Сравнение HD vs REAL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
REAL имеет отрицательный P/E (-43.22), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — HD прибылен с P/E 22.03. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу HD: 1.86 vs 3.79 у REAL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. ROE HD — 113.30%, у REAL — 17.42%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. REAL убыточен — чистая маржа -9.03%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка HD значительно выше: D/E 4.55 vs -1.29 у REAL. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности REAL ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HD | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.03 | -43.22 | |
| P/B | 22.25 | -7.85 | |
| P/S | 1.86 | 3.79 | |
| PEG | -5.01 | 0.49 | |
| EV/EBITDA | 16.04 | -64.25 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 113.30% | 17.42% | |
| ROA | 12.99% | -16.91% | |
| Валовая маржа | 33.13% | 72.23% | |
| Операц. маржа | 12.45% | -1.86% | |
| Чистая маржа | 8.41% | -9.03% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4.55 | -1.29 | |
| Текущая ликв. | 1.04 | 0.84 | |
| Быстрая ликв. | 0.28 | 0.70 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.97% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 65.56% | 0.00% | |
| EPS | $14.10 | $-0.22 | |
| Балансовая стоим. | $13.96 | $-1.20 | |
Технический анализ
По техническому скорингу HD сильнее: 35/100 против 20/100 у REAL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HD составляет 46.0 (нейтральная зона), у REAL — 39.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: HD на -4.0%, REAL на -10.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: HD — 30.4 (выраженный тренд), REAL — 29.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. HD менее волатилен — бета 0.81 против 2.87 у REAL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) REAL составляет 8.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HD | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.99 | 39.31 | |
| Stochastic %K | 64.29 | 12.34 | |
| CCI (20) | -34.90 | -75.38 | |
| MFI | 38.24 | 35.45 | |
| Williams %R | -35.71 | -87.66 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | -0.26 | |
| Momentum (10) | -8.86 | -3.13 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.40 | 29.32 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.60% | -3.98% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.39% | -9.64% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.02% | -9.99% | |
| Цена vs SMA 200 | -14.28% | -20.40% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.11 | 0.00 | |
| Volume Ratio | 79.36 | 67.89 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.81 | 2.87 | |
| ATR % | 2.78% | 8.31% | |
| Sharpe (1г) | -0.85 | 1.09 | |
| RS Rating | 21.00 | 84.00 | |
| 52w от хая | -26.47 | -46.70 | |
| BB ширина | 13.88 | 53.32 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HD — 164,68 млрд $, REAL — 692,85 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: HD зарабатывает 14,16 млрд $, а REAL фиксирует убыток (-41,80 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): HD — 12,65 млрд $, REAL — 18,37 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | HD | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 164,68 млрд $ | 692,85 млн $ | |
| Чистая прибыль | 14,16 млрд $ | -41,80 млн $ | |
| EPS (TTM) | $14.27 | $-0.36 | |
| Операц. Cash Flow | 16,32 млрд $ | 37,01 млн $ | |
| Free Cash Flow | 12,65 млрд $ | 18,37 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: HD обеспечивает 2.97% годовой доходности, REAL реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. HD выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как REAL не имеет дивидендной истории.
| Показатель | HD | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.97% | — | |
| Годовые дивиденды | $2.33 | — | |
| Коэфф. выплат | 65.56% | — | |
| Лет выплат | 14.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18.80% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HD приходится на ноябре (+4.37%), а REAL — на ноябре (+24.72%). Наименее удачные месяцы: HD — февраль (-3.29%), REAL — март (-13.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у REAL: +30.23% против +10.89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Home Depot, Inc. или The RealReal, Inc.?
У кого выше рентабельность — HD или REAL?
Какие дивиденды у The Home Depot, Inc. и The RealReal, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — The Home Depot, Inc. или The RealReal, Inc.?
Какая акция лучше по технике — HD или REAL?
Что лучше купить — HD или REAL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией