Сравнение HD vs MUSA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, MUSA выглядит привлекательнее: 18.58 против 22.03. Премия к оценке HD может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу MUSA: 0.52 vs 1.86 у HD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MUSA — 15.62, у HD — 22.25. EV/EBITDA MUSA — 11.26, у HD — 16.04. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE HD — 113.30%, у MUSA — 89.51%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. HD удерживает чистую маржу на уровне 8.41%, опережая MUSA (2.81%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у HD — 4.55, у MUSA — 4.08. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MUSA ниже 1 (0.83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HD | MUSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.03 | 18.58 | |
| P/B | 22.25 | 15.62 | |
| P/S | 1.86 | 0.52 | |
| PEG | -5.01 | 0.86 | |
| EV/EBITDA | 16.04 | 11.26 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 113.30% | 89.51% | |
| ROA | 12.99% | 11.38% | |
| Валовая маржа | 33.13% | 5.51% | |
| Операц. маржа | 12.45% | 4.35% | |
| Чистая маржа | 8.41% | 2.81% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4.55 | 4.08 | |
| Текущая ликв. | 1.04 | 0.83 | |
| Быстрая ликв. | 0.28 | 0.48 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.97% | 0.44% | |
| Коэфф. выплат | 65.56% | 7.84% | |
| EPS | $14.10 | $29.90 | |
| Балансовая стоим. | $13.96 | $35.57 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MUSA сильнее: 62/100 против 35/100 у HD. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HD составляет 46.0 (нейтральная зона), у MUSA — 51.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MUSA выше на 7.1%, HD — ниже на -4.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MUSA выше SMA 200 (+30.9%), HD — ниже (-14.3%). Долгосрочный тренд в пользу MUSA. ADX: HD — 30.4 (выраженный тренд), MUSA — 21.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MUSA менее волатилен — бета -0.17 против 0.81 у HD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MUSA составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HD | MUSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.99 | 51.91 | |
| Stochastic %K | 64.29 | 0.39 | |
| CCI (20) | -34.90 | -6.72 | |
| MFI | 38.24 | 48.62 | |
| Williams %R | -35.71 | -99.61 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | -5.28 | |
| Momentum (10) | -8.86 | -20.73 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.40 | 21.23 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.60% | -2.21% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.39% | -0.68% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.02% | +7.08% | |
| Цена vs SMA 200 | -14.28% | +30.87% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.11 | 0.11 | |
| Volume Ratio | 79.36 | 76.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.81 | -0.17 | |
| ATR % | 2.78% | 3.69% | |
| Sharpe (1г) | -0.85 | 0.58 | |
| RS Rating | 21.00 | 67.00 | |
| 52w от хая | -26.47 | -8.88 | |
| BB ширина | 13.88 | 19.06 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HD — 164,68 млрд $, MUSA — 19,38 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HD — 14,16 млрд $, MUSA — 470,60 млн $. HD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HD — 12,65 млрд $, MUSA — 374,30 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | HD | MUSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 164,68 млрд $ | 19,38 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 14,16 млрд $ | 470,60 млн $ | |
| EPS (TTM) | $14.27 | $24.38 | |
| Операц. Cash Flow | 16,32 млрд $ | 813,90 млн $ | |
| Free Cash Flow | 12,65 млрд $ | 374,30 млн $ |
Дивиденды
HD и MUSA — дивидендные акции. Доходность: HD — 2.97%, MUSA — 0.44%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: HD — 14 лет, MUSA — 7 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HD — 65.56%, MUSA — 7.84%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | HD | MUSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.97% | 0.44% | |
| Годовые дивиденды | $2.33 | $1.27 | |
| Коэфф. выплат | 65.56% | 7.84% | |
| Лет выплат | 14.00% | 7.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18.80% | 4.08% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HD приходится на ноябре (+4.37%), а MUSA — на июле (+5.95%). Наименее удачные месяцы: HD — февраль (-3.29%), MUSA — январь (-0.93%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MUSA: +25.31% против +10.89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Home Depot, Inc. или Murphy USA Inc.?
У кого выше рентабельность — HD или MUSA?
Какие дивиденды у The Home Depot, Inc. и Murphy USA Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — The Home Depot, Inc. или Murphy USA Inc.?
У кого выше маржинальность — HD или MUSA?
Какая акция лучше по технике — HD или MUSA?
Что лучше купить — HD или MUSA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией