Сравнение HUT vs MSCI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у HUT отрицательный (-16,12) — компания генерирует убытки. MSCI прибылен, P/E составляет 30,97. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) MSCI дешевле: 12,28 против 33,22. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA MSCI оценён ниже: 23,01 vs 221,17. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HUT убыточен — чистая маржа -188,53%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HUT — 0,31, MSCI — -2,42. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HUT ниже 1 (0,86), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HUT | MSCI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -16,12 | 30,97 | |
| P/B | 7,36 | -15,28 | |
| P/S | 33,22 | 12,28 | |
| PEG | 0,15 | 1,53 | |
| EV/EBITDA | 221,17 | 23,01 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -39,50% | -54,14% | |
| ROA | -22,96% | 24,24% | |
| Валовая маржа | 25,26% | 82,97% | |
| Операц. маржа | -31,10% | 55,66% | |
| Чистая маржа | -188,53% | 40,74% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,31 | -2,42 | |
| Текущая ликв. | 0,86 | 0,89 | |
| Быстрая ликв. | 0,86 | 0,89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 1,37% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 42,19% | |
| EPS | -$5,06 | $18,60 | |
| Балансовая стоим. | $14,27 | -$36,84 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 23/100 и 26/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): HUT — 39,6 (нейтральная зона), MSCI — 41,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: HUT на -21,9%, MSCI на -4,9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. HUT выше SMA 200 (+20,0%), MSCI — ниже (-1,9%). Долгосрочный тренд в пользу HUT. Сила тренда по ADX: HUT — 15,1 (нет тренда), MSCI — 16,2 (нет тренда). По бете MSCI стабильнее (0,40 vs 4,59). Дневная волатильность (ATR%) HUT составляет 12,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HUT | MSCI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39,59 | 41,50 | |
| Stochastic %K | 1,74 | 34,55 | |
| CCI (20) | -131,08 | -60,19 | |
| MFI | 31,17 | 32,74 | |
| Williams %R | -98,26 | -65,45 | |
| MACD гистограмма | -1,76 | -1,53 | |
| Momentum (10) | -18,93 | -7,95 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15,12 | 16,17 | |
| Цена vs EMA 9 | -10,13% | -1,20% | |
| Цена vs EMA 20 | -14,26% | -2,48% | |
| Цена vs SMA 50 | -21,87% | -4,93% | |
| Цена vs SMA 200 | +19,97% | -1,85% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,19 | -0,09 | |
| Volume Ratio | 69,10 | 102,88 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 4,59 | 0,40 | |
| ATR % | 12,84% | 2,93% | |
| Sharpe (1г) | 1,86 | 0,02 | |
| RS Rating | 99,00 | 34,00 | |
| 52w от хая | -39,16 | -12,67 | |
| BB ширина | 36,04 | 17,75 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): HUT — 15,08 млн $, MSCI — 3,13 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. MSCI растёт быстрее по выручке: +9,70% год к году против -90,70% у HUT. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: MSCI зарабатывает 1,20 млрд $, а HUT фиксирует убыток (-226,15 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: HUT генерирует -787,31 млн $, MSCI — 1,55 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HUT | MSCI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 15,08 млн $ | 3,13 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -90.70% | +9.70% | |
| Чистая прибыль | -226,15 млн $ | 1,20 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +8.40% | — |
| EPS (TTM) | -$2,14 | $15,58 | |
| Операц. Cash Flow | -139,23 млн $ | 1,59 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -787,31 млн $ | 1,55 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: MSCI обеспечивает 1,37% годовой доходности, HUT реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MSCI выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как HUT не имеет дивидендной истории.
| Показатель | HUT | MSCI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1,37% | |
| Годовые дивиденды | — | $6,15 | |
| Коэфф. выплат | — | 42,19% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 11,06% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для HUT — мае (+25,16%), для MSCI — июле (+6,59%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для HUT — март (-13,87%), для MSCI — сентябрь (-3,47%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HUT: +82,79% против +19,47%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hut 8 Corp. или MSCI Inc.?
У кого выше рентабельность — HUT или MSCI?
Какие дивиденды у Hut 8 Corp. и MSCI Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Hut 8 Corp. или MSCI Inc.?
Какая акция лучше по технике — HUT или MSCI?
Что лучше купить — HUT или MSCI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией