Сравнение HLNE vs SEIC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует HLNE с P/E 15,81 (у SEIC — 18,04). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу SEIC: 5,12 vs 6,78 у HLNE. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA HLNE оценён ниже: 10,79 vs 12,67. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HLNE составляет 31,02%, что превышает показатель SEIC (28,86%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HLNE впереди: 32,14% против 28,81% у SEIC. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HLNE — 0,39, SEIC — 0,03. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | HLNE | SEIC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 15,81 | 18,04 | |
| P/B | 4,66 | 5,04 | |
| P/S | 6,78 | 5,12 | |
| PEG | 0,60 | 2,65 | |
| EV/EBITDA | 10,79 | 12,67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 31,02% | 28,86% | |
| ROA | 10,87% | 21,26% | |
| Валовая маржа | 79,30% | 67,28% | |
| Операц. маржа | 45,96% | 28,99% | |
| Чистая маржа | 32,14% | 28,81% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,39 | 0,03 | |
| Текущая ликв. | 4,05 | 98,36 | |
| Быстрая ликв. | 4,05 | 98,36 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,12% | 0,99% | |
| Коэфф. выплат | 52,04% | 0,13% | |
| EPS | $6,61 | $5,87 | |
| Балансовая стоим. | $40,52 | $21,07 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SEIC сильнее: 77/100 против 71/100 у HLNE. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HLNE составляет 74,4 (зона перекупленности), у SEIC — 70,9 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HLNE на 24,0%, SEIC на 10,2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. SEIC выше SMA 200 (+21,4%), HLNE — ниже (-3,1%). Долгосрочный тренд в пользу SEIC. Сила тренда по ADX: HLNE — 26,2 (выраженный тренд), SEIC — 40,3 (выраженный тренд). SEIC менее волатилен — бета 0,58 против 1,21 у HLNE. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) HLNE составляет 4,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HLNE | SEIC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 74,39 | 70,89 | |
| Stochastic %K | 93,99 | 79,57 | |
| CCI (20) | 130,23 | 85,24 | |
| MFI | 71,30 | 71,28 | |
| Williams %R | -6,01 | -20,43 | |
| MACD гистограмма | 1,52 | -0,05 | |
| Momentum (10) | 15,32 | 1,49 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26,21 | 40,27 | |
| Цена vs EMA 9 | +6,82% | +0,68% | |
| Цена vs EMA 20 | +12,96% | +2,99% | |
| Цена vs SMA 50 | +24,01% | +10,15% | |
| Цена vs SMA 200 | -3,12% | +21,35% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,19 | 0,18 | |
| Volume Ratio | 105,39 | 62,51 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,21 | 0,58 | |
| ATR % | 3,96% | 2,12% | |
| Sharpe (1г) | -0,81 | 0,68 | |
| RS Rating | 8,00 | 58,00 | |
| 52w от хая | -34,93 | -2,21 | |
| BB ширина | 32,75 | 10,73 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HLNE — 758,99 млн $, SEIC — 2,30 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу SEIC: +8,10% г/г vs +6,50%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HLNE — 249,18 млн $, SEIC — 715,30 млн $. SEIC генерирует больше чистой прибыли. FCF: HLNE генерирует 454,53 млн $, SEIC — 585,02 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HLNE | SEIC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 758,99 млн $ | 2,30 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.50% | +8.10% | |
| Чистая прибыль | 249,18 млн $ | 715,30 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +14.60% | +23.10% | |
| EPS (TTM) | $5,99 | $5,76 | |
| Операц. Cash Flow | 460,38 млн $ | 607,66 млн $ | |
| Free Cash Flow | 454,53 млн $ | 585,02 млн $ |
Дивиденды
HLNE и SEIC — дивидендные акции. Доходность: HLNE — 2,12%, SEIC — 0,99%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HLNE платит дивиденды 10 лет подряд, SEIC — 25. Компании с 20+ летним стажем выплат входят в элитный клуб дивидендных аристократов. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HLNE — 52,04%, SEIC — 0,13%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | HLNE | SEIC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,12% | 0,99% | |
| Годовые дивиденды | $1,74 | $0,52 | |
| Коэфф. выплат | 52,04% | 0,13% | |
| Лет выплат | 10 | 25 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 5,01% | -7,55% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HLNE приходится на ноябре (+9,16%), а SEIC — на ноябре (+5,06%). Слабые месяцы: для HLNE — сентябрь (-3,45%), для SEIC — февраль (-2,85%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HLNE: +22,68% против +5,89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hamilton Lane Incorporated или SEI Investments Company?
У кого выше рентабельность — HLNE или SEIC?
Какие дивиденды у Hamilton Lane Incorporated и SEI Investments Company?
Какая компания крупнее по выручке — Hamilton Lane Incorporated или SEI Investments Company?
У кого выше маржинальность — HLNE или SEIC?
Какая акция лучше по технике — HLNE или SEIC?
Что лучше купить — HLNE или SEIC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией