Сравнение HALO vs LGND
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, HALO выглядит привлекательнее: 23.36 против 28.19. Премия к оценке LGND может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу HALO: 5.42 vs 15.90 у LGND. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) LGND дешевле: 4.34 против 37.10. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HALO оценён ниже: 8.41 vs 18.51. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HALO составляет 126.27%, что превышает показатель LGND (16.19%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LGND впереди: 55.95% против 23.13% у HALO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HALO — 0.95, LGND — 0.45. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | HALO | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 23.36 | 28.19 | |
| P/B | 37.10 | 4.34 | |
| P/S | 5.42 | 15.90 | |
| PEG | -0.97 | 0.03 | |
| EV/EBITDA | 8.41 | 18.51 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 126.27% | 16.19% | |
| ROA | 13.05% | 10.02% | |
| Валовая маржа | 76.93% | 98.61% | |
| Операц. маржа | 56.96% | 36.72% | |
| Чистая маржа | 23.13% | 55.95% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 0.45 | |
| Текущая ликв. | 2.76 | 21.28 | |
| Быстрая ликв. | 2.33 | 20.95 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $2.95 | $7.72 | |
| Балансовая стоим. | $1.86 | $50.16 | |
Технический анализ
По техническому скорингу HALO сильнее: 63/100 против 27/100 у LGND. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HALO составляет 56.8 (нейтральная зона), у LGND — 49.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HALO на 5.1%, LGND на 0.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. LGND выше SMA 200 (+13.1%), HALO — ниже (-0.1%). Долгосрочный тренд в пользу LGND. Сила тренда по ADX: HALO — 19.5 (нет тренда), LGND — 20.3 (слабый тренд). HALO менее волатилен — бета 0.61 против 1.07 у LGND. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) LGND составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HALO | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.81 | 49.09 | |
| Stochastic %K | 57.34 | 48.86 | |
| CCI (20) | 84.13 | -65.49 | |
| MFI | 57.51 | 47.49 | |
| Williams %R | -42.66 | -51.14 | |
| MACD гистограмма | 0.31 | -2.23 | |
| Momentum (10) | 2.63 | -14.80 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.48 | 20.31 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.51% | +0.66% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.73% | -0.62% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.13% | +0.95% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.10% | +13.08% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.16 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 75.15 | 112.80 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.61 | 1.07 | |
| ATR % | 3.75% | 4.40% | |
| Sharpe (1г) | 0.84 | 2.05 | |
| RS Rating | 70.00 | 90.00 | |
| 52w от хая | -16.10 | -11.98 | |
| BB ширина | 13.53 | 15.90 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HALO — 1,40 млрд $, LGND — 268,09 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HALO — 316,89 млн $, LGND — 124,45 млн $. HALO генерирует больше чистой прибыли. FCF: HALO генерирует 644,59 млн $, LGND — 48,91 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HALO | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,40 млрд $ | 268,09 млн $ | |
| Чистая прибыль | 316,89 млн $ | 124,45 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.64 | $6.44 | |
| Операц. Cash Flow | 651,56 млн $ | 49,36 млн $ | |
| Free Cash Flow | 644,59 млн $ | 48,91 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. LGND выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как HALO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | HALO | LGND | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.12 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HALO приходится на ноябре (+12.37%), а LGND — на ноябре (+6.56%). Слабые месяцы: для HALO — октябрь (-6.24%), для LGND — октябрь (-3.44%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, май, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LGND: +19.55% против +16.14%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Halozyme Therapeutics, Inc. или Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
У кого выше рентабельность — HALO или LGND?
Какие дивиденды у Halozyme Therapeutics, Inc. и Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Halozyme Therapeutics, Inc. или Ligand Pharmaceuticals Incorporated?
У кого выше маржинальность — HALO или LGND?
Какая акция лучше по технике — HALO или LGND?
Что лучше купить — HALO или LGND?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией