Сравнение HOLX vs PEN

Тикер 1

Тикер 2

HOLX22

18PEN

Hologic, Inc. (HOLX) и Penumbra, Inc. (PEN) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. Если ориентироваться на P/E, HOLX выглядит привлекательнее: 31.36 против 75.17. Премия к оценке PEN может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE PEN — 12.32%, у HOLX — 11.01%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. HOLX удерживает чистую маржу на уровне 13.18%, опережая PEN (11.76%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. HOLX набирает 49 из 100 по техническому скорингу, PEN — 41 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:18 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Hologic, Inc.

HOLXNASDAQ

76,01 $+0,00 $ (+0,00%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 16,97 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

7.7

Качество

7.7

Рост

3.2

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

4.0

Penumbra, Inc.

PENNYSE

327,89 $+0,52 $ (+0,16%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 12,90 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

3.0

Качество

8.5

Рост

9.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

HOLXPEN

Фундаментальный анализ

HOLX торгуется с P/E 31.36, тогда как PEN — с P/E 75.17. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) HOLX оценён ниже: 4.11 против 8.85. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B HOLX — 3.25, у PEN — 8.72. EV/EBITDA HOLX — 17.08, у PEN — 60.44. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует PEN (12.32% vs 11.01%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HOLX — 13.18%, у PEN — 11.76%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HOLX — 0.48, у PEN — 0.15. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

HOLXPEN

Показатель	HOLX	PEN
Мультипликаторы оценки
P/E	31.36	75.17
P/B	3.25	8.72
P/S	4.11	8.85
PEG	-1.33	0.26
EV/EBITDA	17.08	60.44
Рентабельность
ROE	11.01%	12.32%
ROA	5.92%	9.01%
Валовая маржа	52.82%	67.38%
Операц. маржа	17.49%	12.87%
Чистая маржа	13.18%	11.76%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.48	0.15
Текущая ликв.	4.04	6.02
Быстрая ликв.	3.32	3.95
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.42	$4.36
Балансовая стоим.	$23.37	$37.53

Технический анализ

Техническая картина в пользу HOLX: скоринг 49/100 vs 41/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: HOLX — 68.9, PEN — 52.4. Обе акции находятся в одной зоне. HOLX торгуется выше SMA 50 (0.9%), тогда как PEN ниже этой средней (-0.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: HOLX — 20.5 (слабый тренд), PEN — 24.0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PEN — 0.23, HOLX — 0.31. Оба значения в приемлемом диапазоне.

HOLXPEN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HOLX	PEN
Осцилляторы
RSI (14)	68.87	52.39
Stochastic %K	97.03	88.50
CCI (20)	174.90	37.48
MFI	94.60	45.81
Williams %R	-2.97	-11.50
MACD гистограмма	0.04	0.67
Momentum (10)	0.37	3.19
Тренд
ADX	20.49	23.98
Цена vs EMA 9	+0.37%	+0.71%
Цена vs EMA 20	+0.57%	+0.50%
Цена vs SMA 50	+0.93%	-0.74%
Цена vs SMA 200	+6.94%	+8.78%
Объём
CMF	-0.33	-0.26
Volume Ratio	0.00	90.26
Волатильность и статистика
Beta	0.31	0.23
ATR %	0.28%	0.76%
Sharpe (1г)	0.79	0.46
RS Rating	70.00	60.00
52w от хая	-0.04	-9.67
BB ширина	1.39	3.38

Финансовая отчётность

По объёму выручки: HOLX генерирует 4,10 млрд $, PEN — 1,40 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: HOLX — 565,70 млн $, PEN — 177,69 млн $. HOLX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HOLX — 920,10 млн $, PEN — 174,93 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	HOLX	PEN
Выручка	4,10 млрд $	1,40 млрд $
Чистая прибыль	565,70 млн $	177,69 млн $
EPS (TTM)	$2.50	$4.57
Операц. Cash Flow	1,06 млрд $	238,66 млн $
Free Cash Flow	920,10 млн $	174,93 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	HOLX	PEN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет HOLX показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.03%), PEN — в январе (+8.69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: HOLX — август (-4.21%), PEN — май (-1.24%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PEN: +24.06% против +9.83%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HOLX

+2.3

-4.0

-1.4

+3.7

-1.0

+3.1

+7.0

-4.2

-0.4

+0.4

+4.1

+0.2

PEN

+8.7

+1.3

-0.7

+2.3

-1.2

+1.1

+2.7

+2.2

-0.7

+2.6

+6.4

-0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hologic, Inc. или Penumbra, Inc.?

Мультипликатор P/E у Hologic, Inc. ниже (31.36 vs 75.17), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — HOLX или PEN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): HOLX — 11.01%, PEN — 12.32%. Преимущество у PEN.

Какие дивиденды у Hologic, Inc. и Penumbra, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Hologic, Inc. или Penumbra, Inc.?

Выручка HOLX за TTM — 4,10 млрд $, PEN — 1,40 млрд $. HOLX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — HOLX или PEN?

Чистая маржа HOLX — 13.18%, PEN — 11.76%. HOLX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HOLX или PEN?

Технический скоринг: HOLX — 49/100, PEN — 41/100. HOLX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HOLX или PEN?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:18 в пользу HOLX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией