Сравнение HIW vs OHI

Тикер 1

Тикер 2

HIW11

31OHI

Сравнение Highwoods Properties, Inc. (HIW) и Omega Healthcare Investors, Inc. (OHI) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Фонды недвижимости (REIT)». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации OHI крупнее в 5.1× (14,37 млрд $ vs 2,82 млрд $). По мультипликатору P/E OHI оценён рынком дешевле: 23.02 против 29.97 у HIW (разница составляет 23.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует OHI (12.40% vs 3.94%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа OHI — 51.02%, у HIW — 11.40%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По дивидендной доходности HIW впереди: 7.86% годовых против 5.47% у OHI. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу OHI: скоринг 76/100 vs 61/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итоговый счёт 31:11 в пользу OHI. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Highwoods Properties, Inc.

HIWNYSE

25,55 $+0,09 $ (+0,35%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 2,82 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

8.7

Качество

4.9

Рост

6.1

Техника

4.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.5

Сезонность

6.0

Omega Healthcare Investors, Inc.

OHINYSE

48,26 $-0,73 $ (-1,49%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 14,37 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

6.9

Качество

7.7

Рост

7.7

Техника

10.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

HIWOHI

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует OHI с P/E 23.02 (у HIW — 29.97). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу HIW: 3.42 vs 11.78 у OHI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B HIW — 1.18, у OHI — 2.80. EV/EBITDA HIW — 12.19, у OHI — 15.65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE OHI — 12.40%, у HIW — 3.94%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. OHI удерживает чистую маржу на уровне 51.02%, опережая HIW (11.40%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HIW — 1.56, у OHI — 0.86. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

HIWOHI

Показатель	HIW	OHI
Мультипликаторы оценки
P/E	29.97	23.02
P/B	1.18	2.80
P/S	3.42	11.78
PEG	-0.63	0.76
EV/EBITDA	12.19	15.65
Рентабельность
ROE	3.94%	12.40%
ROA	1.42%	6.18%
Валовая маржа	67.37%	85.02%
Операц. маржа	25.61%	64.35%
Чистая маржа	11.40%	51.02%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.56	0.86
Текущая ликв.	1.73	3.04
Быстрая ликв.	1.73	3.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	7.86%	5.47%
Коэфф. выплат	235.54%	124.92%
EPS	$0.85	$2.13
Балансовая стоим.	$23.76	$18.36

Технический анализ

По техническому скорингу OHI сильнее: 76/100 против 61/100 у HIW. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HIW составляет 58.2 (нейтральная зона), у OHI — 59.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. HIW и OHI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9.8% и +4.1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. OHI выше SMA 200 (+9.1%), HIW — ниже (-4.6%). Долгосрочный тренд в пользу OHI. ADX: HIW — 35.5 (выраженный тренд), OHI — 12.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. OHI менее волатилен — бета -0.10 против 0.80 у HIW. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

HIWOHI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HIW	OHI
Осцилляторы
RSI (14)	58.23	59.37
Stochastic %K	46.84	73.21
CCI (20)	30.42	118.05
MFI	57.79	51.39
Williams %R	-53.16	-26.79
MACD гистограмма	-0.07	0.16
Momentum (10)	-0.36	2.13
Тренд
ADX	35.48	12.63
Цена vs EMA 9	-0.02%	+0.48%
Цена vs EMA 20	+1.95%	+1.81%
Цена vs SMA 50	+9.81%	+4.12%
Цена vs SMA 200	-4.61%	+9.11%
Объём
CMF	0.01	0.11
Volume Ratio	68.04	81.17
Волатильность и статистика
Beta	0.80	-0.10
ATR %	2.62%	1.90%
Sharpe (1г)	-0.66	1.32
RS Rating	26.00	71.00
52w от хая	-22.28	-2.16
BB ширина	12.12	7.37

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HIW — 806,11 млн $, OHI — 1,20 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HIW — 159,61 млн $, OHI — 590,11 млн $. OHI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HIW — 166,56 млн $, OHI — 878,55 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	HIW	OHI
Выручка	806,11 млн $	1,20 млрд $
Чистая прибыль	159,61 млн $	590,11 млн $
EPS (TTM)	$1.45	$2.02
Операц. Cash Flow	367,31 млн $	878,55 млн $
Free Cash Flow	166,56 млн $	878,55 млн $

Дивиденды

HIW и OHI — дивидендные акции. Доходность: HIW — 7.86%, OHI — 5.47%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: HIW — 13 лет, OHI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HIW — 235.54%, OHI — 124.92%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	HIW	OHI
Див. доходность	7.86%	5.47%
Годовые дивиденды	$1.00	$1.34
Коэфф. выплат	235.54%	124.92%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.59%	-12.94%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HIW приходится на июле (+3.20%), а OHI — на мае (+4.85%). Наименее удачные месяцы: HIW — октябрь (-3.90%), OHI — сентябрь (-2.24%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HIW

+0.8

-1.7

-2.1

+1.8

+0.4

+0.9

+3.2

-1.3

-3.2

-3.9

+3.0

+0.5

OHI

+1.1

-1.3

-0.4

-1.0

+4.8

+1.3

+2.1

+4.0

-2.2

-0.5

+1.0

-0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Highwoods Properties, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?

По P/E Omega Healthcare Investors, Inc. оценена ниже: 23.02 против 29.97. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — HIW или OHI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): HIW — 3.94%, OHI — 12.40%. Преимущество у OHI.

Какие дивиденды у Highwoods Properties, Inc. и Omega Healthcare Investors, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HIW — 7.86%, OHI — 5.47%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Highwoods Properties, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?

Выручка HIW за TTM — 806,11 млн $, OHI — 1,20 млрд $. OHI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — HIW или OHI?

Чистая маржа HIW — 11.40%, OHI — 51.02%. OHI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HIW или OHI?

Технический скоринг: HIW — 61/100, OHI — 76/100. OHI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HIW или OHI?

Однозначного ответа нет. Счёт 11:31 в пользу OHI по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией