Сравнение HL vs SSRM

Тикер 1

Тикер 2

HL15

25SSRM

Инвесторы часто выбирают между HL и SSRM — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Драгоценные металлы». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации HL крупнее в 1.8× (11,60 млрд $ vs 6,28 млрд $). SSRM торгуется с P/E 27.42, тогда как HL — с P/E 42.06. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала HL составляет 11.04%, что превышает показатель SSRM (6.72%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HL впереди: 17.41% против 12.17% у SSRM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: HL обеспечивает 0.09% годовой доходности, SSRM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу SSRM сильнее: 46/100 против 22/100 у HL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. SSRM побеждает по числу метрик: 25 против 15 у HL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Hecla Mining Company

HLNYSE

17,30 $+0,13 $ (+0,73%)

Материалы · Драгоценные металлы

Капитализация: 11,60 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

3.1

Качество

8.5

Рост

10.0

Техника

6.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

SSR Mining Inc.

SSRMNASDAQ

30,25 $-0,49 $ (-1,59%)

Материалы · Драгоценные металлы

Капитализация: 6,28 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

6.1

Качество

7.6

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

HLSSRM

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу SSRM — P/E 27.42 vs 42.06 у HL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) SSRM дешевле: 3.37 против 7.32. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) SSRM дешевле: 1.74 против 4.48. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA SSRM оценён ниже: 7.14 vs 13.25. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11.04% против 6.72% у SSRM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: HL — 17.41%, SSRM — 12.17%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HL — 0.10, SSRM — 0.02. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

HLSSRM

Показатель	HL	SSRM
Мультипликаторы оценки
P/E	42.06	27.42
P/B	4.48	1.74
P/S	7.32	3.37
PEG	0.02	0.16
EV/EBITDA	13.25	7.14
Рентабельность
ROE	11.04%	6.72%
ROA	8.11%	3.88%
Валовая маржа	50.95%	55.85%
Операц. маржа	44.39%	37.99%
Чистая маржа	17.41%	12.17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.10	0.02
Текущая ликв.	4.94	5.33
Быстрая ликв.	4.53	4.57
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.09%	0.00%
Коэфф. выплат	3.89%	0.00%
EPS	$0.41	$1.12
Балансовая стоим.	$3.83	$21.54

Технический анализ

SSRM набирает 46 из 100 по техническому скорингу, HL — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): HL — 43.5 (нейтральная зона), SSRM — 48.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. SSRM торгуется выше SMA 50 (2.2%), тогда как HL ниже этой средней (-7.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: HL — 14.9 (нет тренда), SSRM — 17.2 (нет тренда). По бете SSRM стабильнее (1.72 vs 1.81). Дневная волатильность (ATR%) HL составляет 7.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HLSSRM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HL	SSRM
Осцилляторы
RSI (14)	43.45	48.02
Stochastic %K	20.47	31.94
CCI (20)	-84.78	-27.20
MFI	53.78	59.36
Williams %R	-79.53	-68.06
MACD гистограмма	-0.18	-0.28
Momentum (10)	-0.77	-1.88
Тренд
ADX	14.87	17.17
Цена vs EMA 9	-3.25%	-2.96%
Цена vs EMA 20	-5.41%	-2.56%
Цена vs SMA 50	-7.04%	+2.17%
Цена vs SMA 200	+2.16%	+24.71%
Объём
CMF	-0.09	-0.16
Volume Ratio	86.91	70.76
Волатильность и статистика
Beta	1.81	1.72
ATR %	7.15%	6.15%
Sharpe (1г)	2.01	1.80
RS Rating	96.00	96.00
52w от хая	-49.37	-15.82
BB ширина	27.16	30.51

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): HL — 1,42 млрд $, SSRM — 1,66 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: HL — 321,71 млн $, SSRM — 402,68 млн $. SSRM генерирует больше чистой прибыли. FCF: HL генерирует 310,25 млн $, SSRM — 245,88 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HL	SSRM
Выручка	1,42 млрд $	1,66 млрд $
Чистая прибыль	321,71 млн $	402,68 млн $
EPS (TTM)	$0.49	$1.95
Операц. Cash Flow	562,64 млн $	480,11 млн $
Free Cash Flow	310,25 млн $	245,88 млн $

Дивиденды

HL выплачивает дивиденды с доходностью 0.09% годовых, тогда как SSRM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. HL платит дивиденды 13 лет подряд, SSRM — 3. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	HL	SSRM
Див. доходность	0.09%	—
Годовые дивиденды	$0.01	$0.28
Коэфф. выплат	3.89%	—
Лет выплат	13.00%	3.00%
CAGR дивидендов (5л)	-27.43%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для HL — июле (+13.25%), для SSRM — апреле (+9.92%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для HL — июнь (-2.90%), для SSRM — март (-1.23%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HL: +28.40% против +25.43%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0.1

-2.3

-0.5

+6.9

+2.8

-2.9

+13.3

-0.4

+1.8

+2.5

+2.6

+4.5

SSRM

-0.8

+0.4

-1.2

+9.9

+2.5

+0.9

+6.4

+2.1

+0.7

+0.5

+0.0

+4.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hecla Mining Company или SSR Mining Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит SSR Mining Inc.: P/E 27.42 против 42.06. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — HL или SSRM?

ROE HL — 11.04%, SSRM — 6.72%. HL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Hecla Mining Company и SSR Mining Inc.?

Hecla Mining Company выплачивает дивиденды с доходностью 0.09%. SSR Mining Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Hecla Mining Company или SSR Mining Inc.?

По объёму выручки: HL — 1,42 млрд $, SSRM — 1,66 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HL или SSRM?

Чистая маржа HL — 17.41%, SSRM — 12.17%. HL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HL или SSRM?

Технический скоринг: HL — 22/100, SSRM — 46/100. SSRM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HL или SSRM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик HL выигрывает 15, SSRM — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией