Сравнение HON vs VMI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, VMI выглядит привлекательнее: 28.43 против 33.64. Премия к оценке HON может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу VMI: 2.35 vs 3.75 у HON. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA VMI оценён ниже: 18.92 vs 24.34. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HON составляет 23.56%, что превышает показатель VMI (21.43%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HON впереди: 11.16% против 8.28% у VMI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HON — 1.58, VMI — 0.55. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | HON | VMI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 33.64 | 28.43 | |
| P/B | 6.47 | 5.84 | |
| P/S | 3.75 | 2.35 | |
| PEG | -1.75 | 15.37 | |
| EV/EBITDA | 24.34 | 18.92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.56% | 21.43% | |
| ROA | 5.54% | 10.04% | |
| Валовая маржа | 36.95% | 30.40% | |
| Операц. маржа | 14.87% | 10.79% | |
| Чистая маржа | 11.16% | 8.28% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.58 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 1.39 | 2.38 | |
| Быстрая ликв. | 1.10 | 1.59 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.16% | 0.56% | |
| Коэфф. выплат | 73.76% | 15.59% | |
| EPS | $6.46 | $17.70 | |
| Балансовая стоим. | $33.58 | $86.71 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VMI сильнее: 70/100 против 55/100 у HON. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HON составляет 57.0 (нейтральная зона), у VMI — 58.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HON на 0.4%, VMI на 11.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: HON — 19.1 (нет тренда), VMI — 29.3 (выраженный тренд). VMI демонстрирует выраженный тренд, а HON — нет. HON менее волатилен — бета 0.73 против 1.25 у VMI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VMI составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HON | VMI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57.01 | 58.10 | |
| Stochastic %K | 91.00 | 41.83 | |
| CCI (20) | 181.49 | -50.22 | |
| MFI | 46.23 | 53.34 | |
| Williams %R | -9.00 | -58.17 | |
| MACD гистограмма | 1.25 | -4.44 | |
| Momentum (10) | 7.73 | -19.45 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.09 | 29.29 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.68% | -0.21% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.65% | +1.60% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.40% | +11.82% | |
| Цена vs SMA 200 | +6.02% | +19.70% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.14 | 0.31 | |
| Volume Ratio | 128.02 | 146.78 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.73 | 1.25 | |
| ATR % | 2.23% | 3.20% | |
| Sharpe (1г) | 0.17 | 1.53 | |
| RS Rating | 48.00 | 81.00 | |
| 52w от хая | -9.82 | -4.76 | |
| BB ширина | 6.66 | 7.02 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HON — 37,44 млрд $, VMI — 4,10 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HON — 4,73 млрд $, VMI — 350,27 млн $. HON генерирует больше чистой прибыли. FCF: HON генерирует 5,39 млрд $, VMI — 311,45 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HON | VMI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 37,44 млрд $ | 4,10 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 4,73 млрд $ | 350,27 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.40 | $17.70 | |
| Операц. Cash Flow | 6,38 млрд $ | 456,48 млн $ | |
| Free Cash Flow | 5,39 млрд $ | 311,45 млн $ |
Дивиденды
HON и VMI — дивидендные акции. Доходность: HON — 2.16%, VMI — 0.56%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HON платит дивиденды 13 лет подряд, VMI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HON — 73.76%, VMI — 15.59%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | HON | VMI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.16% | 0.56% | |
| Годовые дивиденды | $2.38 | $1.54 | |
| Коэфф. выплат | 73.76% | 15.59% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -8.79% | -5.09% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HON приходится на ноябре (+4.76%), а VMI — на ноябре (+6.29%). Слабые месяцы: для HON — сентябрь (-1.53%), для VMI — декабрь (-1.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VMI: +17.21% против +9.95%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Honeywell International Inc. или Valmont Industries, Inc.?
У кого выше рентабельность — HON или VMI?
Какие дивиденды у Honeywell International Inc. и Valmont Industries, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Honeywell International Inc. или Valmont Industries, Inc.?
У кого выше маржинальность — HON или VMI?
Какая акция лучше по технике — HON или VMI?
Что лучше купить — HON или VMI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией