Сравнение HRB vs KVUE

Тикер 1

Тикер 2

HRB28

15KVUE

Инвесторы часто выбирают между HRB и KVUE — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Товары для дома». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации KVUE крупнее в 7.0× (33,52 млрд $ vs 4,80 млрд $). HRB торгуется с P/E 6.97, тогда как KVUE — с P/E 20.48. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE HRB отрицательный (-225.85%), что говорит об убыточности. KVUE генерирует прибыль с ROE 15.18%. По этому критерию преимущество однозначно. Маржинальность: HRB — 18.90%, KVUE — 10.61%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. KVUE предлагает более высокую дивидендную доходность (4.79% vs 4.11%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу HRB сильнее: 71/100 против 33/100 у KVUE. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 28:15 — убедительное преимущество HRB. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

H&R Block, Inc.

HRBNYSE

37,89 $-1,91 $ (-4,80%)

Потребительский сектор · Товары для дома

Капитализация: 4,80 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

10.0

Качество

5.6

Рост

5.4

Техника

4.0

Дивиденды

8.7

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Kenvue Inc.

KVUENYSE

17,46 $+0,14 $ (+0,78%)

Товары первой необходимости · Товары для дома

Капитализация: 33,52 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

9.6

Качество

4.8

Рост

7.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

HRBKVUE

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу HRB — P/E 6.97 vs 20.48 у KVUE. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) HRB дешевле: 1.29 против 2.17. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA HRB оценён ниже: 5.86 vs 12.54. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE HRB отрицательный (-225.85%), что говорит об убыточности. KVUE генерирует прибыль с ROE 15.18%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности HRB впереди: 18.90% против 10.61% у KVUE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HRB — -83.12, KVUE — 0.82. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности KVUE ниже 1 (0.98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HRBKVUE

Показатель	HRB	KVUE
Мультипликаторы оценки
P/E	6.97	20.48
P/B	-211.46	3.13
P/S	1.29	2.17
PEG	0.20	0.38
EV/EBITDA	5.86	12.54
Рентабельность
ROE	-225.85%	15.18%
ROA	21.80%	6.04%
Валовая маржа	54.48%	58.37%
Операц. маржа	26.18%	19.62%
Чистая маржа	18.90%	10.61%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-83.12	0.82
Текущая ликв.	1.00	0.98
Быстрая ликв.	1.00	0.70
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.11%	4.79%
Коэфф. выплат	28.13%	0.37%
EPS	$5.71	$0.85
Балансовая стоим.	$-0.19	$5.53

Технический анализ

HRB набирает 71 из 100 по техническому скорингу, KVUE — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): HRB — 72.2 (зона перекупленности), KVUE — 48.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: HRB выше на 22.9%, KVUE — ниже на -0.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: HRB — 29.4 (выраженный тренд), KVUE — 12.3 (нет тренда). HRB имеет чётко выраженный тренд, в отличие от KVUE. По бете HRB стабильнее (-0.14 vs 0.29). Значение ниже 0.8 делает HRB защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) HRB составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HRBKVUE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HRB	KVUE
Осцилляторы
RSI (14)	72.24	48.84
Stochastic %K	99.63	37.70
CCI (20)	116.19	-53.97
MFI	70.38	45.78
Williams %R	-0.37	-62.30
MACD гистограмма	0.65	-0.02
Momentum (10)	10.48	-0.36
Тренд
ADX	29.36	12.32
Цена vs EMA 9	+7.07%	+0.30%
Цена vs EMA 20	+13.24%	-0.08%
Цена vs SMA 50	+22.86%	-0.47%
Цена vs SMA 200	-4.33%	-1.76%
Объём
CMF	0.12	-0.07
Volume Ratio	107.43	52.66
Волатильность и статистика
Beta	-0.14	0.29
ATR %	4.37%	2.01%
Sharpe (1г)	-0.88	-1.01
RS Rating	14.00	16.00
52w от хая	-32.60	-28.89
BB ширина	39.69	4.36

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): HRB — 3,76 млрд $, KVUE — 15,12 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: HRB — 605,77 млн $, KVUE — 1,47 млрд $. KVUE генерирует больше чистой прибыли. FCF: HRB генерирует 598,85 млн $, KVUE — 1,72 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HRB	KVUE
Выручка	3,76 млрд $	15,12 млрд $
Чистая прибыль	605,77 млн $	1,47 млрд $
EPS (TTM)	$4.52	$0.77
Операц. Cash Flow	680,88 млн $	2,20 млрд $
Free Cash Flow	598,85 млн $	1,72 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность HRB — 4.11%, KVUE — 4.79%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. HRB платит дивиденды 13 лет подряд, KVUE — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HRB — 28.13%, KVUE — 0.37%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	HRB	KVUE
Див. доходность	4.11%	4.79%
Годовые дивиденды	$0.84	$0.41
Коэфф. выплат	28.13%	0.37%
Лет выплат	13.00%	4.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.72%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для HRB — мае (+4.80%), для KVUE — ноябре (+7.23%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для HRB — декабрь (-3.70%), для KVUE — сентябрь (-9.93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, июнь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HRB

-0.5

-2.7

-2.3

+3.3

+4.8

-0.2

+2.6

+1.8

+1.0

-1.2

+1.8

-3.7

KVUE

-1.1

+4.0

+2.0

-3.9

-1.6

-4.2

-1.3

+3.7

-9.9

-5.7

+7.2

-2.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — H&R Block, Inc. или Kenvue Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит H&R Block, Inc.: P/E 6.97 против 20.48. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — HRB или KVUE?

ROE HRB — -225.85%, KVUE — 15.18%. KVUE демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у H&R Block, Inc. и Kenvue Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HRB — 4.11%, KVUE — 4.79%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — H&R Block, Inc. или Kenvue Inc.?

По объёму выручки: HRB — 3,76 млрд $, KVUE — 15,12 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HRB или KVUE?

Чистая маржа HRB — 18.90%, KVUE — 10.61%. HRB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HRB или KVUE?

Технический скоринг: HRB — 71/100, KVUE — 33/100. HRB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HRB или KVUE?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик HRB выигрывает 28, KVUE — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией