Сравнение HD vs JD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E JD оценён рынком дешевле: 22,29 против 25,19 у HD. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу JD: 0,23 vs 2,13 у HD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B JD — 1,39, у HD — 25,48. EV/EBITDA JD — 12,59, у HD — 16,98. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE HD — 113,30%, у JD — 6,15%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. HD удерживает чистую маржу на уровне 8,41%, опережая JD (1,05%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка HD значительно выше: D/E 4,18 vs 0,50 у JD. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | HD | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 25,19 | 22,29 | |
| P/B | 25,48 | 1,39 | |
| P/S | 2,13 | 0,23 | |
| PEG | -5,72 | -0,33 | |
| EV/EBITDA | 16,98 | 12,59 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 113,30% | 6,15% | |
| ROA | 12,99% | 2,02% | |
| Валовая маржа | 33,13% | 14,51% | |
| Операц. маржа | 12,45% | -0,21% | |
| Чистая маржа | 8,41% | 1,05% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4,18 | 0,50 | |
| Текущая ликв. | 1,04 | 1,18 | |
| Быстрая ликв. | 0,28 | 0,85 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,60% | 3,08% | |
| Коэфф. выплат | 65,56% | 75,01% | |
| EPS | $14,10 | $10,10 | |
| Балансовая стоим. | $13,96 | $204,23 | |
Технический анализ
По техническому скорингу JD сильнее: 63/100 против 55/100 у HD. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HD составляет 61,3 (нейтральная зона), у JD — 74,3 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. HD и JD находятся выше 50-дневной скользящей средней (+6,3% и +13,6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: HD — 16,1 (нет тренда), JD — 36,9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. HD менее волатилен — бета 0,72 против 0,81 у JD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | HD | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 61,30 | 74,29 | |
| Stochastic %K | 96,55 | 92,55 | |
| CCI (20) | 149,50 | 88,65 | |
| MFI | 55,69 | 77,45 | |
| Williams %R | -3,45 | -7,45 | |
| MACD гистограмма | 1,79 | 0,15 | |
| Momentum (10) | 22,64 | 2,78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16,12 | 36,86 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,88% | +1,80% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,09% | +5,52% | |
| Цена vs SMA 50 | +6,29% | +13,57% | |
| Цена vs SMA 200 | +2,16% | +12,03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,08 | -0,10 | |
| Volume Ratio | 108,89 | 57,88 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,72 | 0,81 | |
| ATR % | 2,44% | 1,99% | |
| Sharpe (1г) | -0,20 | 0,12 | |
| RS Rating | 29,00 | 41,00 | |
| 52w от хая | -16,67 | -10,55 | |
| BB ширина | 9,40 | 18,96 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HD — 164,68 млрд $, JD — 1,31 трлн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу JD: +13,00% г/г vs +3,20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HD — 14,16 млрд $, JD — 19,63 млрд $. JD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): HD — 12,65 млрд $, JD — 4,81 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | HD | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 164,68 млрд $ | 1,31 трлн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +3.20% | +13.00% | |
| Чистая прибыль | 14,16 млрд $ | 19,63 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -4.40% | -52.50% | |
| EPS (TTM) | $14,27 | $13,78 | |
| Операц. Cash Flow | 16,32 млрд $ | 18,99 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 12,65 млрд $ | 4,81 млрд $ |
Дивиденды
HD и JD — дивидендные акции. Доходность: HD — 2,60%, JD — 3,08%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: HD — 13 лет, JD — 5 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HD — 65,56%, JD — 75,01%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | HD | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,60% | 3,08% | |
| Годовые дивиденды | $4,66 | $1,00 | |
| Коэфф. выплат | 65,56% | 75,01% | |
| Лет выплат | 13 | 5 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6,72% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HD приходится на ноябре (+4,37%), а JD — на январе (+3,86%). Наименее удачные месяцы: HD — февраль (-3,29%), JD — октябрь (-3,76%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HD: +10,93% против +3,36%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Home Depot, Inc. или JD.com, Inc.?
У кого выше рентабельность — HD или JD?
Какие дивиденды у The Home Depot, Inc. и JD.com, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — The Home Depot, Inc. или JD.com, Inc.?
У кого выше маржинальность — HD или JD?
Какая акция лучше по технике — HD или JD?
Что лучше купить — HD или JD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией