Сравнение HOOD vs MORN

Тикер 1

Тикер 2

HOOD16

25MORN

Сравнение Robinhood Markets, Inc. (HOOD) и Morningstar, Inc. (MORN) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Брокеры и инвестбанки». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации HOOD крупнее в 10.4× (68,37 млрд $ vs 6,59 млрд $). По мультипликатору P/E MORN оценён рынком дешевле: 16.75 против 35.91 у HOOD (разница составляет 53.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует MORN (30.01% vs 21.61%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HOOD — 41.12%, у MORN — 16.06%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: MORN обеспечивает 1.11% годовой доходности, HOOD реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу MORN: скоринг 45/100 vs 34/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 25:16 в пользу MORN. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Robinhood Markets, Inc.

HOODNASDAQ

75,92 $+0,16 $ (+0,21%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 68,37 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

3.1

Качество

8.9

Рост

10.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

Morningstar, Inc.

MORNNASDAQ

173,37 $+0,82 $ (+0,48%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 6,59 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

6.0

Качество

7.2

Рост

5.7

Техника

5.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

HOODMORN

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MORN с P/E 16.75 (у HOOD — 35.91). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу MORN: 2.62 vs 14.79 у HOOD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA MORN — 10.31, у HOOD — 28.42. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MORN — 30.01%, у HOOD — 21.61%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. HOOD удерживает чистую маржу на уровне 41.12%, опережая MORN (16.06%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HOOD — 0.00, у MORN — 1.87. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

HOODMORN

Показатель	HOOD	MORN
Мультипликаторы оценки
P/E	35.91	16.75
P/B	7.31	6.62
P/S	14.79	2.62
PEG	1.96	1.63
EV/EBITDA	28.42	10.31
Рентабельность
ROE	21.61%	30.01%
ROA	4.17%	10.10%
Валовая маржа	82.27%	61.71%
Операц. маржа	46.28%	22.66%
Чистая маржа	41.12%	16.06%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	1.87
Текущая ликв.	1.22	1.03
Быстрая ликв.	1.22	1.03
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.11%
Коэфф. выплат	0.00%	19.19%
EPS	$2.11	$10.30
Балансовая стоим.	$10.77	$26.05

Технический анализ

По техническому скорингу MORN сильнее: 45/100 против 34/100 у HOOD. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HOOD составляет 46.9 (нейтральная зона), у MORN — 48.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: HOOD на -0.7%, MORN на -1.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: HOOD — 13.6 (нет тренда), MORN — 11.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MORN менее волатилен — бета 0.42 против 3.18 у HOOD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) HOOD составляет 5.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HOODMORN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HOOD	MORN
Осцилляторы
RSI (14)	46.88	48.60
Stochastic %K	30.44	53.60
CCI (20)	-61.68	-40.42
MFI	64.08	49.75
Williams %R	-69.56	-46.40
MACD гистограмма	-0.42	-0.08
Momentum (10)	-3.29	4.89
Тренд
ADX	13.59	11.63
Цена vs EMA 9	-1.53%	+0.26%
Цена vs EMA 20	-2.42%	-0.41%
Цена vs SMA 50	-0.73%	-1.26%
Цена vs SMA 200	-27.74%	-16.71%
Объём
CMF	0.02	-0.03
Volume Ratio	64.12	77.13
Волатильность и статистика
Beta	3.18	0.42
ATR %	5.67%	4.41%
Sharpe (1г)	0.49	-1.81
RS Rating	59.00	7.00
52w от хая	-50.76	-45.52
BB ширина	18.67	13.38

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HOOD — 4,47 млрд $, MORN — 2,45 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HOOD — 1,88 млрд $, MORN — 374,20 млн $. HOOD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HOOD — 1,62 млрд $, MORN — 442,60 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	HOOD	MORN
Выручка	4,47 млрд $	2,45 млрд $
Чистая прибыль	1,88 млрд $	374,20 млн $
EPS (TTM)	$2.12	$8.93
Операц. Cash Flow	1,64 млрд $	589,70 млн $
Free Cash Flow	1,62 млрд $	442,60 млн $

Дивиденды

MORN выплачивает дивиденды с доходностью 1.11% годовых, тогда как HOOD дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MORN выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как HOOD не имеет дивидендной истории.

Показатель	HOOD	MORN
Див. доходность	—	1.11%
Годовые дивиденды	—	$2.00
Коэфф. выплат	—	19.19%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	16.18%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HOOD приходится на мае (+16.14%), а MORN — на октябре (+5.45%). Наименее удачные месяцы: HOOD — апрель (-6.26%), MORN — сентябрь (-4.60%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HOOD: +42.31% против +11.73%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HOOD

+2.1

+1.2

+2.5

-6.3

+16.1

+10.7

+6.8

+2.3

+10.1

+0.7

-0.8

-3.2

MORN

+1.1

-3.0

-1.8

+2.7

+2.2

+1.3

+4.7

+0.5

-4.6

+5.5

+2.9

+0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Robinhood Markets, Inc. или Morningstar, Inc.?

По P/E Morningstar, Inc. оценена ниже: 16.75 против 35.91. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — HOOD или MORN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): HOOD — 21.61%, MORN — 30.01%. Преимущество у MORN.

Какие дивиденды у Robinhood Markets, Inc. и Morningstar, Inc.?

Morningstar, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.11%. Robinhood Markets, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Robinhood Markets, Inc. или Morningstar, Inc.?

Выручка HOOD за TTM — 4,47 млрд $, MORN — 2,45 млрд $. HOOD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — HOOD или MORN?

Чистая маржа HOOD — 41.12%, MORN — 16.06%. HOOD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HOOD или MORN?

Технический скоринг: HOOD — 34/100, MORN — 45/100. MORN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HOOD или MORN?

Однозначного ответа нет. Счёт 16:25 в пользу MORN по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией