ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение HALO vs UTHR

Тикер 1
Тикер 2
HALO18
22UTHR
Обе компании работают в индустрии «Биотехнологии»: Halozyme Therapeutics, Inc. (HALO) и United Therapeutics Corporation (UTHR). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации UTHR крупнее в 1,8× (21,28 млрд $ vs 11,94 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует UTHR с P/E 16,58 (у HALO — 28,60). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. HALO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 180,63% против 20,18% у UTHR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: UTHR — 41,56%, HALO — 24,86%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Техническая картина в пользу HALO: скоринг 77/100 vs 42/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 18:22 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.
HALO
Halozyme Therapeutics, Inc.
HALONASDAQ
$100,67-$1,12 (-1,10%)
Здравоохранение · Биотехнологии
Капитализация: 11,94 млрд $
ETP Rank5.0
Стоимость
5.9
Качество
8.4
Рост
7.2
Техника
10.0
Дивиденды
—
Прогнозы
6.5
Сезонность
8.0
UTHR
United Therapeutics Corporation
UTHRNASDAQ
$501,27-$10,45 (-2,04%)
Здравоохранение · Биотехнологии
Капитализация: 21,28 млрд $
ETP Rank7.4
Стоимость
8.5
Качество
9.4
Рост
7.0
Техника
7.0
Дивиденды
—
Прогнозы
8.0
Сезонность
7.0

Динамика цен

HALOUTHR

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, UTHR выглядит привлекательнее: 16,58 против 28,60. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/B (цена/балансовая стоимость) UTHR дешевле: 3,34 против 82,25. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA UTHR оценён ниже: 11,79 vs 19,50. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HALO составляет 180,63%, что превышает показатель UTHR (20,18%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности UTHR впереди: 41,56% против 24,86% у HALO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. HALO несёт высокую долговую нагрузку — D/E 14,95, тогда как UTHR практически без долга (D/E 0,00). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

HALOUTHR
ПоказательHALOUTHRЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E28,6016,58
P/B82,253,34
P/S7,186,75
PEG-1,331,82
EV/EBITDA19,5011,79
Рентабельность
ROE180,63%20,18%
ROA16,05%18,16%
Валовая маржа78,18%86,14%
Операц. маржа56,77%44,49%
Чистая маржа24,86%41,56%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал14,950,00
Текущая ликв.2,715,73
Быстрая ликв.2,315,41
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,00%
Коэфф. выплат0,00%0,00%
EPS$3,53$30,77
Балансовая стоим.$1,22$150,24

Технический анализ

По техническому скорингу HALO сильнее: 77/100 против 42/100 у UTHR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HALO составляет 79,6 (зона перекупленности), у UTHR — 33,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: HALO выше на 27,5%, UTHR — ниже на -6,7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. HALO выше SMA 200 (+41,6%), UTHR — ниже (-3,3%). Долгосрочный тренд в пользу HALO. Сила тренда по ADX: HALO — 45,2 (выраженный тренд), UTHR — 28,9 (выраженный тренд). UTHR менее волатилен — бета 0,12 против 0,56 у HALO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) HALO составляет 3,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HALOUTHR
Общая оценка
77
42
Осцилляторы
55
36
Тренд
79
32
Объём
69
69
Волатильность
48
60
ИндикаторHALOUTHRЛидер
Осцилляторы
RSI (14)79,6333,53
Stochastic %K82,5620,84
CCI (20)126,75-187,00
MFI72,5840,70
Williams %R-17,44-79,16
MACD гистограмма1,85-1,12
Momentum (10)17,37-24,55
Тренд
ADX45,1928,85
Цена vs EMA 9+5,18%-3,29%
Цена vs EMA 20+12,81%-4,42%
Цена vs SMA 50+27,46%-6,66%
Цена vs SMA 200+41,61%-3,33%
Объём
CMF0,180,09
Volume Ratio87,6386,84
Волатильность и статистика
Beta0,560,12
ATR %3,22%2,95%
Sharpe (1г)1,231,14
RS Rating83,0087,00
52w от хая-3,92-17,74
BB ширина42,456,83

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HALO — 1,40 млрд $, UTHR — 3,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HALO: +37,60% г/г vs +10,60%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: HALO — 316,89 млн $, UTHR — 1,33 млрд $. UTHR генерирует больше чистой прибыли. FCF: HALO генерирует 644,59 млн $, UTHR — 1,04 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательHALOUTHRЛидер
Выручка1,40 млрд $3,18 млрд $
Рост выручки (г/г)+37.60%+10.60%
Чистая прибыль316,89 млн $1,33 млрд $
Рост прибыли (г/г)-28.60%+11.70%
EPS (TTM)$2,64$30,13
Операц. Cash Flow651,56 млн $1,56 млрд $
Free Cash Flow644,59 млн $1,04 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

ПоказательHALOUTHRЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды——
Коэфф. выплат——
Лет выплат00
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HALO приходится на ноябре (+12,37%), а UTHR — на ноябре (+5,44%). Слабые месяцы: для HALO — октябрь (-6,24%), для UTHR — февраль (-3,14%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HALO: +18,08% против +7,12%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
HALO
-2,2
+1,5
-2,7
+3,6
-2,5
+4,4
+4,8
+3,1
+1,9
-6,2
+12,4
+0,0
UTHR
-1,7
-3,1
-2,4
+0,5
+1,7
+0,1
-0,3
+2,5
-3,1
+4,8
+5,4
+2,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Halozyme Therapeutics, Inc. или United Therapeutics Corporation?
По P/E United Therapeutics Corporation оценена ниже: 16,58 против 28,60. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — HALO или UTHR?
ROE HALO — 180,63%, UTHR — 20,18%. HALO демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Halozyme Therapeutics, Inc. и United Therapeutics Corporation?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Halozyme Therapeutics, Inc. или United Therapeutics Corporation?
По объёму выручки: HALO — 1,40 млрд $, UTHR — 3,18 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — HALO или UTHR?
Чистая маржа HALO — 24,86%, UTHR — 41,56%. UTHR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — HALO или UTHR?
Технический скоринг: HALO — 77/100, UTHR — 42/100. HALO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — HALO или UTHR?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик HALO выигрывает 18, UTHR — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией