Сравнение HR vs PK

Тикер 1

Тикер 2

HR28

15PK

Обе компании работают в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)»: Healthcare Realty Trust Incorporated (HR) и Park Hotels & Resorts Inc. (PK). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации HR крупнее в 3.1× (7,14 млрд $ vs 2,31 млрд $). Ни HR (P/E -35.34), ни PK (P/E -10.54) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. HR убыточен — чистая маржа -17.34%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По дивидендной доходности PK впереди: 8.78% годовых против 4.69% у HR. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу HR: скоринг 73/100 vs 60/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 28:15 — убедительное преимущество HR. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Healthcare Realty Trust Incorporated

HRNYSE

20,36 $-0,11 $ (-0,54%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 7,14 млрд $

ETP Rank3.8

Стоимость

6.9

Качество

3.9

Рост

4.4

Техника

7.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Park Hotels & Resorts Inc.

PKNYSE

11,46 $+0,07 $ (+0,61%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 2,31 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

9.2

Качество

3.7

Рост

2.8

Техника

7.0

Дивиденды

9.6

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

HRPK

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E HR — -35.34, PK — -10.54. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Мультипликатор P/S также в пользу PK: 0.91 vs 6.19 у HR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) PK дешевле: 0.73 против 1.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PK оценён ниже: 15.61 vs 21.21. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HR — 0.98, PK — 1.31. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности PK ниже 1 (0.19), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HRPK

Показатель	HR	PK
Мультипликаторы оценки
P/E	-35.34	-10.54
P/B	1.60	0.73
P/S	6.19	0.91
PEG	-0.59	-0.06
EV/EBITDA	21.21	15.61
Рентабельность
ROE	-4.34%	-6.59%
ROA	-2.20%	-2.81%
Валовая маржа	-8.58%	-2.88%
Операц. маржа	9.31%	11.33%
Чистая маржа	-17.34%	-8.49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.98	1.31
Текущая ликв.	0.99	0.19
Быстрая ликв.	0.99	0.19
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.69%	8.78%
Коэфф. выплат	-179.88%	-92.56%
EPS	$-0.58	$-1.08
Балансовая стоим.	$12.93	$15.24

Технический анализ

По техническому скорингу HR сильнее: 73/100 против 60/100 у PK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HR составляет 70.4 (зона перекупленности), у PK — 56.7 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: HR на 10.2%, PK на 4.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: HR — 36.3 (выраженный тренд), PK — 13.1 (нет тренда). HR имеет чётко выраженный тренд, в отличие от PK. HR менее волатилен — бета 0.25 против 1.19 у PK. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PK составляет 3.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HRPK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HR	PK
Осцилляторы
RSI (14)	70.39	56.69
Stochastic %K	92.92	60.89
CCI (20)	71.74	45.34
MFI	75.41	55.72
Williams %R	-7.08	-39.11
MACD гистограмма	0.01	-0.01
Momentum (10)	0.23	0.17
Тренд
ADX	36.29	13.13
Цена vs EMA 9	+0.81%	+2.73%
Цена vs EMA 20	+3.33%	+2.64%
Цена vs SMA 50	+10.16%	+4.39%
Цена vs SMA 200	+14.22%	+3.30%
Объём
CMF	0.24	-0.21
Volume Ratio	60.26	66.56
Волатильность и статистика
Beta	0.25	1.19
ATR %	1.87%	3.01%
Sharpe (1г)	1.37	0.23
RS Rating	73.00	44.00
52w от хая	-1.09	-8.07
BB ширина	15.35	7.04

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HR — 1,18 млрд $, PK — 2,54 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HR — -246,07 млн $, PK — -283 млн $. HR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HR генерирует 126,94 млн $, PK — 102 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HR	PK
Выручка	1,18 млрд $	2,54 млрд $
Чистая прибыль	-246,07 млн $	-283 млн $
EPS (TTM)	$-0.71	$-1.42
Операц. Cash Flow	457,10 млн $	398 млн $
Free Cash Flow	126,94 млн $	102 млн $

Дивиденды

HR и PK — дивидендные акции. Доходность: HR — 4.69%, PK — 8.78%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HR платит дивиденды 9 лет подряд, PK — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	HR	PK
Див. доходность	4.69%	8.78%
Годовые дивиденды	$0.48	$0.50
Коэфф. выплат	-179.88%	-92.56%
Лет выплат	9.00%	9.00%
CAGR дивидендов (5л)	-28.08%	2.13%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HR приходится на январе (+2.72%), а PK — на ноябре (+10.58%). Слабые месяцы: для HR — февраль (-3.66%), для PK — март (-7.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+2.7

-3.7

-0.8

+1.1

+1.4

+0.9

-1.1

-2.8

-2.0

+1.7

-1.1

+1.6

+0.5

-7.7

+3.3

+0.2

-4.9

-1.1

+2.4

-2.1

-2.6

+10.6

-0.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Healthcare Realty Trust Incorporated или Park Hotels & Resorts Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — HR или PK?

ROE HR — -4.34%, PK — -6.59%. HR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Healthcare Realty Trust Incorporated и Park Hotels & Resorts Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HR — 4.69%, PK — 8.78%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Healthcare Realty Trust Incorporated или Park Hotels & Resorts Inc.?

По объёму выручки: HR — 1,18 млрд $, PK — 2,54 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — HR или PK?

Технический скоринг: HR — 73/100, PK — 60/100. HR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HR или PK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик HR выигрывает 28, PK — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией