Сравнение HIW vs REXR

Тикер 1

Тикер 2

HIW18

24REXR

Обе компании работают в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)»: Highwoods Properties, Inc. (HIW) и Rexford Industrial Realty, Inc. (REXR). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации REXR крупнее в 3.0× (8,34 млрд $ vs 2,82 млрд $). HIW торгуется с P/E 29.97, тогда как REXR — с P/E 35.45. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. HIW демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 3.94% против 2.71% у REXR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: REXR — 23.47%, HIW — 11.40%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По дивидендной доходности HIW впереди: 7.86% годовых против 4.79% у REXR. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. По технике ситуация паритетная: 61/100 и 58/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте REXR уверенно лидирует со счётом 24:18. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Highwoods Properties, Inc.

HIWNYSE

25,55 $+0,09 $ (+0,35%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 2,82 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

8.7

Качество

4.9

Рост

6.1

Техника

4.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.5

Сезонность

6.0

Rexford Industrial Realty, Inc.

REXRNYSE

36,06 $+0,03 $ (+0,08%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,34 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

7.1

Качество

4.8

Рост

3.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

6.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

HIWREXR

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу HIW — P/E 29.97 vs 35.45 у REXR. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу HIW: 3.42 vs 8.43 у REXR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA HIW оценён ниже: 12.19 vs 19.46. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HIW составляет 3.94%, что превышает показатель REXR (2.71%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности REXR впереди: 23.47% против 11.40% у HIW. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HIW — 1.56, REXR — 0.39. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности REXR ниже 1 (0.16), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HIWREXR

Показатель	HIW	REXR
Мультипликаторы оценки
P/E	29.97	35.45
P/B	1.18	1.00
P/S	3.42	8.43
PEG	-0.63	-1.33
EV/EBITDA	12.19	19.46
Рентабельность
ROE	3.94%	2.71%
ROA	1.42%	1.87%
Валовая маржа	67.37%	61.27%
Операц. маржа	25.61%	46.72%
Чистая маржа	11.40%	23.47%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.56	0.39
Текущая ликв.	1.73	0.16
Быстрая ликв.	1.73	0.16
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	7.86%	4.79%
Коэфф. выплат	235.54%	183.83%
EPS	$0.85	$1.02
Балансовая стоим.	$23.76	$37.82

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 61/100 и 58/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у HIW составляет 58.2 (нейтральная зона), у REXR — 55.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HIW на 9.8%, REXR на 3.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: HIW — 35.5 (выраженный тренд), REXR — 12.6 (нет тренда). HIW имеет чётко выраженный тренд, в отличие от REXR. HIW менее волатилен — бета 0.80 против 0.81 у REXR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

HIWREXR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HIW	REXR
Осцилляторы
RSI (14)	58.23	55.06
Stochastic %K	46.84	74.33
CCI (20)	30.42	51.12
MFI	57.79	52.75
Williams %R	-53.16	-25.67
MACD гистограмма	-0.07	-0.02
Momentum (10)	-0.36	-0.03
Тренд
ADX	35.48	12.64
Цена vs EMA 9	-0.02%	+1.31%
Цена vs EMA 20	+1.95%	+1.40%
Цена vs SMA 50	+9.81%	+3.20%
Цена vs SMA 200	-4.61%	-7.36%
Объём
CMF	0.01	0.00
Volume Ratio	68.04	52.50
Волатильность и статистика
Beta	0.80	0.81
ATR %	2.62%	2.14%
Sharpe (1г)	-0.66	0.15
RS Rating	26.00	41.00
52w от хая	-22.28	-18.75
BB ширина	12.12	4.70

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HIW — 806,11 млн $, REXR — 1 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HIW — 159,61 млн $, REXR — 212,03 млн $. REXR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HIW генерирует 166,56 млн $, REXR — 208,66 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HIW	REXR
Выручка	806,11 млн $	1 млрд $
Чистая прибыль	159,61 млн $	212,03 млн $
EPS (TTM)	$1.45	$0.86
Операц. Cash Flow	367,31 млн $	542,09 млн $
Free Cash Flow	166,56 млн $	208,66 млн $

Дивиденды

HIW и REXR — дивидендные акции. Доходность: HIW — 7.86%, REXR — 4.79%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HIW платит дивиденды 13 лет подряд, REXR — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HIW — 235.54%, REXR — 183.83%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	HIW	REXR
Див. доходность	7.86%	4.79%
Годовые дивиденды	$1.00	$0.87
Коэфф. выплат	235.54%	183.83%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.59%	-1.95%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HIW приходится на июле (+3.20%), а REXR — на июле (+5.85%). Слабые месяцы: для HIW — октябрь (-3.90%), для REXR — сентябрь (-3.78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HIW

+0.8

-1.7

-2.1

+1.8

+0.4

+0.9

+3.2

-1.3

-3.2

-3.9

+3.0

+0.5

REXR

+3.6

-2.7

-0.8

+1.8

+0.8

+0.6

+5.8

+2.2

-3.8

-0.3

+3.0

-0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Highwoods Properties, Inc. или Rexford Industrial Realty, Inc.?

По P/E Highwoods Properties, Inc. оценена ниже: 29.97 против 35.45. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — HIW или REXR?

ROE HIW — 3.94%, REXR — 2.71%. HIW демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Highwoods Properties, Inc. и Rexford Industrial Realty, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HIW — 7.86%, REXR — 4.79%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Highwoods Properties, Inc. или Rexford Industrial Realty, Inc.?

По объёму выручки: HIW — 806,11 млн $, REXR — 1 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HIW или REXR?

Чистая маржа HIW — 11.40%, REXR — 23.47%. REXR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HIW или REXR?

Технический скоринг: HIW — 61/100, REXR — 58/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HIW или REXR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик HIW выигрывает 18, REXR — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией