Сравнение HNFG vs MVID
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MVID имеет отрицательный P/E (-0.23), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — HNFG прибылен с P/E 9.14. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу MVID: 0.04 vs 0.88 у HNFG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Рентабельность капитала MVID составляет 139.57%, что превышает показатель HNFG (23.04%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. Отрицательная чистая маржа MVID (-19.60%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HNFG — 1.66, MVID — -7.33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MVID ниже 1 (0.43), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HNFG | MVID | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9.14 | -0.23 | |
| P/B | 2.11 | -0.32 | |
| P/S | 0.88 | 0.04 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 5.33 | -27.73 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.04% | 139.57% | |
| ROA | 8.65% | -22.04% | |
| Валовая маржа | 67.71% | 11.60% | |
| Операц. маржа | 21.60% | -9.27% | |
| Чистая маржа | 9.57% | -19.60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.66 | -7.33 | |
| Текущая ликв. | 1.50 | 0.43 | |
| Быстрая ликв. | 0.30 | 0.14 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.48% | — | |
| Коэфф. выплат | 14.80% | — | |
| EPS | $56.64 | $-354.00 | |
| Балансовая стоим. | $245.90 | $-253.64 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MVID сильнее: 51/100 против 33/100 у HNFG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HNFG составляет 41.3 (нейтральная зона), у MVID — 53.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: HNFG на -4.3%, MVID на -1.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: HNFG — 32.5 (выраженный тренд), MVID — 27.5 (выраженный тренд). HNFG менее волатилен — бета 0.41 против 0.76 у MVID. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MVID составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HNFG | MVID | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.25 | 53.01 | |
| Stochastic %K | 36.65 | 50.75 | |
| CCI (20) | 10.59 | 61.19 | |
| MFI | 32.06 | 60.52 | |
| Williams %R | -63.35 | -49.25 | |
| MACD гистограмма | 1.97 | 0.55 | |
| Momentum (10) | -0.60 | 4.30 | |
| Тренд | |||
| ADX | 32.53 | 27.50 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.65% | +1.73% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.04% | +1.69% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.31% | -1.80% | |
| Цена vs SMA 200 | -17.76% | -7.82% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.19 | |
| Volume Ratio | 108.37 | 30.35 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | 0.76 | |
| ATR % | 1.94% | 3.95% | |
| Sharpe (1г) | -2.98 | -0.52 | |
| RS Rating | 13.00 | 11.00 | |
| 52w от хая | -33.23 | -37.72 | |
| BB ширина | 4.35 | 12.03 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HNFG — 23,94 млрд ₽, MVID — 324,76 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HNFG: +24.41% г/г vs -6.90%. MVID показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. MVID убыточен (чистая прибыль -63,64 млрд ₽), тогда как HNFG генерирует прибыль (2,29 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: HNFG генерирует 1,68 млрд ₽, MVID — -62,91 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HNFG | MVID | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 23,94 млрд ₽ | 324,76 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +24.41% | -6.90% | |
| Чистая прибыль | 2,29 млрд ₽ | -63,64 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +7.74% | — | — |
| EPS (TTM) | $56.64 | $-354.00 | |
| Операц. Cash Flow | 4,78 млрд ₽ | -58,18 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,68 млрд ₽ | -62,91 млрд ₽ |
Дивиденды
HNFG выплачивает дивиденды с доходностью 5.48% годовых, тогда как MVID дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. HNFG платит дивиденды 3 лет подряд, MVID — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | HNFG | MVID | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.48% | — | |
| Годовые дивиденды | $17.00 | $73.00 | |
| Коэфф. выплат | 14.80% | — | |
| Лет выплат | 3.00% | 10.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 10.16% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HNFG приходится на январе (+6.44%), а MVID — на августе (+2.90%). Слабые месяцы: для HNFG — ноябрь (-8.46%), для MVID — май (-4.15%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель, май, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — HENDERSON или М.Видео?
У кого выше рентабельность — HNFG или MVID?
Какие дивиденды у HENDERSON и М.Видео?
Какая компания крупнее по выручке — HENDERSON или М.Видео?
Какая акция лучше по технике — HNFG или MVID?
Что лучше купить — HNFG или MVID?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией