — HYDR или IRAO?
Рентабельность собственного капитала (ROE): HYDR — 16.75%, IRAO — 11.75%. Преимущество у HYDR.
Какие дивиденды у РусГидро и Интер?
Интер выплачивает дивиденды с доходностью 9.63%. РусГидро дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — РусГидро или Интер?
Выручка HYDR за TTM — 663,77 млрд ₽, IRAO — 1,76 трлн ₽. IRAO генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — HYDR или IRAO?
Чистая маржа HYDR — 17.75%, IRAO — 7.60%. HYDR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — HYDR или IRAO?
Технический скоринг: HYDR — 30/100, IRAO — 64/100. IRAO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — HYDR или IRAO?
Однозначного ответа нет. Счёт 11:31 в пользу IRAO по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией