Сравнение HON vs ULS

Тикер 1

Тикер 2

HON28

15ULS

Инвесторы часто выбирают между HON и ULS — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Бизнес-услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации HON крупнее в 6.9× (141,81 млрд $ vs 20,60 млрд $). HON торгуется с P/E 33.64, тогда как ULS — с P/E 58.73. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала ULS составляет 28.40%, что превышает показатель HON (23.56%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ULS впереди: 11.24% против 11.16% у HON. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. HON предлагает более высокую дивидендную доходность (2.16% vs 0.52%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ULS сильнее: 78/100 против 55/100 у HON. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 28:15 в пользу HON. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Honeywell International Inc.

HONNASDAQ

223,80 $+6,41 $ (+2,95%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 141,81 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.5

Качество

6.2

Рост

4.1

Техника

7.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

UL Solutions Inc.

ULSNYSE

102,34 $+0,36 $ (+0,35%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 20,60 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

2.3

Качество

8.5

Рост

5.6

Техника

10.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

HONULS

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу HON — P/E 33.64 vs 58.73 у ULS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) HON дешевле: 3.75 против 6.61. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) HON дешевле: 6.47 против 15.34. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HON оценён ниже: 24.34 vs 26.94. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ULS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.40% против 23.56% у HON. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ULS — 11.24%, HON — 11.16%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HON — 1.58, ULS — 0.40. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

HONULS

Показатель	HON	ULS
Мультипликаторы оценки
P/E	33.64	58.73
P/B	6.47	15.34
P/S	3.75	6.61
PEG	-1.75	19.85
EV/EBITDA	24.34	26.94
Рентабельность
ROE	23.56%	28.40%
ROA	5.54%	11.81%
Валовая маржа	36.95%	49.61%
Операц. маржа	14.87%	17.75%
Чистая маржа	11.16%	11.24%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.58	0.40
Текущая ликв.	1.39	1.16
Быстрая ликв.	1.10	1.16
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.16%	0.52%
Коэфф. выплат	73.76%	30.66%
EPS	$6.46	$1.74
Балансовая стоим.	$33.58	$6.65

Технический анализ

ULS набирает 78 из 100 по техническому скорингу, HON — 55 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): HON — 57.0 (нейтральная зона), ULS — 61.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: HON на 0.4%, ULS на 13.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: HON — 19.1 (нет тренда), ULS — 23.9 (слабый тренд). По бете HON стабильнее (0.73 vs 0.92). Значение ниже 0.8 делает HON защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ULS составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HONULS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HON	ULS
Осцилляторы
RSI (14)	57.01	61.21
Stochastic %K	91.00	60.92
CCI (20)	181.49	55.74
MFI	46.23	61.56
Williams %R	-9.00	-39.08
MACD гистограмма	1.25	-0.03
Momentum (10)	7.73	-4.75
Тренд
ADX	19.09	23.90
Цена vs EMA 9	+2.68%	+3.29%
Цена vs EMA 20	+2.65%	+6.10%
Цена vs SMA 50	+0.40%	+13.84%
Цена vs SMA 200	+6.02%	+29.07%
Объём
CMF	0.14	0.09
Volume Ratio	128.02	93.36
Волатильность и статистика
Beta	0.73	0.92
ATR %	2.23%	3.53%
Sharpe (1г)	0.17	0.85
RS Rating	48.00	74.00
52w от хая	-9.82	-5.17
BB ширина	6.66	23.41

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): HON — 37,44 млрд $, ULS — 3,05 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: HON — 4,73 млрд $, ULS — 325 млн $. HON генерирует больше чистой прибыли. FCF: HON генерирует 5,39 млрд $, ULS — 403 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HON	ULS
Выручка	37,44 млрд $	3,05 млрд $
Чистая прибыль	4,73 млрд $	325 млн $
EPS (TTM)	$7.40	$1.62
Операц. Cash Flow	6,38 млрд $	600 млн $
Free Cash Flow	5,39 млрд $	403 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность HON — 2.16%, ULS — 0.52%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. HON платит дивиденды 13 лет подряд, ULS — 3. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HON — 73.76%, ULS — 30.66%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	HON	ULS
Див. доходность	2.16%	0.52%
Годовые дивиденды	$2.38	$0.14
Коэфф. выплат	73.76%	30.66%
Лет выплат	13.00%	3.00%
CAGR дивидендов (5л)	-8.79%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для HON — ноябре (+4.76%), для ULS — мае (+16.56%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для HON — сентябрь (-1.53%), для ULS — декабрь (-9.07%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ULS: +55.82% против +9.95%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HON

+1.2

-0.8

-0.9

+1.6

+1.4

+0.2

+1.2

+1.0

-1.5

+1.2

+4.8

+0.5

ULS

-2.3

+8.4

+5.6

+2.1

+16.6

+6.0

+12.6

-3.0

+0.9

+7.9

+10.1

-9.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Honeywell International Inc. или UL Solutions Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Honeywell International Inc.: P/E 33.64 против 58.73. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — HON или ULS?

ROE HON — 23.56%, ULS — 28.40%. ULS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Honeywell International Inc. и UL Solutions Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HON — 2.16%, ULS — 0.52%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Honeywell International Inc. или UL Solutions Inc.?

По объёму выручки: HON — 37,44 млрд $, ULS — 3,05 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HON или ULS?

Чистая маржа HON — 11.16%, ULS — 11.24%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — HON или ULS?

Технический скоринг: HON — 55/100, ULS — 78/100. ULS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HON или ULS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик HON выигрывает 28, ULS — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией